Akcje o najwyższym IV rank obecnie

Wskaźnik IV rank określa pozycję implikowanej zmienności akcji w jej 52-tygodniowym zakresie, przyjmując wartości od 0 (minimum zakresu) do 100 (maksimum zakresu). Wartość zbliżona do górnej granicy oznacza, że rynek opcji wycenia przyszłą zmienność danej spółki na poziomie najwyższym w ciągu ostatniego roku. Wartość zbliżona do dolnej granicy oznacza najniższą oczekiwaną zmienność. Poniższa tabela zawiera zestawienie amerykańskich akcji oraz ETF o najwyższym IV rank na podstawie ostatniej sesji opcyjnej z dnia 2026-07-22. Obok widoczny jest procentowy wskaźnik IV percentile, gdyż obie wartości odnoszą się do tego samego zjawiska przy użyciu różnych metod obliczeniowych.

Akcje o najwyższym IV rank obecnie

WITH per_session AS (
    SELECT underlying_symbol AS u,
           date AS d,
           quantileExact(0.5)(implied_volatility) AS iv,
           sum(volume) AS vol
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE date >= (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks) - 380
      AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
      AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
      AND expiration_date BETWEEN date + 20 AND date + 60
      AND underlying_symbol NOT IN ('SPCX','KORU','SOXL','SOXS','TQQQ','SQQQ','NVDL','NVDS','NVD','TSLL','TSLQ','TSLZ','SPXL','SPXS','UPRO','SPXU','LABU','LABD','FAS','FAZ','TNA','TZA','YINN','YANG','UDOW','SDOW','BOIL','KOLD','UCO','SCO','USD','SSO','SDS','QLD','QID','ERX','ERY','DRN','DRV','CURE','SOXY','MUU','SNXX','UVXY','SVXY','UVIX','SVIX','BULZ','WEBL','WEBS','DPST','DRIP','GUSH','AGQ','ZSL','BITX','ETHU','MSTX','MSTU','CONL','DUST','JNUG','JDST','NUGT','AMDL','NUAI','VXX','VIXY')
    GROUP BY u, d
    HAVING count() >= 10
),
ranked AS (
    SELECT u, d, iv, vol,
           row_number() OVER w AS rn,
           first_value(iv) OVER w AS iv_latest,
           first_value(d) OVER w AS d_latest
    FROM per_session
    WINDOW w AS (PARTITION BY u ORDER BY d DESC)
),
agg AS (
    SELECT u,
           any(iv_latest) AS iv_cur,
           any(d_latest) AS last_d,
           count() AS sessions,
           min(iv) AS iv_lo,
           max(iv) AS iv_hi,
           countIf(iv < iv_latest) AS below_now,
           sumIf(vol, rn <= 20) AS vol_20d
    FROM ranked
    WHERE rn <= 252
    GROUP BY u
)
SELECT u AS ticker,
       round(100 * iv_cur, 1) AS iv_now_pct,
       round(100 * (iv_cur - iv_lo) / (iv_hi - iv_lo), 1) AS iv_rank,
       round(100 * below_now / sessions, 1) AS iv_percentile,
       round(100 * iv_lo, 1) AS iv_52w_low_pct,
       round(100 * iv_hi, 1) AS iv_52w_high_pct,
       toString(last_d) AS session_date
FROM agg
WHERE sessions >= 200
  AND vol_20d >= 20000
  AND iv_hi > iv_lo
  AND last_d = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
ORDER BY iv_rank DESC, vol_20d DESC, ticker
LIMIT 15

Należy przyjąć pierwszy wiersz. MO zamknęła się z implikowaną zmiennością at-the-money na poziomie 31.7%, przy zakresie 52-tygodniowym od 12.9% do 31.7%. Przekłada się to na IV rank wynoszący 100 oraz IV percentile na poziomie 99.6.

Najwyższy możliwy rank oznacza jedną konkretną rzecz: implikowana zmienność z ostatniej sesji jest najwyższym odczytem w całym badanym okresie. Ta wartość nie wskazuje, że akcje są zmienne w ujęciu absolutnym. Jest to stwierdzenie dotyczące zachowania danego waloru względem jego własnej historii.

To rozróżnienie ma kluczowe znaczenie. W najwyższym dziesiątym części (decylu) całego badanego zestawu, obecna implikowana zmienność mieści się w przedziale od 27.3% do 174.2%, przy medianie wynoszącej 79.4%. Spokojna akcja osiągająca szczyt swojego niskiego zakresu otrzymuje taką samą notę jak akcja o dużej zmienności osiągająca szczyt swojego wysokiego zakresu. W przypadku poziomu absolutnego, a nie relatywnego, zestawienie akcji o najwyższej implikowanej zmienności szereguje te same walory według surowej wartości IV.

IV rank vs IV percentile

Obie wartości odnoszą dzisiejszą zmienność implikowaną do tej samej historii z ostatnich 52 tygodni, jednak każda z nich stosuje inną metodę obliczeń.

• IV rank to (bieżąca IV minus 52-tygodniowe minimum) podzielone przez (52-tygodniowe maksimum minus minimum), wyrażone w procentach. Wartość ta uwzględnia jedynie bieżący poziom oraz dwa skrajne punkty w danym okresie.
• IV percentile to odsetek ostatnich 252 sesji, podczas których zmienność implikowana była niższa od dzisiejszej. Wartość ta uwzględnia każdą sesję w danym okresie.

Jedna sesja o bardzo wysokiej zmienności w ciągu roku tworzy górną granicę, którą rank oparty na zakresach zawsze uwzględnia. Z kolei percentile oparty na liczbie sesji traktuje taki skrajny wynik jako jeden punkt spośród 252. Poniższa tabela przedstawia różnicę między tymi wskaźnikami (IV percentile minus IV rank), od największej wartości. Spółki o odwrotnej charakterystyce, gdzie rank jest wyższy od percentile, zostały odfiltrowane i nie figurują w zestawieniu.

WITH per_session AS (
    SELECT underlying_symbol AS u,
           date AS d,
           quantileExact(0.5)(implied_volatility) AS iv,
           sum(volume) AS vol
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE date >= (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks) - 380
      AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
      AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
      AND expiration_date BETWEEN date + 20 AND date + 60
      AND underlying_symbol NOT IN ('SPCX','KORU','SOXL','SOXS','TQQQ','SQQQ','NVDL','NVDS','NVD','TSLL','TSLQ','TSLZ','SPXL','SPXS','UPRO','SPXU','LABU','LABD','FAS','FAZ','TNA','TZA','YINN','YANG','UDOW','SDOW','BOIL','KOLD','UCO','SCO','USD','SSO','SDS','QLD','QID','ERX','ERY','DRN','DRV','CURE','SOXY','MUU','SNXX','UVXY','SVXY','UVIX','SVIX','BULZ','WEBL','WEBS','DPST','DRIP','GUSH','AGQ','ZSL','BITX','ETHU','MSTX','MSTU','CONL','DUST','JNUG','JDST','NUGT','AMDL','NUAI','VXX','VIXY')
    GROUP BY u, d
    HAVING count() >= 10
),
ranked AS (
    SELECT u, d, iv, vol,
           row_number() OVER w AS rn,
           first_value(iv) OVER w AS iv_latest,
           first_value(d) OVER w AS d_latest
    FROM per_session
    WINDOW w AS (PARTITION BY u ORDER BY d DESC)
),
agg AS (
    SELECT u,
           any(iv_latest) AS iv_cur,
           any(d_latest) AS last_d,
           count() AS sessions,
           min(iv) AS iv_lo,
           max(iv) AS iv_hi,
           countIf(iv < iv_latest) AS below_now,
           sumIf(vol, rn <= 20) AS vol_20d
    FROM ranked
    WHERE rn <= 252
    GROUP BY u
),
board AS (
    SELECT u,
           round(100 * iv_cur, 1) AS iv_now_pct,
           round(100 * (iv_cur - iv_lo) / (iv_hi - iv_lo), 1) AS iv_rank,
           round(100 * below_now / sessions, 1) AS iv_percentile,
           round(100 * iv_hi, 1) AS iv_52w_high_pct
    FROM agg
    WHERE sessions >= 200
      AND vol_20d >= 20000
      AND iv_hi > iv_lo
      AND last_d = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
)
SELECT u AS ticker,
       iv_now_pct,
       iv_rank,
       iv_percentile,
       round(iv_percentile - iv_rank, 1) AS percentile_minus_rank,
       iv_52w_high_pct
FROM board
ORDER BY percentile_minus_rank DESC, iv_now_pct DESC, ticker
LIMIT 12

Największa różnica w tym kierunku dotyczy AMZN: IV percentile wynosi 92.1, natomiast IV rank wynosi 26.7. Różnica wynosi 65.4 punktów przy tych samych danych i tej samej sesji. Bieżąca zmienność implikowana wynosi 43%, a 52-tygodniowe maksimum to 99.4%. Percentile liczy sesje, a większość sesji dla tej spółki w danym okresie charakteryzowała się niższą zmiennością niż ostatnia. Rank mierzy dystans do ekstremów, a 52-tygodniowe maksimum nadal znajduje się powyżej ostatniego odczytu. Te same dane dają dwa różne wyniki.

Żadna z tych wartości nie jest jedyną poprawną. Rank określa, jak blisko ekstremów znajduje się ostatni odczyt. Percentile określa, jak nietypowy jest obecny poziom na tle typowej sesji.

Jak w rzeczywistości wygląda wysoki IV rank

WITH per_session AS (
    SELECT underlying_symbol AS u,
           date AS d,
           quantileExact(0.5)(implied_volatility) AS iv,
           sum(volume) AS vol
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE date >= (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks) - 380
      AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
      AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
      AND expiration_date BETWEEN date + 20 AND date + 60
      AND underlying_symbol NOT IN ('SPCX','KORU','SOXL','SOXS','TQQQ','SQQQ','NVDL','NVDS','NVD','TSLL','TSLQ','TSLZ','SPXL','SPXS','UPRO','SPXU','LABU','LABD','FAS','FAZ','TNA','TZA','YINN','YANG','UDOW','SDOW','BOIL','KOLD','UCO','SCO','USD','SSO','SDS','QLD','QID','ERX','ERY','DRN','DRV','CURE','SOXY','MUU','SNXX','UVXY','SVXY','UVIX','SVIX','BULZ','WEBL','WEBS','DPST','DRIP','GUSH','AGQ','ZSL','BITX','ETHU','MSTX','MSTU','CONL','DUST','JNUG','JDST','NUGT','AMDL','NUAI','VXX','VIXY')
    GROUP BY u, d
    HAVING count() >= 10
),
ranked AS (
    SELECT u, d, iv, vol,
           row_number() OVER w AS rn,
           first_value(iv) OVER w AS iv_latest,
           first_value(d) OVER w AS d_latest
    FROM per_session
    WINDOW w AS (PARTITION BY u ORDER BY d DESC)
),
agg AS (
    SELECT u,
           any(iv_latest) AS iv_cur,
           any(d_latest) AS last_d,
           count() AS sessions,
           min(iv) AS iv_lo,
           max(iv) AS iv_hi,
           sumIf(vol, rn <= 20) AS vol_20d
    FROM ranked
    WHERE rn <= 252
    GROUP BY u
),
leader AS (
    SELECT u, iv_lo, iv_hi
    FROM agg
    WHERE sessions >= 200
      AND vol_20d >= 20000
      AND iv_hi > iv_lo
      AND last_d = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
    ORDER BY round(100 * (iv_cur - iv_lo) / (iv_hi - iv_lo), 1) DESC, vol_20d DESC, u
    LIMIT 1
)
SELECT toString(toMonday(r.d)) AS week,
       round(100 * quantileExact(0.5)(r.iv), 1) AS iv_pct,
       round(100 * any(l.iv_hi), 1) AS iv_52w_high_pct,
       round(100 * any(l.iv_lo), 1) AS iv_52w_low_pct
FROM ranked AS r
INNER JOIN leader AS l ON r.u = l.u
WHERE r.rn <= 252
GROUP BY week
HAVING uniqExact(r.d) >= 3
    OR max(r.d) = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
ORDER BY week

Powyżej przedstawiono tygodniowy przebieg MO, najważniejszej spółki w zestawieniu, z zaznaczonymi poziomami 52-tygodniowego maksimum i minimum jako płaskimi liniami odniesienia. Każdy punkt wykresu stanowi medianę dziennych odczytów z danego tygodnia, dlatego linia z definicji znajduje się wewnątrz zakresu dziennych ekstremów, zamiast dotykać linii odniesienia. Pomiar rozpoczyna się na poziomie 22.3% i kończy tydzień na poziomie ostatniej sesji wynoszącym 30.9%, przy górnym ograniczeniu 31.7% i dolnym ograniczeniu 12.9%. Wartość rankingu dla pojedynczej sesji to dzienny odczyt 31.7% z powyższej listy. Wysoki IV rank na szczycie skali to właśnie taki obraz: ostatni odczyt znajduje się na górnej krawędzi własnego zakresu, niezależnie od tego, gdzie ten zakres się znajduje.

Kształt wykresu jest równie istotny co sama wartość. Spółka, której kurs rośnie od wielu miesięcy, oraz spółka, której kurs gwałtownie wzrósł do tego samego poziomu w ciągu jednego tygodnia, wykazują identyczny rank. Aby dowiedzieć się, jak wysoki odczyt wpływa na rynek po zaplanowanym wydarzeniu, zobacz pomiar IV crush na realnych wynikach finansowych.

Poziom IV rank na całym rynku

WITH per_session AS (
    SELECT underlying_symbol AS u,
           date AS d,
           quantileExact(0.5)(implied_volatility) AS iv,
           sum(volume) AS vol
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE date >= (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks) - 380
      AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
      AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
      AND expiration_date BETWEEN date + 20 AND date + 60
      AND underlying_symbol NOT IN ('SPCX','KORU','SOXL','SOXS','TQQQ','SQQQ','NVDL','NVDS','NVD','TSLL','TSLQ','TSLZ','SPXL','SPXS','UPRO','SPXU','LABU','LABD','FAS','FAZ','TNA','TZA','YINN','YANG','UDOW','SDOW','BOIL','KOLD','UCO','SCO','USD','SSO','SDS','QLD','QID','ERX','ERY','DRN','DRV','CURE','SOXY','MUU','SNXX','UVXY','SVXY','UVIX','SVIX','BULZ','WEBL','WEBS','DPST','DRIP','GUSH','AGQ','ZSL','BITX','ETHU','MSTX','MSTU','CONL','DUST','JNUG','JDST','NUGT','AMDL','NUAI','VXX','VIXY')
    GROUP BY u, d
    HAVING count() >= 10
),
ranked AS (
    SELECT u, d, iv, vol,
           row_number() OVER w AS rn,
           first_value(iv) OVER w AS iv_latest,
           first_value(d) OVER w AS d_latest
    FROM per_session
    WINDOW w AS (PARTITION BY u ORDER BY d DESC)
),
agg AS (
    SELECT u,
           any(iv_latest) AS iv_cur,
           any(d_latest) AS last_d,
           count() AS sessions,
           min(iv) AS iv_lo,
           max(iv) AS iv_hi,
           sumIf(vol, rn <= 20) AS vol_20d
    FROM ranked
    WHERE rn <= 252
    GROUP BY u
),
screened AS (
    SELECT least(intDiv(toUInt16(floor(100 * (iv_cur - iv_lo) / (iv_hi - iv_lo))), 10), 9) AS b,
           100 * iv_cur AS iv_now_pct
    FROM agg
    WHERE sessions >= 200
      AND vol_20d >= 20000
      AND iv_hi > iv_lo
      AND last_d = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
),
buckets AS (
    SELECT b,
           count() AS names,
           round(quantileExact(0.5)(iv_now_pct), 1) AS median_iv_pct,
           round(min(iv_now_pct), 1) AS lowest_iv_pct,
           round(max(iv_now_pct), 1) AS highest_iv_pct
    FROM screened
    GROUP BY b
)
SELECT concat(toString(b * 10), '-', toString(b * 10 + 10)) AS iv_rank_bucket,
       names,
       sum(names) OVER (ORDER BY b DESC) AS names_cumulative,
       median_iv_pct,
       round(median_iv_pct - first_value(median_iv_pct) OVER (ORDER BY b DESC), 1) AS median_gap_to_top_pct,
       lowest_iv_pct,
       highest_iv_pct
FROM buckets
ORDER BY b DESC

228 spółek przekroczyło poziomy płynności i historyczne minima w tej sesji. Po pogrupowaniu w dziesiątki rankingu, 30 z nich znajduje się w przedziale 90-100, a 6 znajduje się w przedziale 0-10 po drugiej stronie. Mediana bieżącej zmienności implikowanej spada wraz ze spadkiem rankingu, od 79.4% w najwyższym przedziale do 37% w przedziale 0-10 na samym dole. Kolumna różnicy mierzy każdy przedział względem mediany najwyższego przedziału. Należy analizować nachylenie całej tabeli, a nie pojedyncze kroki: przedziały obejmujące tylko kilka spółek mają mało wiarygodne mediany, a dwa sąsiednie przedziały mogą wykazywać odwróconą tendencję.

Rozkład danych stanowi niezbędny kontekst dla pojedynczego odczytu. Wysoki ranking sam w sobie nie ma znaczenia, dopóki nie wiadomo, ile innych spółek posiada taki sam poziom w tym samym czasie.

IV rank dla najpopularniejszych spółek

WITH per_session AS (
    SELECT underlying_symbol AS u,
           date AS d,
           quantileExact(0.5)(implied_volatility) AS iv
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE date >= (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks) - 380
      AND underlying_symbol IN ('SPY','QQQ','AAPL','MSFT','AMZN','META','NVDA','AMD','TSLA','COIN','MSTR','PLTR')
      AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
      AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
      AND expiration_date BETWEEN date + 20 AND date + 60
    GROUP BY u, d
    HAVING count() >= 10
),
ranked AS (
    SELECT u, d, iv,
           row_number() OVER w AS rn,
           first_value(iv) OVER w AS iv_latest,
           first_value(d) OVER w AS d_latest
    FROM per_session
    WINDOW w AS (PARTITION BY u ORDER BY d DESC)
),
agg AS (
    SELECT u,
           any(iv_latest) AS iv_cur,
           any(d_latest) AS last_d,
           count() AS sessions,
           min(iv) AS iv_lo,
           max(iv) AS iv_hi,
           countIf(iv < iv_latest) AS below_now
    FROM ranked
    WHERE rn <= 252
    GROUP BY u
)
SELECT u AS ticker,
       round(100 * iv_cur, 1) AS iv_now_pct,
       round(100 * (iv_cur - iv_lo) / (iv_hi - iv_lo), 1) AS iv_rank,
       round(100 * below_now / sessions, 1) AS iv_percentile,
       round(100 * iv_lo, 1) AS iv_52w_low_pct,
       round(100 * iv_hi, 1) AS iv_52w_high_pct,
       toString(last_d) AS session_date
FROM agg
WHERE sessions >= 200
  AND iv_hi > iv_lo
  AND last_d = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
ORDER BY iv_rank DESC, ticker

Ta sama miara została zastosowana dla dwunastu powszechnie obserwowanych tickerów. AMD osiąga najwyższy w grupie IV rank na poziomie 83.7, przy obecnej zmienności implikowanej wynoszącej 85.8%. TSLA znajduje się na drugim końcu listy z rankiem 0 przy zmienności implikowanej na poziomie 37%. Należy zwrócić uwagę na duże rozbieżności między kolumnami rank i percentyl w obrębie jednego wiersza; jest to ta sama arytmetyka zakresu względem liczby, którą mierzy panel dywergencji.

Każda z tych spółek posiada własną stronę z danymi IV: zmienność implikowana NVDA, zmienność implikowana TSLA, zmienność implikowana AAPL oraz zmienność implikowana AMD – każda z nich zawiera pełną historię sesji oraz strukturę terminową. Aby zrozumieć koncepcję stojącą za każdą wartością na tej stronie, należy zapoznać się z informacją czym jest zmienność implikowana.

Metoda pomiaru

Wszystkie dane pochodzą z jednego źródła: pliku dziennych greckich współczynników opcji. Plik zawiera jeden wiersz na kontrakt na sesję, obejmujący opcje na akcje i ETF notowane w USA.

• Jedna IV na nazwę na sesję. Jest to mediana zmienności implikowanej kontraktów typu near-the-money dla danej nazwy. Dotyczy to strike'ów w granicach 5% ceny zamknięcia akcji, z terminem wygaśnięcia od 20 do 60 dni kalendarzowych. Wykorzystano medianę zamiast średniej, aby pojedynczy błędnie wyceniony kontrakt nie wpływał na wynik.
• Sesja jest liczona tylko wtedy, gdy co najmniej 10 kontraktów spełnia powyższe kryteria. Sesje o niskiej płynności są usuwane, a nie publikowane.
• Tylko rozwiązania zbieżne. Zmienność implikowana jest wyliczana na podstawie ceny opcji, a plik określa, czy rozwiązanie było zbieżne. Wiersze niezbieżne są wykluczane, podobnie jak odczyty poniżej 2% lub powyżej 500%. Brak zbieżności rozwiązania oznacza błąd numeryczny, a nie cenę rynkową.
• Okno obejmuje ostatnie 252 sesje dostępne dla danej nazwy w ramach 380-dniowego okresu wstecznego. Nazwa musi posiadać co najmniej 200 zmierzonych sesji, aby pojawić się na tej stronie.
• IV rank to (wartość bieżąca minus minimum z okna) podzielone przez (maksimum z okna minus minimum z okna), pomnożone przez 100. IV percentile to liczba sesji w oknie, w których zmienność implikowana była ściśle niższa od bieżącej sesji, podzielona przez liczbę sesji.
• Próg płynności. Aby trafić do zestawienia, nazwa musi mieć obrót na poziomie co najmniej 20 000 kontraktów opcyjnych w ciągu ostatnich 20 zmierzonych sesji. Panel dla spółek o dużej rozpoznawalności (household-name panel) stosuje próg sesji, próg historii oraz ten sam filtr ostatniej sesji, ale nie stosuje progu wolumenu, ponieważ dwanaście wymienionych tu tickerów jest wskazanych bezpośrednio, a nie wyłanianych przez filtr.
• Fundusze dźwigniowe, odwrotne oraz fundusze futures na zmienność są wykluczone z zestawienia na mocy jawnej listy. Fundusz zaprojektowany tak, aby poruszać się trzykrotnie szybciej niż jego indeks, z definicji posiada trzykrotnie wyższą zmienność implikowaną, co wypierałoby rzeczywiste pojedyncze spółki. Produkty posiadające futures na VIX zamiast akcji znajdują się na tej samej liście, ponieważ ich zmienność implikowana opisuje krzywą futures, a nie spółkę.
• Panel ścieżki tygodniowej (weekly path panel) przedstawia mediany, a nie pojedyncze sesje. Każdy punkt jest medianą dziennych odczytów z danego tygodnia dla najlepiej ocenionej nazwy, więc linia jest z definicji wewnątrz pasma dziennych ekstremów. Tygodnie z mniej niż trzema zmierzonymi sesjami są usuwane, z jednym wyjątkiem: tydzień z ostatnią sesją jest zawsze publikowany, nawet jeśli trwa tylko jeden dzień.
• Czego nie zawiera plik. Kontrakty z terminem wygaśnięcia w tym samym dniu (0DTE) oraz opcje indeksowe rozliczane gotówką nie należą do tego zbioru danych, więc skok zmienności 0DTE nigdy nie wpływa na te wyniki. SPY i QQQ występują jako zwykłe ETF. W bazie danych nie występuje również pole otwartej pozycji (open interest), więc każdy powyższy próg płynności dotyczy obrotu kontraktami, a nie otwartej pozycji.
• Data odnosi się do rzeczywistej sesji. Plik greckich współczynników jest opóźniony o kilka sesji względem kursów akcji, dlatego każda tabela zawiera datę sesji, z której pochodzą dane, a każdy wiersz na każdej tabeli pochodzi z tej samej sesji. Panel ścieżki tygodniowej jest celowym wyjątkiem: przedstawia rok historii dla najlepiej ocenionej nazwy. Nie są to kwotowania na żywo.

FAQ

Czym jest IV rank?

IV rank określa, w którym miejscu obecna zmienność implikowana danej akcji znajduje się w jej własnym 52-tygodniowym zakresie, przyjmując wartości od 0 (minimum) do 100 (maksimum). Wzór to: obecna IV minus 52-tygodniowe minimum, podzielone przez 52-tygodniowe maksimum minus minimum. Wskaźnik ten porównuje spółkę z jej własną historią, a nie z innymi akcjami, dlatego dwie spółki o skrajnie różnej zmienności mogą posiadać ten sam rank.

Jaki IV rank jest odpowiedni do sprzedaży opcji?

Nie istnieje wskaźnik, który gwarantowałby poprawność sprzedaży, dlatego ta strona nie podaje żadnej konkretnej wartości. Wysoki rank oznacza, że premie opcyjne znajdują się blisko górnej granicy stawek z ostatniego roku; niski rank oznacza wartości bliskie minimum. Sprzedający zazwyczaj preferują wysokie odczyty, a kupujący niskie, przy czym obie strony ponoszą ryzyko, że ruch kursu akcji będzie inny niż wyceniony.

IV rank a IV percentile – jaka jest różnica?

IV rank wykorzystuje wyłącznie dzisiejszą zmienność implikowaną oraz dwa skrajne punkty 52-tygodniowego zakresu. IV percentile określa, ile z ostatnich 252 sesji zamknęło się poniżej dzisiejszego odczytu. Pojedyncza sesja o ekstremalnej zmienności rozszerza zakres i obniża rank, nie wpływając znacząco na percentile; w rezultacie oba wskaźniki mogą różnić się o dziesiątki punktów dla tej samej spółki, co przedstawia powyższa tabela.

Gdzie można bezpłatnie sprawdzić IV rank?

Ta strona jest bezpłatnym narzędziem do sprawdzania IV rank: dane są odświeżane cyklicznie na podstawie pełnego amerykańskiego rejestru opcji, a każda komórka zawiera dokładne zapytanie SQL. Dla poszczególnych spółek dostępne są dedykowane strony, a strona dotycząca skewness zmienności wyjaśnia, jak zmienność implikowana różni się w zależności od cen wykonania dla pojedynczego terminu wygaśnięcia.

Każda tabela przechowuje własne zapytanie. Można je otworzyć, aby zweryfikować pomiar od początku do końca lub uruchomić ten sam skaner IV rank dla dowolnego okna czasowego i uniwersum na terminalu Strasmore.