อธิบายข้อมูล Short Interest จาก FINRA

ข้อมูล short-interest เกือบทั้งหมดที่คุณเคยอ่านมานั้น มีที่มาจาก FINRA ซึ่งเป็นหน่วยงานกำกับดูแลโบรกเกอร์และดีลเลอร์ของสหรัฐฯ โดย FINRA ได้เผยแพร่ชุดข้อมูลการขายชอร์ต (short-selling) ที่แตกต่างกันอย่างสิ้นเชิงสองชุด ซึ่งมักจะถูกนำมาสับสนกันอยู่เสมอ ชุดแรกคือ short interest file ซึ่งเป็นข้อมูลสถานะ short position ที่ยังไม่ได้ปิด (open short positions) ที่รายงานโดยโบรกเกอร์ และมีการรวบรวมข้อมูลเดือนละสองครั้ง ส่วนอีกชุดคือ daily short volume file ซึ่งเป็นข้อมูลที่ได้จากการรายงานการซื้อขาย โดยมีการเผยแพร่ทุกวันเพื่อวัดค่าในอีกรูปแบบหนึ่ง หน้าเว็บนี้จะอธิบายข้อมูลทั้งสองชุดจากต้นทาง ทั้งในด้านกำหนดการ เนื้อหา ตัวอย่างการอ่านข้อมูลแบบบรรทัดต่อบรรทัด แหล่งข้อมูลสำหรับตรวจสอบด้วยตนเอง และข้อผิดพลาดที่พบในไฟล์ข้อมูลเหล่านี้ ([[what-is-short-interest|คำอธิบายเพิ่มเติมเกี่ยวกับ short interest]) หากคุณยังไม่คุ้นเคยกับแนวคิดนี้

รายงานสถานะการขายชอร์ตรายปักษ์

โบรกเกอร์และดีลเลอร์ต้องรายงานสถานะขายชอร์ตที่ยังไม่ได้ปิด (open short positions) ของทั้งลูกค้าและของตนเองต่อ FINRA โดยอ้างอิงตามวันชำระราคา (settlement dates) สองครั้งต่อเดือน คือช่วงกลางเดือนและสิ้นเดือน โดยยอดรวมที่รวบรวมได้ของแต่ละหลักทรัพย์จะถูกเผยแพร่ตามกำหนดการที่ระบุไว้ ข้อกำหนดนี้เป็นไปตามกฎระเบียบไม่ใช่เพียงธรรมเนียมปฏิบัติ: FINRA Rule 4560 กำหนดให้บริษัทสมาชิกต้องรายงานสถานะขายชอร์ตในหลักทรัพย์ทุนทั้งหมดเดือนละสองครั้ง ซึ่งความถี่นี้สามารถตรวจสอบได้จากข้อมูล:

SELECT toYear(settlement_date) AS year,
       uniqExact(settlement_date) AS settlement_dates
FROM global_markets.stocks_short_interest
WHERE settlement_date >= '2018-01-01'
GROUP BY year
ORDER BY year

ทุกปีเต็มตั้งแต่ 2018 ถึง 2025 แสดงจำนวนวันชำระราคาที่บันทึกไว้ทั้งหมด 24 วัน โดย 2026 อยู่ที่ 12 จนถึงปัจจุบัน แต่ละรายการประกอบด้วยสามข้อมูลต่อหนึ่งหลักทรัพย์ ได้แก่ สถานะขายชอร์ตที่ยังไม่ได้ปิด (จำนวนหุ้นที่ขายชอร์ต), ตัวเลขปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน และอัตราส่วน days-to-cover ที่คำนวณจากข้อมูลดังกล่าว มีสองคุณสมบัติที่สำคัญที่สุดในรายงานนี้ คือ เป็น ภาพถ่ายสถานะที่ยังไม่ได้ปิด ณ เวลาใดเวลาหนึ่ง (ซึ่งเป็นสิ่งที่คนทั่วไปหมายถึง "short interest") และเป็นข้อมูลที่ ล่าช้า เนื่องจากเป็นสถานะ ณ วันชำระราคา แต่จะถูกเผยแพร่หลังจากนั้นประมาณสองสัปดาห์ ความล่าช้านี้มีรายละเอียดเฉพาะ โดยมีการวัดระยะเวลาการเผยแพร่ที่ล่าช้าในแต่ละฉบับ

ปฏิทินการชำระราคาปี 2026

"เดือนละสองครั้ง" หมายถึงวันที่ที่แน่นอน ได้แก่ วันที่ 15 ของทุกเดือน (หากวันที่ 15 ตรงกับวันเสาร์หรือวันอาทิตย์ จะเลื่อนมาเป็นวันทำการก่อนหน้า) และวันทำการสุดท้ายของเดือน ต่อไปนี้คือปฏิทินที่รายงานนี้จัดทำขึ้นในปี 2026:

SELECT toString(settlement_date) AS settlement,
       formatDateTime(settlement_date, '%W') AS weekday,
       uniqExact(ticker) AS securities_on_file
FROM global_markets.stocks_short_interest
WHERE settlement_date >= '2026-01-01'
GROUP BY settlement_date
ORDER BY settlement_date

มีการชำระราคาไปแล้ว 12 ครั้งในปีนี้ ตั้งแต่ 2026-01-15 ถึง 2026-06-30 และคอลัมน์วันในสัปดาห์แสดงให้เห็นถึงการปรับเปลี่ยนตามวันทำการ (เช่น การชำระราคาช่วงกลางเดือนกุมภาพันธ์ในวันศุกร์ที่ 13 เนื่องจากวันที่ 15 ตรงกับวันอาทิตย์) คอลัมน์ขอบเขตการครอบคลุม (coverage) ก็น่าสนใจเช่นกัน โดยจำนวนหลักทรัพย์เพิ่มขึ้นจาก 21262 หลักทรัพย์ในการพิมพ์ฉบับแรกของปี เป็น 22207 หลักทรัพย์ในฉบับล่าสุด ซึ่งครอบคลุมหลักทรัพย์ทุนทุกตัวที่มีสถานะที่ต้องรายงาน ไม่ใช่เพียงแค่ชื่อดัชนีเท่านั้น

การอ่านข้อมูล Short-interest

นี่คือข้อมูลจริงที่ระบุเกี่ยวกับบริษัทที่เป็นที่รู้จักกันดีอย่าง Apple: รายการบันทึกการชำระราคา (settlement records) ห้ารายการล่าสุดของ Apple พร้อมการคำนวณการเปลี่ยนแปลงเทียบกับรายการก่อนหน้า:

SELECT settlement, shares_short_mn, adv_mn, days_to_cover, change_pct
FROM (
    SELECT settlement_date,
           toString(settlement_date) AS settlement,
           round(short_interest / 1e6, 1) AS shares_short_mn,
           round(avg_daily_volume / 1e6, 1) AS adv_mn,
           days_to_cover,
           round((short_interest - lagInFrame(short_interest) OVER (ORDER BY settlement_date))
                 / lagInFrame(short_interest) OVER (ORDER BY settlement_date) * 100, 1) AS change_pct
    FROM global_markets.stocks_short_interest
    WHERE ticker = 'AAPL'
      AND settlement_date >= '2026-04-15' AND settlement_date <= '2026-06-30'
)
WHERE settlement_date > '2026-04-15'
ORDER BY settlement_date

อ่านข้อมูลในแถวล่าสุดตามวิธีที่ผู้ปฏิบัติงานใช้: มีสถานะ short อยู่ที่ 140.5 ล้านหุ้น ณ วันชำระราคา 2026-06-30 ซึ่งเปลี่ยนแปลงไป -2.6% จากรายการก่อนหน้า เมื่อเทียบกับปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวันที่ 81.1 ล้านหุ้น — คิดเป็นระยะเวลา 1.73 วันในการ cover สถานะ (days to cover) โดยตลอดทั้งห้ารายการ สถานะดังกล่าวเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องจนถึงเดือนพฤษภาคม (เพิ่มขึ้น 12.3% จนถึงการชำระราคา 2026-05-29 ซึ่งเป็นการเปลี่ยนแปลงที่มากที่สุดในตาราง) จากนั้นจึงลดลงในการชำระราคาสองรายการติดต่อกัน

คอลัมน์ที่ให้บทเรียนที่ดีคือ days-to-cover โดยมีค่าอยู่ที่ 1.73 ในการชำระราคาล่าสุด ซึ่งเป็นค่าที่ต่ำที่สุดในห้ารายการ ในขณะที่ตัวสถานะเองลดลงเพียง -2.6% สาเหตุเกิดจากตัวหารที่มีการเปลี่ยนแปลง กล่าวคือ ตัวเลขปริมาณการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน (average-daily-volume) เพิ่มขึ้นจาก 52.3 ล้านหุ้นในการชำระราคาช่วงกลางเดือนมิถุนายน เป็น 81.1 ล้านหุ้น ณ สิ้นเดือน เนื่องจาก days-to-cover คือการนำสถานะที่มีการเคลื่อนไหวช้ามาหารด้วยค่าเฉลี่ยปริมาณการซื้อขายที่มีการเคลื่อนไหวเร็ว ดังนั้นการซื้อขายที่พุ่งสูงขึ้นสามารถทำให้ค่า ratio ลดลงอย่างรวดเร็วได้โดยที่ไม่มีการ cover สถานะเลย — ดังนั้นควรอ่านข้อมูลทั้งสามคอลัมน์เสมอ ไม่ควรดูเพียงค่า ratio เพียงอย่างเดียว

ไฟล์ปริมาณการขายชอร์ตรายวัน — ข้อมูลที่คนมักสับสนกับสถานะการขายชอร์ต

ในทุกวัน FINRA จะเผยแพร่ "short volume" ของแต่ละ ticker ซึ่งเป็นสัดส่วนของการซื้อขายที่รายงานในวันนั้นที่มีการระบุว่าฝั่งขายเป็นการขายชอร์ต ข้อมูลนี้เป็นข้อมูลรายวันและเป็นข้อมูลใหม่ ซึ่งเป็น กระแสการซื้อขาย (flow) ไม่ใช่สถานะคงค้าง (position) เนื่องจาก Market makers มีการขายชอร์ตอย่างต่อเนื่องเพื่อบริหารจัดการสินค้าคงคลังตามปกติ ส่งผลให้สัดส่วนการขายชอร์ตมีค่าสูง โดยมักจะสูงกว่าหนึ่งในสามหรือมากกว่าครึ่งหนึ่งของปริมาณในไฟล์ สำหรับหุ้นทั่วไปในวันปกติทั่วไป ข้อมูลนี้มีหลักฐานยืนยัน โดยนี่คือรายชื่อหุ้นที่เป็นที่รู้จักกันดี 5 บริษัท ณ วันที่ 10 กรกฎาคม 2026 ซึ่งเป็นวันศุกร์ปกติที่มีข้อมูลครบถ้วน:

WITH covered AS (
    SELECT ticker,
           max(short_volume) AS short_vol,
           max(total_volume) AS covered_vol
    FROM global_markets.stocks_short_volume
    WHERE date = '2026-07-10'
      AND ticker IN ('AAPL', 'MSFT', 'NVDA', 'TSLA', 'KO')
    GROUP BY ticker
),
tape AS (
    SELECT ticker, sum(volume) AS tape_vol
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker IN ('AAPL', 'MSFT', 'NVDA', 'TSLA', 'KO')
      AND window_start >= toDateTime('2026-07-10 04:00:00', 'America/New_York')
      AND window_start < toDateTime('2026-07-10 20:00:00', 'America/New_York')
    GROUP BY ticker
)
SELECT covered.ticker AS ticker,
       round(covered.short_vol / 1e6, 1) AS marked_short_mn,
       round(covered.covered_vol / 1e6, 1) AS file_total_mn,
       round(covered.short_vol / covered.covered_vol * 100, 1) AS pct_marked_short,
       round(tape.tape_vol / 1e6, 1) AS consolidated_tape_mn,
       round(covered.covered_vol / tape.tape_vol * 100, 1) AS file_share_of_tape_pct
FROM covered
JOIN tape ON covered.ticker = tape.ticker
ORDER BY indexOf(['AAPL', 'MSFT', 'NVDA', 'TSLA', 'KO'], covered.ticker)

หุ้นทั้งห้ามีตั้งแต่ 38.8% ที่ระบุว่าเป็นการขายชอร์ต (Microsoft) ไปจนถึง 57% (Coca-Cola) โดย Coca-Cola ซึ่งเป็นหุ้นที่แทบไม่มีการต่อสู้จากนักขายชอร์ตเลย กลับมีสัดส่วนการขายชอร์ตสูงที่สุดในกลุ่มนี้ ในวันดังกล่าวไม่มีเหตุการณ์สำคัญใดๆ เกิดขึ้นกับหุ้นเหล่านี้ ซึ่งถือเป็นสภาวะปกติของไฟล์ข้อมูลนี้ นอกจากนี้ โปรดสังเกตตัวหารด้วย: คอลัมน์ปริมาณรวม (total-volume) ในไฟล์นี้จะนับเฉพาะปริมาณการซื้อขายที่รายงานภายใต้ชุดข้อมูลนี้เท่านั้น ไม่ใช่ปริมาณทั้งหมดในตลาด โดยปริมาณรวมในไฟล์ของ Apple จำนวน 11.3 ล้านหุ้น เมื่อเทียบกับ 27.9 ล้านหุ้นใน consolidated tape ของวันนั้น พบว่าไฟล์นี้ครอบคลุมเพียง 40.5% ของปริมาณการซื้อขายทั้งหมดของ Apple และหุ้นอีกสี่ตัวที่เหลือก็มีลักษณะในทิศทางเดียวกัน การเข้าใจผิดว่าไฟล์รายวันคือสถานะการขายชอร์ตที่รวดเร็ว (fast short interest) เป็นข้อผิดพลาดที่พบบ่อยที่สุดเกี่ยวกับข้อมูลการขายชอร์ตบนอินเทอร์เน็ต ซึ่ง การเปรียบเทียบข้อมูลทั้งสองชุด ได้แสดงให้เห็นข้อผิดพลาดนี้ผ่านตัวอย่างที่คำนวณมาให้แล้ว

หมายเหตุด้านคำศัพท์ คอลัมน์ "exempt" ในไฟล์นี้จะนับปริมาณการขายชอร์ตแบบยกเว้น (short-exempt volume) ซึ่งเป็นการซื้อขายที่ดำเนินการภายใต้ข้อยกเว้นของ SEC Regulation SHO ซึ่งเป็นกฎระเบียบที่ควบคุมวิธีการดำเนินการขายชอร์ต (ข้อกำหนดในการระบุแหล่งที่มาของหุ้น และการทดสอบราคา circuit-breaker) Reg SHO เป็นระบอบที่แยกต่างหากจากการรายงานสถานะคงค้าง และทำให้เกิดข้อมูลรายวันอีกชุดหนึ่ง คือรายชื่อหลักทรัพย์ที่มีการผิดนัดชำระราคา (settlement fails) อย่างต่อเนื่อง ซึ่ง FINRA จัดเก็บไฟล์ปริมาณการขายชอร์ตรายวันไว้ในหน้าข้อมูล Reg SHO ซึ่งยิ่งทำให้เกิดความสับสนระหว่างข้อมูลทั้งสองชุดนี้มากขึ้น

ข้อมูลย้อนหลังไปถึงเมื่อใด?

ข้อมูลในทั้งสองไฟล์มีรายละเอียดต่างกัน ซึ่งควรทำความเข้าใจให้ชัดเจนก่อนนำไปวิเคราะห์แนวโน้ม:

SELECT toString(min(settlement_date)) AS settlement_file_start,
       uniqExact(settlement_date) AS settlement_prints,
       (SELECT toString(min(date)) FROM global_markets.stocks_short_volume) AS daily_file_start,
       (SELECT uniqExact(date) FROM global_markets.stocks_short_volume) AS daily_files
FROM global_markets.stocks_short_interest

ในคลังข้อมูลนี้ ไฟล์สรุปยอดการชำระราคา (settlement file) มีข้อมูลย้อนหลังไปถึง 2017-12-29 โดยครอบคลุมถึงยอดสรุปของ 205 และกำลังเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง ในขณะที่ประวัติปริมาณการขายชอร์ตรายวัน (daily short-volume history) เริ่มต้นที่ 2024-02-06 (มีจำนวน 608 วันทำการ) ทั้งนี้ ข้อมูลจดหมายเหตุของ FINRA เองมีข้อมูลย้อนหลังไปไกลกว่านี้ แต่ข้อมูลที่แสดงในทุกส่วนของเว็บไซต์นี้อ้างอิงจากขอบเขตข้างต้นเท่านั้น

รูปแบบความผิดพลาด — บทเรียนจากบันทึกของเรา

การอ่านแหล่งข้อมูลอย่างซื่อตรงหมายถึงการเข้าใจว่าข้อมูลนั้นผิดพลาดได้อย่างไร ในเดือนที่ผ่านมา ระบบของเราตรวจพบไฟล์ short-volume รายวันที่มีลักษณะ ข้อมูลไม่ครบถ้วน (truncated) จำนวนสองครั้ง โดยข้อมูลแสดงเพียงบางส่วนตามลำดับตัวอักษรจากรายชื่อ ticker ปกติ:

SELECT toString(date) AS d,
       uniqExact(ticker) AS tickers_on_file
FROM global_markets.stocks_short_volume
WHERE date IN ('2026-06-26', '2026-06-29', '2026-06-30', '2026-07-06', '2026-07-07', '2026-07-08')
GROUP BY date
ORDER BY date

ไฟล์ของวันที่ 29 มิถุนายน มีจำนวน 5489 tickers เมื่อเทียบกับประมาณ 15052 ในวันปกติ และไฟล์ของวันที่ 7 กรกฎาคม มีจำนวน 4333 — ทั้งสองกรณีเป็นการตัดข้อมูลตามลำดับตัวอักษร และเกิดขึ้นในเซสชันที่มีข่าวสำคัญ ซึ่งเราได้ระบุไว้ในบทสรุปเมื่อเหตุการณ์เกิดขึ้น กฎที่นำไปใช้ได้จริงคือ: ก่อนจะอ้างอิงข้อมูล short volume ของวันใดวันหนึ่งสำหรับ ticker ใดก็ตาม ให้ตรวจสอบก่อนว่าไฟล์ของวันนั้นสมบูรณ์หรือไม่

ไฟล์ที่ออกเดือนละสองครั้งมีรูปแบบความผิดพลาดเฉพาะตัว คือการแก้ไขข้อมูลย้อนหลัง บริษัทผู้รายงานสามารถแก้ไขข้อมูลที่ส่งมาได้ และข้อมูลการชำระราคา (settlement print) สามารถเปลี่ยนแปลงได้หลังจากเผยแพร่ครั้งแรก คลังข้อมูลของเราจะเก็บค่าล่าสุดสำหรับแต่ละ print ไว้ โดยการแก้ไขจะเขียนทับแถวข้อมูลเดิม นี่คือเหตุผลที่ทุกหน้าในที่นี้จะทำการรัน query ใหม่ทุกครั้งที่มีการสร้างหน้าเว็บใหม่ เพื่อให้ข้อมูลที่ได้รับการแก้ไขอัปเดตตัวเลขทั้งหมดที่เคยอ้างอิงถึง แทนที่จะคงค่าเดิมไว้ตลอดไป

วิธีการตรวจสอบ short interest ด้วยตนเอง

คุณไม่จำเป็นต้องใช้ผลิตภัณฑ์แบบชำระเงินเพื่อดูข้อมูลเหล่านี้ เนื่องจากแหล่งข้อมูลหลักเป็นข้อมูลสาธารณะ:

• FINRA เผยแพร่ชุดข้อมูลทั้งสองประเภทบนเว็บไซต์: ข้อมูล consolidated equity short interest (สามารถค้นหาแยกตามหลักทรัพย์ และดาวน์โหลดตามวันที่ settlement ได้ภายใต้หัวข้อ FINRA Data) และไฟล์ Daily Short Sale Volume ซึ่งจะถูกโพสต์ในทุกเย็นบนหน้าข้อมูล Reg SHO
• ตลาดหลักทรัพย์ (The exchanges) — เว็บไซต์ของ Nasdaq มีบริการตรวจสอบ short interest แยกตามราย ticker พร้อมประวัติข้อมูลแบบ print-by-print สำหรับบริษัทที่จดทะเบียนในตลาด และข้อมูลยอดรวมของ NYSE จะถูกส่งผ่านระบบการรวมข้อมูลของ FINRA เช่นเดียวกัน
• แพลตฟอร์มโบรกเกอร์และเครื่องมือคัดกรองหุ้น (Screeners) — ฟิลด์ "short interest" และ "short % of float" ที่แพลตฟอร์มส่วนใหญ่แสดงผล เป็นข้อมูลที่นำข้อมูลชุดเดียวกันมาจัดรูปแบบใหม่ ซึ่งบางครั้งอาจมีการใช้การประมาณค่าในช่วงระหว่างวันที่ settlement ข้อมูลที่ดูเหมือนล้าสมัยอาจเป็นเพราะถูกกำหนดให้แสดงวันที่ settlement ย้อนหลังไปสองสัปดาห์ตามระบบการทำงาน

ควรใช้ไฟล์ใดสำหรับข้อมูลประเภทใด?

• "หุ้นตัวนี้มีสถานะ Short อยู่เท่าไหร่?" — ให้ใช้ไฟล์ short interest ที่ออกทุกสองสัปดาห์ควบคู่กับวันที่ระบุ อันดับหุ้นที่มีสถานะ Short สูงสุด ถูกจัดทำขึ้นจากข้อมูลล่าสุดในไฟล์นี้
• "วันนี้แรงขาย Short กำลังกดดันตลาดหรือไม่?" — ไม่มีข้อมูลสาธารณะใดที่ให้คำตอบนี้ได้อย่างชัดเจน ไฟล์ข้อมูลรายวันเป็นข้อมูลที่ใกล้เคียงที่สุด แต่ส่วนใหญ่เป็นการวัดกลไกการทำงานของ market-making ควรใช้เพื่อดูรูปแบบความเคลื่อนไหวในหลายๆ วัน และไม่ควรใช้เพื่อประเมินสถานะของวันเดียวกัน
• "ข้อมูลใหม่จะมาเมื่อไหร่?" — การชำระราคา (settlements) จะเกิดขึ้นสองครั้งต่อเดือนตามปฏิทินที่ระบุไว้ด้านบน ส่วนไฟล์ข้อมูลรายวันจะออกในทุกเย็นของวันถัดไปจากรอบการซื้อขายก่อนหน้า

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Short Interest ของ FINRA

FINRA ประกาศข้อมูล Short Interest บ่อยแค่ไหน?

สถานะ Short ที่ยังเปิดอยู่จะถูกรายงานภายใต้กฎ FINRA Rule 4560 โดยอ้างอิงตามวันชำระราคา (settlement date) สองครั้งต่อเดือน คือวันที่ 15 (หรือวันทำการก่อนหน้า) และวันทำการสุดท้ายของเดือน รวมทั้งสิ้น 24 ครั้งต่อปี โดยข้อมูลจะถูกเผยแพร่ประมาณสองสัปดาห์หลังจากวันชำระราคาแต่ละครั้ง ส่วนไฟล์ปริมาณการขายชอร์ตรายวัน (daily short volume) เป็นชุดข้อมูลที่แตกต่างกัน ซึ่งจะมีการเผยแพร่ในทุกวันที่มีการซื้อขาย

ฉันสามารถตรวจสอบ Short Interest ของหุ้นรายตัวได้ที่ไหน?

เว็บไซต์ของ FINRA เผยแพร่ข้อมูล Short Interest แบบรวมของแต่ละหลักทรัพย์ ขณะที่เว็บไซต์ของ Nasdaq มีบริการตรวจสอบราย ticker พร้อมประวัติการพิมพ์ข้อมูล ส่วนแพลตฟอร์มของโบรกเกอร์ส่วนใหญ่จะแสดงข้อมูลล่าสุดในรูปแบบ "short interest" หรือ "short % of float" ไม่ว่าจะใช้แหล่งข้อมูลใด โปรดตรวจสอบวันชำระราคาที่ระบุไว้กับตัวเลขนั้น เนื่องจากข้อมูลทั้งหมดอ้างอิงมาจากไฟล์ชุดเดียวกันที่ออกเดือนละสองครั้ง

ข้อมูล Short Interest ของ FINRA ฟรีหรือไม่?

ฟรี — ทั้ง FINRA และตลาดหลักทรัพย์ต่างเผยแพร่ไฟล์ทั้งสองชุดต่อสาธารณะ ผลิตภัณฑ์ "short interest" แบบเสียเงินส่วนใหญ่เป็นการนำข้อมูลชุดเดียวกันนี้มาจัดทำใหม่ (หรือเป็นการประมาณการระหว่างช่วงเวลา)

ข้อมูล Short Interest ย้อนหลังไปได้ไกลแค่ไหน?

คลังข้อมูลของเว็บไซต์นี้เก็บข้อมูลการพิมพ์ทุกครั้งตามวันชำระราคาตั้งแต่ 2017-12-29 — 205 ของข้อมูลทั้งหมด และมีไฟล์ปริมาณการขายชอร์ตรายวันตั้งแต่ 2024-02-06 ส่วนคลังข้อมูลของ FINRA เองนั้นมีข้อมูลย้อนหลังไปได้ไกลกว่านั้น

ทำไมปริมาณการขายชอร์ต (short volume) ถึงแสดงค่า 50% ในขณะที่ Short Interest มีน้อยมาก?

ไฟล์รายวันจะบันทึกด้านการขายของการซื้อขายที่รายงาน และ Market makers จะทำการขายชอร์ตอย่างต่อเนื่องเพื่อบริหารจัดการสินค้าคงคลัง (inventory plumbing) ซึ่งเป็นสถิติเชิงกระแสเงินไหล (flow statistic) ที่ถูกครอบงำโดยการเป็นตัวกลาง ไม่ใช่สถิติเชิงสถานะ (position statistic) ในวันศุกร์ปกติ Coca-Cola มีปริมาณการซื้อขายที่ระบุว่าเป็นการขายชอร์ตอยู่ที่ 57% ของปริมาณที่รายงานทั้งหมด ตัวเลขทั้งสองวัดสิ่งที่แตกต่างกันและมักจะมีค่าต่างกันอย่างมาก

Short Interest เหมือนกับรายการ Reg SHO threshold list หรือไม่?

ไม่เหมือนกัน Short interest คือการนับสถานะ Short ที่ยังเปิดอยู่เดือนละสองครั้งตามกฎ FINRA Rule 4560 ส่วน Reg SHO threshold list คือรายการหลักทรัพย์รายวันที่มีการผิดนัดชำระราคาสินค้า (failures to deliver) อย่างต่อเนื่อง ณ วันชำระราคา ซึ่งจัดทำขึ้นภายใต้กฎของ SEC เกี่ยวกับการดำเนินการขายชอร์ต หุ้นอาจถูกขายชอร์ตเป็นจำนวนมากแต่ไม่เคยปรากฏในรายการ threshold list เลยก็ได้

ข้อมูล Short Interest ของ FINRA สามารถผิดพลาดได้หรือไม่?

ข้อมูลอาจล่าช้า ถูกตัดทอน หรือถูกปรับปรุงแก้ไข ซึ่งทั้งหมดนี้มีการระบุไว้ในส่วนต้นของคลังข้อมูลของเรา โปรดพิจารณาข้อมูลทุกชุดในฐานะ "ข้อมูลตามที่รายงาน ณ วันที่ระบุ" และควรเลือกใช้แหล่งข้อมูลที่แสดงให้เห็นว่าตัวเลขนั้นมาจากไฟล์และวันที่ใด

ทุกแผงข้อมูลคือการเรียกใช้คำสั่ง SQL (query) ที่มีการบันทึกเวอร์ชันไว้จากไฟล์ข้อมูลโดยตรง — คุณสามารถขยายคำสั่ง SQL หรือตรวจสอบความครอบคลุมของข้อมูลในแต่ละวันที่ได้บนเทอร์มินัลของ Strasmore