2026లో మంచి డివిడెండ్ దిగుబడి ఏమిటి

మంచి డివిడెండ్ దిగుబడి అనేది ఒకే సంఖ్య కాకుండా ఒక పరిధి, మరియు ఈ పరిధి చాలా స్టాక్ స్క్రీనర్లు సూచించే దానికంటే ఇరుకైనది. US-లో జాబితా చేయబడిన, $1 బిలియన్ కంటే ఎక్కువ విలువ కలిగిన కంపెనీలలో, 81.3% డివిడెండ్ చెల్లించేవి 4% కంటే తక్కువ దిగుబడిని కలిగి ఉన్నాయి, మరియు కేవలం 62 కంపెనీలు మాత్రమే 8% and up బ్యాండ్‌లో ఉన్నాయి. మంచి దిగుబడి అనేది పరిశ్రమ మరియు అదే వారంలో ట్రెజరీ నోట్ ఎంత చెల్లిస్తుందనే దానితో మారుతుంది, మరియు చెల్లింపు యొక్క వృద్ధి రేటు దాని పరిమాణం అంతే ముఖ్యం.

2026లో మంచి డివిడెండ్ దిగుబడి ఏమిటి?

ఒక సాధారణ నియమానికి బదులుగా మార్కెట్ ఆకృతితో ప్రారంభించండి. $1 బిలియన్ కంటే ఎక్కువ మార్కెట్ విలువ మరియు $5 కంటే ఎక్కువ షేరు ధర కలిగిన, డివిడెండ్ చెల్లించే ప్రతి US-లిస్టెడ్ కంపెనీని, తాజా స్నాప్షాట్ ప్రకారం దిగుబడి బ్యాండ్లుగా వర్గీకరించబడింది:

WITH payers AS (
    SELECT ticker,
           argMax(dividend_yield, date) * 100 AS yield_pct
    FROM global_markets.stocks_ratios
    WHERE date = (SELECT max(date) FROM global_markets.stocks_ratios)
      AND price >= 5
      AND market_cap >= 1000000000
      AND dividend_yield > 0
    GROUP BY ticker
),
banded AS (
    SELECT multiIf(yield_pct < 1, 'under 1%',
                   yield_pct < 2, '1 to 2%',
                   yield_pct < 3, '2 to 3%',
                   yield_pct < 4, '3 to 4%',
                   yield_pct < 6, '4 to 6%',
                   yield_pct < 8, '6 to 8%',
                   '8% and up') AS yield_band,
           min(yield_pct) AS band_floor,
           count() AS company_count
    FROM payers
    GROUP BY yield_band
)
SELECT yield_band,
       company_count,
       round(100 * company_count / sum(company_count) OVER (), 1) AS pct_of_payers,
       round(100 * sum(company_count) OVER (ORDER BY band_floor) / sum(company_count) OVER (), 1) AS cumulative_pct
FROM banded
ORDER BY band_floor

మధ్య భాగం రద్దీగా ఉంది. 1 to 2% మరియు 2 to 3% బ్యాండ్లు మొత్తం డివిడెండ్ చెల్లింపుదారులలో 21.5% మరియు 20.2% వాటాను కలిగి ఉన్నాయి. 3 to 4% బ్యాండ్ పైభాగానికి చేరుకునేసరికి, మీరు వారిలో 81.3% మందిని లెక్కించేస్తారు. ఆ స్థానం దాటిన తర్వాత జనాభా వేగంగా సన్నగిల్లుతుంది: 4 to 6% బ్యాండ్లో 132 కంపెనీలు, 6 to 8%లో 44, 8% and upలో 62 ఉన్నాయి.

ఈ బ్యాండ్లు పదజాలంగా కూడా పనిచేస్తాయి. under 1% మరియు 1 to 2% బ్యాండ్లు అంటే ఒక కంపెనీ తన నగదును వేరే మార్గంలో తిరిగి ఇస్తుంది. 2 to 3% మరియు 3 to 4% బ్యాండ్లు US మార్కెట్ యొక్క విస్తృత మధ్య భాగం. 4 to 6% బ్యాండ్ నిజంగా ఎక్కువగా ఉంటుంది మరియు కొన్ని పరిశ్రమలలో కేంద్రీకృతమై ఉంటుంది. 6 to 8% లేదా అంతకంటే ఎక్కువ రీడింగ్ చాలా అరుదు, అందువల్ల చెల్లింపును చూసే ముందు ధర చార్టును ఒకసారి చూడటం విలువైనది.

సెక్టార్ వారీగా మంచి డివిడెండ్ దిగుబడి ఏమిటి?

సాధారణ దిగుబడిని నిర్ణయించే అతిపెద్ద ఏకైక అంశం పరిశ్రమ. ఒక సెక్టార్ ఫండ్ తన స్వంత మార్కెట్ విభాగం గురించి స్పష్టమైన అవగాహనను ఇస్తుంది: 2026 జూలై చివరి నాటి ఫండ్ ధరతో పన్నెండు నెలల పంపిణీలను భాగించడం ద్వారా ఇది లెక్కించబడుతుంది.

WITH px AS (
    SELECT ticker,
           argMax(close, window_start) AS price
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker IN ('XLU','XLRE','XLP','XLE','XLF','XLV','XLB','XLI','XLC','XLY','XLK')
      AND window_start >= toDateTime('2026-07-20 00:00:00')
      AND window_start < toDateTime('2026-07-31 00:00:00')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959
    GROUP BY ticker
),
dv AS (
    SELECT ticker,
           sum(cash_amount) AS ttm_distributions
    FROM global_markets.stocks_dividends
    WHERE ticker IN ('XLU','XLRE','XLP','XLE','XLF','XLV','XLB','XLI','XLC','XLY','XLK')
      AND cash_amount > 0
      AND ex_dividend_date > toDate('2025-07-30')
      AND ex_dividend_date <= toDate('2026-07-30')
    GROUP BY ticker
)
SELECT transform(px.ticker,
                 ['XLU','XLRE','XLP','XLE','XLF','XLV','XLB','XLI','XLC','XLY','XLK'],
                 ['Utilities','Real estate','Consumer staples','Energy','Financials',
                  'Health care','Materials','Industrials','Communications',
                  'Consumer discretionary','Technology'],
                 'Other') AS sector,
       px.ticker AS fund_ticker,
       round(dv.ttm_distributions, 3) AS annual_distributions_usd,
       round(dv.ttm_distributions / px.price * 100, 2) AS trailing_yield_pct
FROM px
INNER JOIN dv ON px.ticker = dv.ticker
ORDER BY trailing_yield_pct DESC

వ్యాప్తి చాలా ఎక్కువగా ఉంది. Utilities 3.31% చెల్లిస్తుంది మరియు Energy 3.2% చెల్లిస్తుంది, అయితే Technology 0.55% చెల్లిస్తుంది. ఆ జాబితాలో ఎగువన ఉన్న దిగుబడి ఒక పరిశ్రమకు సాధారణం మరియు మరొక పరిశ్రమకు అసాధారణం. అందుకే ఒకే కంపెనీని మొత్తం మార్కెట్ సగటుతో పోల్చడం కంటే దాని స్వంత సెక్టార్తో పోల్చడం మంచిది.

జాబితాలో అగ్రస్థానంలో ఉండటానికి రెండు నిర్మాణాత్మక వాస్తవాలు కారణం. రియల్ ఎస్టేట్ ఇన్వెస్ట్మెంట్ ట్రస్ట్లు తమ పన్ను చికిత్సను కొనసాగించడానికి తమ పన్ను విధించదగిన ఆదాయంలో ఎక్కువ భాగాన్ని పంపిణీ చేయాలి. నియంత్రిత యుటిలిటీలు దీర్ఘకాల చెల్లింపు చరిత్రలతో కూడిన రేట్-ఆధారిత నగదు ప్రవాహాలపై నడుస్తాయి. ఆ ప్రదేశాలలో పెద్ద దిగుబడి వ్యాపార నమూనా యొక్క లక్షణం. వేగంగా అభివృద్ధి చెందుతున్న సాఫ్ట్వేర్ కంపెనీపై అదే సంఖ్య దర్యాప్తు చేయదగిన అసాధారణత. డివిడెండ్ దిగుబడిని ఎలా లెక్కిస్తారు ట్రైలింగ్ మరియు ఫార్వర్డ్ వెర్షన్లను కవర్ చేస్తుంది, ఇవి తరచుగా విభేదిస్తాయి.

దిగుబడి లేదా డివిడెండ్ వృద్ధి?

దిగుబడి అనేది నేటి ధరతో పోలిస్తే ఒక సంవత్సరం చెల్లింపులను కొలుస్తుంది. చెల్లింపు ఎక్కడికి వెళ్తుందో దాని గురించి ఇది ఏమీ చెప్పదు. పది గృహ చెల్లింపుదారులు, ప్రస్తుత దిగుబడి, ఐదేళ్లలో వార్షిక డివిడెండ్లో మార్పు:

WITH px AS (
    SELECT ticker,
           argMax(close, window_start) AS price
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker IN ('MSFT','MCD','HD','PG','KO','JNJ','XOM','CVX','VZ','MO')
      AND window_start >= toDateTime('2026-07-20 00:00:00')
      AND window_start < toDateTime('2026-07-31 00:00:00')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959
    GROUP BY ticker
),
dv AS (
    SELECT ticker,
           sumIf(cash_amount, ex_dividend_date > toDate('2025-07-30')
                          AND ex_dividend_date <= toDate('2026-07-30')) AS ttm_now,
           sumIf(cash_amount, ex_dividend_date > toDate('2020-07-30')
                          AND ex_dividend_date <= toDate('2021-07-30')) AS ttm_five_years_ago
    FROM global_markets.stocks_dividends
    WHERE ticker IN ('MSFT','MCD','HD','PG','KO','JNJ','XOM','CVX','VZ','MO')
      AND distribution_type = 'recurring'
      AND cash_amount > 0
      AND ((ex_dividend_date > toDate('2020-07-30') AND ex_dividend_date <= toDate('2021-07-30'))
        OR (ex_dividend_date > toDate('2025-07-30') AND ex_dividend_date <= toDate('2026-07-30')))
    GROUP BY ticker
)
SELECT px.ticker AS symbol,
       round(dv.ttm_now / px.price * 100, 2) AS current_yield_pct,
       round(100 * (dv.ttm_now / dv.ttm_five_years_ago - 1), 1) AS five_year_dividend_growth_pct,
       round(dv.ttm_now, 2) AS dividends_per_share_ttm
FROM px
INNER JOIN dv ON px.ticker = dv.ticker
WHERE dv.ttm_five_years_ago > 0
  AND dv.ttm_now > 0
ORDER BY current_yield_pct

రెండు నిలువు వరుసలను కలిపి చదవండి. MSFT దిగుబడి నిలువు వరుసలో 0.79% వద్ద అడుగున ఉంది, దాని వార్షిక చెల్లింపు ఐదేళ్లలో 62.6% పెరిగింది. MO 6.23% వద్ద పైన ఉంది, 23.3% వృద్ధితో. మధ్యలో దీర్ఘకాలంగా స్థిరపడిన చెల్లింపుదారులు ఉన్నారు: MCD 2.73% వద్ద 43.6% వృద్ధితో, మరియు HD 2.78% వద్ద 47% వృద్ధితో.

ట్రేడ్-ఆఫ్ వెనుక ఉన్న యంత్రాంగం స్పష్టంగా ఉంది. ఖర్చుపై దిగుబడి, అంటే మీరు వాస్తవంగా చెల్లించిన ధరతో భాగించబడిన ప్రస్తుత చెల్లింపు, ప్రతి పెంపుతో పెరుగుతుంది మరియు ఆ తర్వాత షేర్ ధరతో ఎప్పుడూ కదలదు. తక్కువ దిగుబడి నుండి ప్రారంభమయ్యే వేగంగా పెరుగుతున్న చెల్లింపు, ఎక్కువ హోల్డింగ్ వ్యవధిలో అధిక దిగుబడి నుండి ప్రారంభమయ్యే స్థిరమైన చెల్లింపును అధిగమించగలదు, మరియు తగ్గించబడిన చెల్లింపు వ్యతిరేక దిశలో కదులుతుంది. డివిడెండ్ వృద్ధి ఛాంపియన్లు అత్యధిక నిరంతరాయ పెంపు రికార్డులు కలిగిన పేర్లను ర్యాంక్ చేస్తుంది.

అధిక డివిడెండ్ దిగుబడి ఒక హెచ్చరిక ఎప్పుడు అవుతుంది

దిగుబడి అనేది హారంలో ధర ఉన్న భిన్నం, మరియు ఆ హారం ప్రతి ట్రేడింగ్ రోజు మారుతుంది. కంపెనీ సరిగ్గా అదే చెక్కు రాస్తున్నప్పటికీ దిగుబడి రెట్టింపు కావచ్చు. 42 నుండి January 2021 వరకు June 2024 నెలల వ్యవధిలో ఇంటెల్ ఆ అంకగణితానికి పాఠ్యపుస్తక ఉదాహరణ.

WITH px AS (
    SELECT toStartOfMonth(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) AS month_start,
           argMax(close, window_start) AS price,
           max(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) AS last_day
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'INTC'
      AND toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) >= toDate('2021-01-01')
      AND toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) <= toDate('2024-06-30')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959
    GROUP BY month_start
),
dv AS (
    SELECT ex_dividend_date, cash_amount
    FROM global_markets.stocks_dividends
    WHERE ticker = 'INTC'
      AND distribution_type = 'recurring'
      AND frequency = 4
      AND cash_amount > 0
      AND ex_dividend_date >= toDate('2020-01-01')
)
SELECT formatDateTime(px.month_start, '%Y-%m') AS month,
       formatDateTimeInJodaSyntax(px.month_start, 'MMMM yyyy') AS month_label,
       round(any(px.price), 2) AS price,
       round(argMax(dv.cash_amount, dv.ex_dividend_date), 4) AS quarterly_dividend_usd,
       round(argMax(dv.cash_amount, dv.ex_dividend_date) * 4 / any(px.price) * 100, 2) AS dividend_yield_pct
FROM px, dv
WHERE dv.ex_dividend_date <= px.last_day
GROUP BY px.month_start
ORDER BY px.month_start

January 2021లో $0.33 త్రైమాసిక చెల్లింపు $55.48 షేరుకు వ్యతిరేకంగా 2.38%గా ఉంది. ధర పడిపోతున్నప్పుడు చెల్లింపు కొనసాగింది. October 2022 నాటికి అదే $0.365 చెక్కు $28.44 షేరుకు వ్యతిరేకంగా 5.13% చూపించింది, ఇది ఆ కాలంలోని గరిష్ట స్థాయికి దగ్గరగా ఉంది, మరియు దిగుబడి ప్రకారం క్రమబద్ధీకరించే ఏ స్క్రీనర్ అయినా ఆ సంఖ్యపై కంపెనీని బయటపెట్టేది.

తర్వాత ఏమి జరిగిందో స్క్రీన్ చూపించలేని భాగం. May 2023 నాటికి త్రైమాసిక చెల్లింపు $0.125 మరియు కోట్ చేయబడిన దిగుబడి 1.59%గా ఉంది. ప్యానెల్ యొక్క చివరి వరుస, June 2024, 1.62% వద్ద అదే $0.125 త్రైమాసికాన్ని చూపిస్తుంది. మునుపటి కోట్ అది ముద్రించిన రోజున ఏమాత్రం తప్పు కాదు. అది తర్వాత రీసెట్ చేయబడిన చెల్లింపును వివరించింది.

అదే ఒక ప్యానెల్లో దిగుబడి ఉచ్చు. స్క్రీన్ రివార్డ్ కాలమ్ను చూపిస్తుంది మరియు హారం యొక్క చరిత్రను దాచిపెడుతుంది. డివిడెండ్ కోతలు మార్కెట్ అంతటా కోతకు ముందు పెరుగుదల ఎలా ఉంటుందో చూస్తుంది, మరియు ఎక్స్-డివిడెండ్ తేదీ కొనుగోలుదారు మొదట ఏ చెల్లింపులకు అర్హుడో వివరిస్తుంది.

మంచి డివిడెండ్ దిగుబడి 10-సంవత్సరాల ట్రెజరీతో ఎలా పోలుతుంది?

ప్రతి డివిడెండ్ ప్రభుత్వానికి డబ్బు ఇవ్వడం అనే ప్రత్యామ్నాయంతో పోటీపడుతుంది. ఆ ప్రమాణం ఐదేళ్లలో చాలా దూరం మారింది.

SELECT formatDateTime(toStartOfMonth(date), '%Y-%m') AS month,
       formatDateTimeInJodaSyntax(toStartOfMonth(date), 'MMMM yyyy') AS month_label,
       round(argMax(yield_10_year, date), 2) AS treasury_10y_pct
FROM global_markets.treasury_yields
WHERE date >= toDate('2021-07-01')
  AND date <= toDate('2026-07-30')
  AND yield_10_year IS NOT NULL
GROUP BY toStartOfMonth(date)
ORDER BY toStartOfMonth(date)

10-సంవత్సరాల నోట్ July 2021లో 1.24% చెల్లించింది, మరియు అందుబాటులో ఉన్న తాజా నెల July 2026లో 4.67% చెల్లించింది. పైన ఉన్న బ్యాండ్ల పక్కన దీన్ని పోల్చండి: 69.9% US డివిడెండ్ చెల్లించే కంపెనీలు 3% కంటే తక్కువ దిగుబడిని ఇస్తున్నాయి.

ఈ రెండు పరికరాలు పరస్పరం మార్చుకోదగినవి కావు. నోట్ జీవితకాలానికి కూపన్ స్థిరంగా ఉంటుంది మరియు మెచ్యూరిటీ సమయంలో అసలు తిరిగి వస్తుంది. డివిడెండ్ను పెంచవచ్చు లేదా తగ్గించవచ్చు, మరియు షేర్ ధర స్వంతంగా కదులుతుంది. పోలిక అవకాశ వ్యయం గురించి, మరియు అదే డివిడెండ్ దిగుబడి 1.24%తో పోలిస్తే 4.67%తో భిన్నంగా చదవబడుతుంది. డివిడెండ్ దిగుబడి vs 10-సంవత్సరాల ట్రెజరీ ఒక దశాబ్దం పాటు ఆ ఖాళీని ట్రాక్ చేస్తుంది.

డివిడెండ్ దిగుబడి తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు

6% డివిడెండ్ దిగుబడి మంచిదా?

ఇది ఎక్కువ. మార్కెట్ విలువ $1 బిలియన్ కంటే ఎక్కువ ఉన్న US చెల్లింపుదారులలో, 44 కంపెనీలు 6 to 8% బ్యాండ్లో మరియు 62 కంపెనీలు 8% and up బ్యాండ్లో ఉన్నాయి, 81.3% చెల్లింపుదారులు 4% కంటే తక్కువలో ఉన్నారు. ఇంత పెద్ద సంఖ్య కొన్ని పరిశ్రమలలో కేంద్రీకృతమై ఉంటుంది, మరియు ఇది పడిపోతున్న ధర యొక్క అంకగణితం కూడా కావచ్చు.

సెక్టార్ వారీగా సాధారణ డివిడెండ్ దిగుబడి ఎంత?

సెక్టార్ ఫండ్స్ అత్యంత స్పష్టమైన సమాచారాన్ని ఇస్తాయి. జూలై 2026 చివరి స్నాప్షాట్ ప్రకారం, Utilities పన్నెండు నెలల పంపిణీలపై 3.31% చెల్లించింది, అయితే Technology 0.55% చెల్లించింది. ఒకే కంపెనీని ముందుగా దాని స్వంత సెక్టార్ రీడింగ్తో కొలవడం ఉత్తమం.

అధిక డివిడెండ్ దిగుబడి అంటే స్టాక్ చౌకగా ఉందని అర్థమా?

అది ఒక్కటే కారణం కాదు. చెల్లింపులో ఎలాంటి మార్పు లేకుండా, ధర పడిపోయినప్పుడల్లా దిగుబడి పెరుగుతుంది. October 2022లో ఇంటెల్ యొక్క త్రైమాసిక డివిడెండ్ $0.365 ఉటంకించిన 5.13% దిగుబడితో ఉంది, మరియు May 2023 నాటికి అది $0.125 అయింది.

డివిడెండ్ దిగుబడి లేదా డివిడెండ్ వృద్ధి ఏది ముఖ్యమైనది?

అవి వేర్వేరు ప్రశ్నలకు సమాధానం ఇస్తాయి. MSFT 0.79% దిగుబడిని ఇస్తుంది, ఐదేళ్ల డివిడెండ్ వృద్ధి 62.6% ఉంది, అయితే MO 6.23% దిగుబడిని ఇస్తుంది, వృద్ధి 23.3% ఉంది. దిగుబడి నేటి నగదును వివరిస్తుంది. వృద్ధి ఆ నగదు యొక్క దిశను వివరిస్తుంది.

డివిడెండ్ దిగుబడి నగదు లేదా ట్రెజరీలతో ఎలా పోలుస్తుంది?

ఫైల్లో ఉన్న తాజా నెలవారీ రీడింగ్ July 2026 ప్రకారం, 10-సంవత్సరాల ట్రెజరీ 4.67% చెల్లించింది. ఆ కూపన్ స్థిరంగా ఉంటుంది మరియు మెచ్యూరిటీ వద్ద అసలు తిరిగి వస్తుంది, అయితే డివిడెండ్ మారవచ్చు మరియు షేర్ ధర దాని స్వంత రిస్క్ను కలిగి ఉంటుంది. నిష్క్రియ నగదును ఎక్కడ ఉంచాలి ఆ పోలిక యొక్క స్వల్పకాలిక భాగాన్ని కవర్ చేస్తుంది.

ఈ పేజీలోని ప్రతి సంఖ్య ఫైల్ చేసిన డివిడెండ్ రికార్డులు మరియు వాస్తవ ధరలపై నిల్వ చేయబడిన, వెర్షన్ చేయబడిన క్వెరీ. దాని వెనుక ఉన్న SQL చదవడానికి ఏదైనా ప్యానెల్ను తెరవండి, లేదా స్ట్రాస్మోర్ టెర్మినల్లో దిగుబడి ద్వారా మొత్తం చెల్లింపుదారుల జాబితాను స్క్రీన్ చేయండి.