SPCX Implied Volatility: IV Rank at History

Ang implied volatility ng SPCX ay sariling pagtatantiya ng merkado, na nakapresyo sa mga option contract mismo, kung gaano kalaki ang posibleng galaw ng stock mula ngayon hanggang expiry. Sa ticker na ito, may mahalagang caveat ang pagtatantiyang iyon na karaniwang hindi ipinapakita ng mga screener: maikli ang kasaysayan ng mga naka-listang option, kaya ang bawat statistic na nangangailangan ng isang taong history ay nakabatay lamang sa maliit na bahagi nito. Ipinapakita ng mga panel sa ibaba ang lahat ng available na daily reading at ang tapat na bersyon ng kalkulasyon ng IV rank na nakabatay rito.

Ano ang implied volatility ng SPCX ngayon?

Ang implied volatility, o IV, ay ipinapahayag bilang annualized percentage. Ang 60% IV ay nangangahulugang pini-price ng options market ang isang galaw na humigit-kumulang 60% sa loob ng isang buong taon, batay sa one standard deviation. Katumbas ito ng humigit-kumulang 17% sa loob ng isang buwan (60 divided by the square root of 12). Isa itong price reading mula sa option chain, hindi forecast ng direksiyon. Nasa kung ano talaga ang ibig sabihin ng implied volatility ang kumpletong paliwanag sa reading na ito, at nasa kung paano kinakalkula ang implied volatility ang mechanics ng solver.

Binubuo ng serye sa ibaba ang standard 30-day line. Sa bawat session, kinukuha nito ang lahat ng SPCX contract na nag-trade, may strike na nasa loob ng 5% mula sa closing stock price noong araw na iyon, at may natitirang 20 hanggang 45 araw bago mag-expire. Pagkatapos, ina-average nito ang kanilang implied volatility. Inaalis ang mga contract na hindi nag-converge ang IV solver.

SELECT
    toString(d)                             AS date,
    iv_30d_pct,
    contract_count,
    concat(monthName(d), ' ', toString(toDayOfMonth(d)), ', ', toString(toYear(d))) AS date_label
FROM
(
    SELECT
        date                                    AS d,
        round(100 * avg(implied_volatility), 1) AS iv_30d_pct,
        count()                                 AS contract_count
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE underlying_symbol = 'SPCX'
      AND date >= (
          SELECT max(toDate(listing_date))
          FROM global_markets.stocks_ipos
          WHERE ticker = 'SPCX'
            AND toDate(listing_date) <= today()
      )
      AND iv_converged = 1
      AND volume > 0
      AND underlying_close > 0
      AND days_to_expiry BETWEEN 20 AND 45
      AND abs(toFloat64(strike_price) / toFloat64(underlying_close) - 1) < 0.05
    GROUP BY d
)
ORDER BY d

Nagsisimula ang record sa June 16, 2026 noong 111%. Sa pinakahuling session sa data, August 19, 2026, ang reading ay 62.4% mula sa 86 qualifying contract. Sa kabuuan, may 45 daily reading ang panel. Tandaan ang bilang na ito sa natitirang bahagi ng page: ito ang buong population na maaaring pagkunan ng anumang SPCX volatility statistic.

How wide has the SPCX IV range been?

IV rank and IV percentile both need a range to sit inside. Rank measures where today's reading falls between the lowest and the highest IV of the past 52 weeks, on a 0 to 100 scale. Percentile counts the share of days in that same window that closed below today's reading. Neither number means much until the window is actually full. Month by month, this is the range SPCX has printed so far.

SELECT
    formatDateTime(toStartOfMonth(d), '%Y-%m')      AS month,
    round(100 * avg(iv), 1)                         AS iv_avg_pct,
    round(100 * max(iv), 1)                         AS iv_high_pct,
    round(100 * min(iv), 1)                         AS iv_low_pct,
    round(100 * (max(iv) - min(iv)), 1)             AS iv_range_pct,
    count()                                         AS session_count,
    concat(monthName(d), ' ', toString(toYear(d)))  AS month_label
FROM
(
    SELECT
        date                    AS d,
        avg(implied_volatility) AS iv
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE underlying_symbol = 'SPCX'
      AND date >= (
          SELECT max(toDate(listing_date))
          FROM global_markets.stocks_ipos
          WHERE ticker = 'SPCX'
            AND toDate(listing_date) <= today()
      )
      AND iv_converged = 1
      AND volume > 0
      AND underlying_close > 0
      AND days_to_expiry BETWEEN 20 AND 45
      AND abs(toFloat64(strike_price) / toFloat64(underlying_close) - 1) < 0.05
    GROUP BY d
)
GROUP BY month, month_label
ORDER BY month

The first month in the record, June 2026, averaged 84.3%, with 38.9 points separating its lowest daily reading from its highest. The most recent month, August 2026, averaged 79.8% over 13 sessions. The panel covers 3 calendar months.

Those months line up with a calendar we have already walked through. The opening rows sit over the stretch covered in SPCX's first month of trading, and the later rows run through the window around the SPCX lockup expiration, when the number of shares free to trade changed. Reading the monthly highs alongside those dates is a fair exercise. Reading a 52 week IV rank off the same rows is not.

Bakit halos walang kabuluhan ang IV rank at IV percentile ng SPCX

Narito ang parehong arithmetic run para sa SPCX at apat na kilalang pangalan, gamit ang iisang filter at parehong trailing 365 day request para sa lahat ng lima. Ang tanging pagkakaiba ay kung gaano kalaking bahagi ng window ang aktuwal na kayang punan ng bawat pangalan.

WITH daily_iv AS
(
    SELECT
        underlying_symbol       AS symbol,
        date,
        avg(implied_volatility) AS iv
    FROM global_markets.options_greeks
    WHERE underlying_symbol IN ('SPCX', 'AAPL', 'AMZN', 'NVDA', 'SPY')
      AND date >= today() - 365
      AND (underlying_symbol != 'SPCX'
           OR date >= (
               SELECT max(toDate(listing_date))
               FROM global_markets.stocks_ipos
               WHERE ticker = 'SPCX'
                 AND toDate(listing_date) <= today()
           ))
      AND iv_converged = 1
      AND volume > 0
      AND underlying_close > 0
      AND days_to_expiry BETWEEN 20 AND 45
      AND abs(toFloat64(strike_price) / toFloat64(underlying_close) - 1) < 0.05
    GROUP BY symbol, date
)
SELECT
    d.symbol                                              AS symbol,
    count()                                               AS iv_observation_count,
    round(100 * any(l.iv_last), 1)                        AS iv_now_pct,
    round(100 * (any(l.iv_last) - min(d.iv)) / nullIf(max(d.iv) - min(d.iv), 0), 1) AS iv_rank_pct,
    round(100 * countIf(d.iv <= l.iv_last) / count(), 1)  AS iv_percentile_pct
FROM daily_iv AS d
INNER JOIN
(
    SELECT
        symbol,
        argMax(iv, date) AS iv_last
    FROM daily_iv
    GROUP BY symbol
) AS l ON l.symbol = d.symbol
GROUP BY d.symbol
ORDER BY d.symbol = 'SPCX' DESC, iv_observation_count ASC

Nag-aambag ang SPCX ng 45 daily observations sa window na iyon. Nag-aambag naman ang NVDA ng 250, ang may pinakamalalim na history sa panel. Parehong nagkakaroon ang dalawang pangalan ng IV rank at IV percentile, at sa screener ay kapwa mukhang maaasahan ang mga ito. Ang SPCX reading na 62.4% ay nagiging rank na 0 at percentile na 2.2.

Tingnan kung saan nakabatay ang dalawang numerong iyon. Hinahati ng rank ang agwat sa pagitan ng eksaktong dalawang observation: ang pinakamababang reading at pinakamataas na reading sa window. Sa isang pangalan na ilang buwan pa lamang ang data, maaaring tuluyang baguhin ng isang bagong extreme ang denominator, at walang mas lumang reading na maaaring sumalo sa epekto nito. Mas matatag nang kaunti ang percentile dahil binibilang nito ang bawat observation na mayroon ito. Gayunman, ibang-iba ang kahulugan ng percentile na 90 na nakabatay sa 60 days kumpara sa percentile na 90 na nakabatay sa 250. Mahalagang malaman sa anumang ticker ang pagkakaiba ng IV rank at IV percentile. Sa ticker na ito, iyon ang pinakamahalagang usapin.

Ang praktikal na paraan ng pagtingin dito: ituring ang dalawang figure bilang paglalarawan sa maikling record na mayroon ito, hindi bilang hatol kung mura o mahal ang options. Kailangan ng buong cycle ng history bago makabuo ng ganoong hatol. Bilang paghahambing, ang mga pangalan sa screen ng mga stock na may pinakamataas na implied volatility ay may mga taon ng readings na pinagbabatayan ng kanilang mga percentile.

Ano ang hitsura ng term structure ng SPCX?

Ang term structure ay ang implied volatility na naka-plot ayon sa oras hanggang expiration, mula sa pinakamalapit na linggo hanggang sa mga kontratang may pinakamahabang natitirang panahon. Isa itong statistic na maaari pa ring maipakita nang tapat ng isang maikling listing, dahil ang bawat daily curve ay ganap na binubuo mula sa options chain ng araw na iyon at walang kinakailangang history.

SELECT
    multiIf(days_to_expiry <= 7,  '0 to 7 days',
            days_to_expiry <= 21, '8 to 21 days',
            days_to_expiry <= 45, '22 to 45 days',
            days_to_expiry <= 90, '46 to 90 days',
                                  '91 or more days')  AS dte_bucket,
    round(100 * avg(implied_volatility), 1)           AS iv_pct,
    count()                                           AS contract_count
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'SPCX'
  AND date > (
      SELECT max(date)
      FROM global_markets.options_greeks
      WHERE underlying_symbol = 'SPCX'
  ) - 21
  AND date >= (
      SELECT max(toDate(listing_date))
      FROM global_markets.stocks_ipos
      WHERE ticker = 'SPCX'
        AND toDate(listing_date) <= today()
  )
  AND iv_converged = 1
  AND volume > 0
  AND underlying_close > 0
  AND abs(toFloat64(strike_price) / toFloat64(underlying_close) - 1) < 0.05
GROUP BY dte_bucket
ORDER BY min(days_to_expiry)

Sa loob ng tatlong linggong iyon, ang near-the-money contracts sa 0 to 7 days bucket ay may average na 113.5%, habang ang 91 or more days bucket ay may average na 71.3%. Ang curve na tumataas mula sa front hanggang sa back ay ang karaniwang resting shape. Ang front end na nasa itaas ng back end ay karaniwang lumilitaw kapag may naka-schedule na event sa loob ng buhay ng near contract. Ang paghahambing ng curve sa aktuwal na galaw ng stock ay hiwalay na pagsusuri, na saklaw sa historical volatility kumpara sa implied volatility.

Mga FAQ

Kailan nagsimulang i-trade ang SPCX options?

Ang unang session kung kailan parehong na-trade ang near-the-money contracts na may 20 hanggang 45 araw bago mag-expire at nakabuo ng nag-converge na implied volatility ay June 16, 2026. Maaaring ma-list ang mga contract nang kaunti bago sila ma-trade, kaya ituring ang petsang iyon bilang simula ng magagamit na IV record, hindi bilang mismong petsa ng pag-list sa exchange.

Ano ang normal na implied volatility para sa SPCX?

Wala pang numerong makasasagot niyan sa page na ito. Ang normal na range ay binubuo batay sa mga reading sa loob ng maraming taon, samantalang ang record dito ay may 45 daily observations. Ipinapakita ng monthly panel ang range na naitala hanggang ngayon. Record ito hanggang sa kasalukuyan, hindi pa isang settled baseline.

Maaasahan ba ang SPCX IV rank sa aking screener?

Tama ito sa arithmetic ngunit limitado pa sa praktikal na gamit. Ang rank na ipinapakita sa itaas, 0, ay batay sa 45 daily observations sa halip na buong 52 linggo. Kaya malaki ang galaw nito kapag may isang bagong high o low. Bihirang ilabas ng mga screener ang sample size katabi ng rank.

Paano kinakalkula ang 30 day implied volatility sa page na ito?

Ang figure para sa bawat araw ay average ng implied volatility ng mga SPCX contract na na-trade sa session na iyon. Ang mga strike ng mga ito ay nasa loob ng 5% ng closing stock price, at may 20 hanggang 45 araw bago mag-expire. Isinasama lamang ang mga contract na nag-converge ang IV solver. Ipinapakita ng SQL sa ilalim ng bawat panel ang eksaktong filter.

SELECT
    toString(toDate(listing_date))          AS listing_date,
    issuer_name,
    primary_exchange,
    security_type,
    ipo_status,
    round(toFloat64(final_issue_price), 2)  AS final_issue_price
FROM global_markets.stocks_ipos
WHERE ticker = 'SPCX'
ORDER BY toDate(listing_date)

SELECT
    formatDateTime(toStartOfMonth(date), '%Y-%m') AS month,
    count()                                       AS sessions_traded
FROM global_markets.stocks_daily_aggs
WHERE ticker = 'SPCX'
GROUP BY month
ORDER BY month

May kasamang SQL ang bawat panel dito na siyang gumawa ng result. Magbukas ng isang panel, palitan ang ticker, at patakbuhin ito mismo sa Strasmore terminal.