Strasmore Research
การเรียนรู้ Matt Connorโดย Matt Connor

วิธีคำนวณ NAV กองทุนรวม พร้อมตัวอย่างประกอบ

ทำความเข้าใจวิธีการคำนวณมูลค่าสินทรัพย์สุทธิหรือ NAV ของกองทุนรวม ตั้งแต่สูตรการคำนวณ การหักค่าใช้จ่ายค้างจ่าย ไปจนถึงหลักการ Forward Pricing และตัวอย่างการคำนวณจริงที่ทำตามได้ง่าย

NAV หรือมูลค่าสินทรัพย์สุทธิของกองทุนรวมจะถูกคำนวณวันละหนึ่งครั้งในทุกวันทำการ โดยใช้สูตร: สินทรัพย์รวมหักด้วยหนี้สินรวม แล้วหารด้วยจำนวนหน่วยลงทุนที่ออกจำหน่ายแล้ว กองทุนจะคำนวณตัวเลขนี้หลังจากตลาดปิดทำการในเวลา 16:00 น. ET โดยใช้ราคาปิดของหลักทรัพย์ทุกตัวที่กองทุนถือครอง คำสั่งซื้อขายที่คุณส่งไปจะถูกจับคู่ที่ราคา NAV ซึ่งคำนวณหลังจากที่กองทุนได้รับคำสั่งนั้น ไม่ใช่ราคาที่ปรากฏบนหน้าจอในขณะที่คุณกดส่งคำสั่ง

NAV per share = (total assets - total liabilities) / shares outstanding

ข้อมูลนำเข้าแต่ละรายการจะถูกวัด ณ เวลาเดียวกัน คือเมื่อสิ้นสุดวันทำการ

  • สินทรัพย์รวม: มูลค่าตลาดของหลักทรัพย์ทุกตัวที่ถือครองตามราคาปิด บวกด้วยเงินสดที่กองทุนถืออยู่ และเงินที่กองทุนพึงได้รับ เช่น เงินปันผลที่ประกาศจ่ายแต่ยังไม่ได้รับ และเงินจากการขายหลักทรัพย์ที่ยังไม่ครบกำหนดชำระราคา
  • หี้สินรวม: หลักทรัพย์ที่กองทุนซื้อแต่ยังไม่ได้ชำระเงิน, เงินที่ต้องจ่ายคืนให้แก่ผู้ถือหน่วยลงทุนที่ขายคืน, และค่าธรรมเนียมที่ค้างจ่ายนับตั้งแต่วันที่ชำระเงินครั้งล่าสุด
  • จำนวนหน่วยลงทุนที่ออกจำหน่ายแล้ว: จำนวนหน่วยลงทุนของกองทุน ณ สิ้นวันนั้น หลังจากบันทึกรายการซื้อและขายคืนของวันดังกล่าวเรียบร้อยแล้ว

นักบัญชีกองทุนเรียกการคำนวณรายวันนี้ว่าการ "striking the NAV" ซึ่งจะดำเนินการในช่วงเย็น และตัวเลขที่ประกาศจะปรากฏบนเว็บไซต์ของกองทุนและในใบแจ้งยอดบัญชีของคุณในคืนนั้นหรือเช้าวันถัดไป

สำหรับหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ราคาอ้างอิงคือราคาปิดอย่างเป็นทางการจากตลาดหลักทรัพย์หลัก ซึ่งกำหนดโดยการประมูลปิดตลาด (closing auction) ในเวลา 16:00 น. ET การประมูลดังกล่าวเป็นช่วงเวลาที่มีการซื้อขายหนาแน่นที่สุดของวัน ซึ่งแสดงให้เห็นในตารางด้านล่างนี้ คือสัดส่วนของปริมาณการซื้อขายในแต่ละช่วงครึ่งชั่วโมง

คำสั่งดึงข้อมูลสัดส่วนปริมาณการซื้อขายรายครึ่งชั่วโมงของ SPY ค่าเฉลี่ยเดือนมิถุนายน 2026
SQL เบื้องหลังตัวเลขแต่ละตัว
WITH minute_bars AS
(
    SELECT
        toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS session_date,
        formatDateTime(
            toStartOfInterval(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'), INTERVAL 30 MINUTE),
            '%H:%i')                                         AS et_time,
        toFloat64(volume)                                    AS shares
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'SPY'
      AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00', 'UTC')
      AND window_start <  toDateTime('2026-07-01 00:00:00', 'UTC')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) >= 570
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) < 960
),
bucket_totals AS
(
    SELECT session_date, et_time, sum(shares) AS bucket_shares
    FROM minute_bars
    GROUP BY session_date, et_time
),
session_totals AS
(
    SELECT session_date, sum(bucket_shares) AS session_shares
    FROM bucket_totals
    GROUP BY session_date
)
SELECT
    b.et_time                                               AS et_time,
    round(avg(b.bucket_shares / s.session_shares) * 100, 2) AS share_of_volume_pct
FROM bucket_totals AS b
INNER JOIN session_totals AS s ON s.session_date = b.session_date
GROUP BY b.et_time
ORDER BY b.et_time
Run this yourself

เมื่อคำนวณค่าเฉลี่ยตลอดทุกวันทำการในเดือนมิถุนายน 2026 ช่วงครึ่งชั่วโมงที่เริ่มตั้งแต่ 15:30 มีปริมาณการซื้อขายของ SPY คิดเป็น 21.92% ของปริมาณการซื้อขายทั้งวัน เทียบกับ 11.24% ในช่วงครึ่งชั่วโมงที่เริ่มตั้งแต่ 09:30 ET ราคาที่กองทุนใช้บันทึกในบัญชีคือราคาในช่วงเวลาสุดท้ายนั้น ซึ่งเป็นช่วงที่การซื้อขายกระจุกตัวอยู่

ตัวเลขด้านล่างนี้เป็นตัวเลขสมมติเพื่อใช้เป็นตัวอย่าง โดยปรับให้เป็นตัวเลขกลมๆ เพื่อให้ตรวจสอบด้วยตนเองได้ง่าย

  • มูลค่าหลักทรัพย์ที่ถือครองตามราคาปิด 16:00 น.: $850,000,000
  • เงินสดและลูกหนี้: $14,000,000
  • สินทรัพย์รวม: $864,000,000
  • หนี้สินรวม (ครอบคลุมการซื้อที่ยังไม่ชำระเงิน, เงินที่ต้องจ่ายคืนจากการขายคืน และค่าธรรมเนียมค้างจ่าย): $4,000,000
  • สินทรัพย์สุทธิ: $860,000,000
  • จำนวนหน่วยลงทุนที่ออกจำหน่ายแล้ว: 40,000,000 หน่วย

เมื่อนำ $860,000,000 หารด้วย 40,000,000 หน่วย จะได้ NAV ที่ $21.50 ต่อหน่วย นี่คือราคาสำหรับทุกคำสั่งซื้อขายที่กองทุนยอมรับในวันนั้น ไม่ว่าคำสั่งจะเข้ามาตอน 09:35 น. หรือ 15:58 น. การซื้อด้วยเงิน $10,000 จะได้หน่วยลงทุน 465.116 หน่วย ซึ่งคำนวณจาก $10,000 หารด้วย $21.50 กองทุนรวมจะออกหน่วยลงทุนเป็นเศษส่วน โดยทั่วไปจะแสดงทศนิยมสามตำแหน่ง เพื่อให้เงินลงทุนทั้งหมดถูกนำไปลงทุนโดยไม่มีเงินสดเหลือค้าง

การกำหนดราคาล่วงหน้า (Forward pricing): ราคา NAV ที่คำสั่งของคุณจะได้รับ

กฎ 22c-1 ภายใต้พระราชบัญญัติบริษัทลงทุน (Investment Company Act) กำหนดข้อกำหนดเรื่องการกำหนดราคาล่วงหน้า กองทุนต้องดำเนินการตามคำสั่งซื้อหรือขายคืนที่ราคา NAV ถัดไปที่จะคำนวณหลังจากได้รับคำสั่งนั้น ไม่มีกลไกสำหรับการซื้อที่ราคา NAV ที่มีอยู่แล้ว และตัวเลขที่แสดงบนหน้าเพจของกองทุนในวันนี้คือราคาที่คำนวณจากราคาปิดของวันก่อนหน้า คำสั่งที่ส่งถึงกองทุนในเวลา 11:15 น. ของวันอังคาร จะถูกคิดราคาที่ NAV ของวันอังคารเวลา 16:00 น. ส่วนคำสั่งที่ส่งถึงในเวลา 16:05 น. ของวันอังคาร จะถูกคิดราคาของวันพุธ ทั้งนี้ กฎเรื่องเวลาตัดยอดและกฎของตัวกลางที่เกี่ยวข้องสามารถดูได้ที่ เวลาที่คำสั่งซื้อขายกองทุนรวมถูกกำหนดราคา

ระหว่างที่คุณกดส่งคำสั่งจนถึงเวลาคำนวณราคา ตลาดจะยังคงเคลื่อนไหวต่อไป ตารางด้านล่างนี้แสดงตัวอย่างวันทำการปกติคือวันที่ 17 มิถุนายน 2026 โดยบันทึกราคา SPY ทุกๆ สิบห้านาทีตั้งแต่เปิดตลาดจนถึงปิดตลาด

คำสั่งดึงข้อมูลเส้นทางราคา SPY ราย 15 นาที ในวันที่ 17 มิถุนายน 2026
SQL เบื้องหลังตัวเลขแต่ละตัว
SELECT
    formatDateTime(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'), '%H:%i') AS et_time,
    round(toFloat64(argMax(close, window_start)), 2)                      AS spy_price
FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
WHERE ticker = 'SPY'
  AND window_start >= toDateTime('2026-06-17 13:30:00', 'UTC')
  AND window_start <= toDateTime('2026-06-17 20:00:00', 'UTC')
  AND toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) % 15 = 0
GROUP BY et_time
ORDER BY et_time
Run this yourself

ราคาแรก ณ เวลา 09:30 ET อยู่ที่ $750.93 และราคาล่าสุด ณ เวลา 16:00 ET อยู่ที่ $741.83 ทุกจุดระหว่างนั้นคือการซื้อขายจริงที่ราคาจริง และมีเพียงจุดเดียวเท่านั้นคือจุดสุดท้ายที่จะถูกนำไปคำนวณ NAV

พอร์ตการลงทุนมักจะเปลี่ยนแปลงไปมากน้อยเพียงใดระหว่างคำสั่งซื้อขายช่วงสายกับเวลาคำนวณราคา? ตารางถัดไปวัดส่วนต่างของ SPY ตั้งแต่เวลา 10:00 น. ET จนถึงราคาปิดของทุกวันทำการในรอบปีที่ผ่านมา โดยเฉลี่ยเป็นรายเดือน

คำสั่งดึงข้อมูลส่วนต่างราคาจากเวลา 10:00 a.m. ET ถึงราคาปิดของ SPY รายเดือน
SQL เบื้องหลังตัวเลขแต่ละตัว
WITH session_marks AS
(
    SELECT
        toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS session_date,
        argMinIf(toFloat64(close), window_start,
                 (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
                  + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) >= 600) AS price_at_10am,
        argMax(toFloat64(close), window_start)                                      AS price_at_close,
        countIf((toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
                 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) >= 600)  AS bars_after_10am
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'SPY'
      AND window_start >= toDateTime('2025-08-01 00:00:00', 'UTC')
      AND window_start <  toDateTime('2026-08-01 00:00:00', 'UTC')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) >= 570
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) < 960
    GROUP BY session_date
    HAVING bars_after_10am > 30
)
SELECT
    formatDateTime(session_date, '%Y-%m')                       AS month,
    formatDateTime(session_date, '%b %Y')                       AS month_label,
    round(avg(abs(price_at_close / price_at_10am - 1) * 100), 2) AS avg_move_pct,
    round(max(abs(price_at_close / price_at_10am - 1) * 100), 2) AS largest_move_pct
FROM session_marks
GROUP BY month, month_label
ORDER BY month
Run this yourself

ในเดือน Aug 2025 ระยะห่างเฉลี่ยอยู่ที่ 0.32% และในเดือน Jul 2026 อยู่ที่ 0.36% โดยส่วนต่างที่กว้างที่สุดในวันเดียวของเดือนสุดท้ายนั้นอยู่ที่ 1.09% เปอร์เซ็นต์เหล่านี้คือขนาดของช่วงเวลาที่คำสั่งซื้อขายของกองทุนต้องรอคอยราคา

อัตราค่าใช้จ่าย (Expense ratio) อยู่ตรงไหนใน NAV

ค่าธรรมเนียมจะถูกรวมอยู่ในตัวเลขนี้ และนี่คือส่วนที่คำอธิบายส่วนใหญ่มักมองข้าม กองทุนที่เรียกเก็บค่าธรรมเนียม 0.60% ต่อปีจากสินทรัพย์สุทธิ $860,000,000 จะต้องจ่ายค่าธรรมเนียมรวม $5,160,000 ต่อปี กองทุนจะบันทึกค่าใช้จ่ายส่วนนี้เป็นรายวันแทนที่จะเรียกเก็บเป็นก้อนเดียว หากคำนวณแบบ 365 วัน ค่าใช้จ่ายรายวันจะอยู่ที่ประมาณ $14,137 รายการค้างจ่ายนี้จะถูกรวมอยู่ในบรรทัดหนี้สินของสูตรข้างต้น และทำให้ NAV ลดลงประมาณ $0.00035 ต่อหน่วยในแต่ละวัน ก่อนที่จะมีการประกาศตัวเลขออกมา

ผลที่ตามมามีสองประการ: ประการแรก NAV และผลตอบแทนที่กองทุนประกาศนั้นหักค่าใช้จ่าย (net of expense ratio) เรียบร้อยแล้ว ดังนั้นจึงไม่มีอะไรต้องหักเพิ่มอีกเมื่อคุณเปรียบเทียบกองทุนแต่ละแห่ง ประการที่สอง จะไม่มีบรรทัดค่าธรรมเนียมปรากฏในใบแจ้งยอดบัญชีของคุณ เพราะเงินไม่ได้ออกจากบัญชีของคุณในรูปแบบเงินสด แต่การหักค่าใช้จ่ายเกิดขึ้นภายในกระบวนการคำนวณ

การกำหนดมูลค่ายุติธรรม (Fair value pricing) เมื่อกองทุนถือหุ้นต่างประเทศ

กองทุนสหรัฐฯ ที่ถือหุ้นญี่ปุ่นจะประสบปัญหาเรื่องความเหลื่อมล้ำของเวลา ตลาดโตเกียวปิดทำการในเวลา 02:00 น. ET ดังนั้นราคาซื้อขายล่าสุดของหุ้นเหล่านั้นจึงมีอายุสิบสี่ชั่วโมงเมื่อกองทุนสหรัฐฯ คำนวณ NAV ในเวลา 16:00 น. ET ส่วนตลาดแฟรงก์เฟิร์ตและปารีสปิดทำการในเวลา 11:30 น. ET ซึ่งเร็วกว่าเวลาคำนวณ NAV ประมาณสี่ชั่วโมงครึ่ง

ภายใต้กฎ SEC Rule 2a-5 คณะกรรมการของกองทุนจะกำหนดกระบวนการประเมินมูลค่าเพื่อใช้ "มูลค่ายุติธรรม" (fair value estimate) แทนที่ราคาปิดที่ล้าสมัย ในกรณีที่ราคาเสนอซื้อขายล่าสุดไม่สามารถสะท้อนมูลค่าที่แท้จริงได้ ณ เวลาที่คำนวณ NAV ผู้ให้บริการข้อมูลราคาจะจัดหาปัจจัยปรับปรุง ซึ่งมักอ้างอิงจากความเคลื่อนไหวของหุ้นตัวแทน (proxies) ที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ในช่วงเวลาหลังจากที่ตลาดต่างประเทศปิดทำการ

ขนาดของความเหลื่อมล้ำนี้สามารถวัดได้ ตารางนี้แสดงกองทุนที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ สี่แห่งที่ติดตามตลาดต่างประเทศ พร้อมกับ SPY เพื่อใช้เป็นข้อมูลอ้างอิง โดยวัดว่าแต่ละกองทุนมีการเปลี่ยนแปลงเท่าใดระหว่างเวลา 11:30 น. ET ถึงราคาปิด 16:00 น.

คำสั่งดึงข้อมูลการเปลี่ยนแปลงเฉลี่ยจากเวลาปิดตลาดยุโรป 11:30 a.m. ET ถึงราคาปิดตลาด 4:00 p.m. ใน Q2 2026
SQL เบื้องหลังตัวเลขแต่ละตัว
WITH afternoon_bars AS
(
    SELECT
        ticker,
        toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS session_date,
        toFloat64(close)                                     AS px,
        window_start
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker IN ('EWJ', 'EWG', 'VGK', 'EFA', 'SPY')
      AND window_start >= toDateTime('2026-04-01 00:00:00', 'UTC')
      AND window_start <  toDateTime('2026-07-01 00:00:00', 'UTC')
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) >= 690
      AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60
           + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) < 960
),
per_session AS
(
    SELECT
        ticker,
        session_date,
        abs(argMax(px, window_start) / argMin(px, window_start) - 1) * 100 AS afternoon_move_pct
    FROM afternoon_bars
    GROUP BY ticker, session_date
    HAVING count() > 30
)
SELECT
    ticker,
    round(avg(afternoon_move_pct), 3) AS avg_afternoon_move_pct,
    round(max(afternoon_move_pct), 3) AS largest_afternoon_move_pct
FROM per_session
GROUP BY ticker
ORDER BY avg_afternoon_move_pct DESC
Run this yourself

ในช่วงไตรมาสที่สองของปี 2026 EWG มีการเคลื่อนไหวเฉลี่ย 0.428% ในช่วงเวลาดังกล่าว โดยมีวันหนึ่งที่พุ่งไปถึง 2.212% กองทุนที่นิ่งที่สุดในบรรดา 5 กองทุน มีค่าเฉลี่ยอยู่ที่ 0.366% กองทุนที่ใช้ราคาปิดของโตเกียวหรือแฟรงก์เฟิร์ตโดยไม่มีการปรับปรุงมาจนถึงเวลา 16:00 น. จะเป็นการคำนวณ NAV จากพอร์ตที่เปลี่ยนแปลงไปอย่างเห็นได้ชัดนับตั้งแต่ตลาดเหล่านั้นปิดทำการ ดังนั้นจึงต้องมีกระบวนการกำหนดมูลค่ายุติธรรมสำหรับช่วงเวลานี้

ราคาตลาดของ ETF ถูกกำหนดอย่างต่อเนื่องโดยผู้ซื้อและผู้ขาย และมีการประกาศ NAV รายวันเช่นกัน โดยตัวเลขทั้งสองมักจะใกล้เคียงกันมาก ส่วนกองทุนรวมจะมีตัวเลขเพียงค่าเดียวต่อวันและไม่มีราคาซื้อขายระหว่างวัน กองทุนรวมเทียบกับ ETF จะอธิบายการเปรียบเทียบทั้งหมดไว้

การชำระราคาเป็นอีกวันที่แยกต่างหาก NAV ของคุณจะถูกกำหนดในวันซื้อขาย (trade day) ส่วนเงินสดและหน่วยลงทุนจะเปลี่ยนมือในอีกหนึ่งวันทำการถัดไปสำหรับกองทุนส่วนใหญ่ ซึ่งเป็นหัวข้อของ เวลาการชำระราคาของกองทุนรวม การจ่ายเงินปันผลจะทำให้ NAV เปลี่ยนแปลงตามกำหนดการของกองทุนเอง: ในวันที่กองทุนจ่ายเงินปันผล NAV จะลดลงตามจำนวนเงินที่จ่ายต่อหน่วย โดยจะมีการชดเชยด้วยเงินสดหรือหน่วยลงทุนที่นำกลับมาลงทุนใหม่ซึ่งจะเข้าบัญชีของคุณ เมื่อกองทุนรวมจ่ายเงินปันผล จะครอบคลุมปฏิทินดังกล่าว และ การขายกองทุนรวมที่ขาดทุน จะครอบคลุมความหมายของการขายที่ต่ำกว่าต้นทุน (cost basis) ในช่วงเวลาภาษี

ซึ่งนำไปสู่ประเด็นที่ผู้อ่านมักเข้าใจผิดมากที่สุด ความเคลื่อนไหวของตลาดระหว่างวันจะไม่เปลี่ยน NAV ที่คุณได้รับ เว้นแต่ความเคลื่อนไหวนั้นจะยังคงปรากฏอยู่ในราคาปิด พอร์ตการลงทุนที่พุ่งขึ้น 2% ในเวลา 11:00 น. และลดลงกลับมาเท่าเดิมภายในเวลา 15:45 น. จะได้ NAV เท่าเดิมเหมือนกับกรณีที่ไม่มีการเคลื่อนไหวใดๆ สูตรการคำนวณจะอ่านเฉพาะราคาล่าสุดของวันเท่านั้นและไม่สนใจสิ่งที่เกิดขึ้นก่อนหน้านั้น

คำถามที่พบบ่อย

วันละหนึ่งครั้งในทุกวันทำการ หลังจากตลาดปิดทำการในเวลา 16:00 น. ET กองทุนจะประเมินมูลค่าสินทรัพย์ที่ถือครองตามราคาปิด หักด้วยหนี้สิน และหารด้วยจำนวนหน่วยลงทุนที่ออกจำหน่ายแล้ว กองทุนส่วนใหญ่จะประกาศตัวเลขในเย็นวันเดียวกัน

NAV ต่อหน่วยเท่ากับสินทรัพย์รวมหักด้วยหนี้สินรวม แล้วหารด้วยจำนวนหน่วยลงทุนที่ออกจำหน่ายแล้ว สินทรัพย์รวมครอบคลุมมูลค่าตลาดของหลักทรัพย์ทุกตัวที่ถือครอง บวกด้วยเงินสดและลูกหนี้ ส่วนหนี้สินครอบคลุมการซื้อหลักทรัพย์ที่ยังไม่ชำระเงินและค่าธรรมเนียมค้างจ่าย

หากตลาดปรับตัวขึ้นในช่วงเที่ยง คำสั่งซื้อกองทุนรวมของฉันจะได้ราคานั้นหรือไม่?

ไม่ กองทุนจะจับคู่คำสั่งซื้อขายที่ราคา NAV ซึ่งคำนวณหลังเวลา 16:00 น. ET และการคำนวณนั้นจะใช้เฉพาะราคาปิดเท่านั้น ความเคลื่อนไหวระหว่างวันจะเปลี่ยน NAV ของคุณก็ต่อเมื่อความเคลื่อนไหวนั้นยังคงอยู่จนถึงเวลาปิดตลาด

ใช่ กองทุนจะบันทึกค่าใช้จ่ายรายวันจากอัตราค่าใช้จ่ายประจำปีเป็นหนี้สิน และรายการค้างจ่ายนี้จะถูกหักออกภายในกระบวนการคำนวณ NAV ดังนั้น NAV และผลตอบแทนที่ประกาศออกมาจึงเป็นตัวเลขที่หักค่าใช้จ่ายเรียบร้อยแล้ว

เงินสดจะออกจากสินทรัพย์ของกองทุนและเข้าสู่บัญชีของคุณในรูปแบบเงินสดหรือหน่วยลงทุนที่นำกลับมาลงทุนใหม่ NAV จะลดลงตามจำนวนเงินที่จ่ายต่อหน่วย โดยที่มูลค่ารวมของเงินลงทุนของคุณจะยังคงเท่าเดิม ณ ขณะนั้น

ตารางทุกตารางที่นี่มาพร้อมกับคำสั่ง SQL ที่ใช้สร้างขึ้น ดังนั้นคุณสามารถเปิดดูเพื่อตรวจสอบได้ว่ามีการนับนาทีใดบ้าง หากต้องการวัดว่าหลักทรัพย์มีการเปลี่ยนแปลงไปเท่าใดระหว่างราคาช่วงเช้ากับราคาปิดในวันที่คุณเลือก สามารถสอบถามคำถามเป็นภาษาอังกฤษธรรมดาได้ที่ Strasmore terminal

#mutual funds#nav#forward pricing#fund mechanics#fund pricing