5.8%

Ano ang pinakamagandang solong opsyon trade ng Hunyo 2026 — at ano ang naging halaga ng isang libong dolyar dito?

Apat na beses darating ang tapat na sagot: ang jackpot; ang anomalous two-contract penny print na pinagbabatayan ng headline nito; ang siyam na libong halos-kabuuang pagkalugi sa paligid nito; at ang mirror trade — PAGBEBENTA ng binili ng nanalo — kung saan ang isang libong dolyar na nakolektang premium ay naging six-figure na butas. Lahat ay kinompyut PAGKATAPOS ng pangyayari mula sa stored tape; ang hindsight-optimal trade ay sumusukat kung ano ang nilalaman ng buwan, hindi isang strategy na maaaring patakbuhin ng sinuman. Bawat numero ay resulta ng stored query; palawakin ang anumang panel para sa eksaktong detalye.

Gaano kagulo ang buwan ng Hunyo 2026?

Kailangan ba ng isang daang beses na panalo sa options ang isang makasaysayang buwan sa merkado? Ang Hunyo ay nagsasabing hindi. Ang panel ay muling nagkukwenta ng bawat buwan ng 2026 nang pareho — regular-hours open hanggang close, kasama ang high-to-low range bilang porsyento ng open — para sa SPY at NVDA, ang ugat ng panalong tiket. Ang Hunyo ay tumakbo ng 21 na sesyon.

SELECT toString(toStartOfMonth(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')))) AS period_start,
    round((argMaxIf(toFloat64(close), window_start, ticker = 'SPY' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) / argMinIf(toFloat64(open), window_start, ticker = 'SPY' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) - 1) * 100, 1) AS spy_month_pct,
    round((maxIf(toFloat64(high), ticker = 'SPY' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) - minIf(toFloat64(low), ticker = 'SPY' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959)) / argMinIf(toFloat64(open), window_start, ticker = 'SPY' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) * 100, 1) AS spy_range_pct,
    round((argMaxIf(toFloat64(close), window_start, ticker = 'NVDA' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) / argMinIf(toFloat64(open), window_start, ticker = 'NVDA' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) - 1) * 100, 1) AS nvda_month_pct,
    round((maxIf(toFloat64(high), ticker = 'NVDA' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) - minIf(toFloat64(low), ticker = 'NVDA' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959)) / argMinIf(toFloat64(open), window_start, ticker = 'NVDA' AND (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) * 100, 1) AS nvda_range_pct,
    uniqExactIf(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')), ticker = 'SPY') AS trading_days
FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
WHERE ticker IN ('SPY', 'NVDA')
  AND window_start >= toDateTime('2026-01-01 05:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 04:00:00')
GROUP BY period_start
HAVING uniqExactIf(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')), ticker = 'SPY') >= 17
ORDER BY period_start ASC

Natapos ang SPY noong Hunyo ng -1.2% mula sa open nito sa loob ng 5.8% na range — mas makitid kaysa Marso (8.7%) o Abril (11.4%). Ang aksyon ay naganap isang antas pababa: Ang NVDA ay nagsara ng -7.4% mula sa June open nito matapos maglakbay ng 19.7% na range (ang recap ng merkado noong Hunyo 2026 ay may larawan ng buong merkado). Ang isang daang beses na tiket ay hindi nangangailangan ng buwan ng pagbagsak — sapat na ang isang malaking stock na bumagsak nang husto sa loob ng dalawang linggo.

Ang pinakamalalaking multiples ng buwan

Ang universe: bawat kontrata sa anim na liquid roots na may hindi bababa sa limampung June trades — 30951 kontrata — na may presyo mula unang June print hanggang huli, mula sa parehong chairs: kung magkano ang halaga ng pagbili sa unang print na minarkahan sa huli, at kung magkano ang utang ng pagbebenta nito para sa isang libong dolyar na premium.

SELECT ticker AS contract,
    substring(ticker, -9, 1) = 'P' AS is_put,
    round(first_px, 2) AS first_price,
    round(last_px, 2) AS last_price,
    round(last_px / first_px, 1) AS multiple,
    toUInt32(floor(1000 / (first_px * 100))) AS contracts_for_a_thousand,
    round(floor(1000 / (first_px * 100)) * last_px * 100, 0) AS bought_end_value_usd,
    round(1000 * (last_px / first_px) - 1000, 0) AS sold_net_loss_usd,
    trades
FROM (
    SELECT ticker,
        toFloat64(argMin(price, (sip_timestamp, price))) AS first_px,
        toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) AS last_px,
        count() AS trades
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ((startsWith(ticker, 'O:MU') AND length(ticker) = 19) OR (startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:SPY') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:QQQ') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21))
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY ticker
    HAVING count() >= 50 AND argMin(price, (sip_timestamp, price)) > 0
)
ORDER BY multiple DESC, contract ASC
LIMIT 5

Ang nanalo ay isang put: O:NVDA260629P00200000, unang na-print sa $0.01 at huling na-print sa $4.95 — isang 495x multiple. Basahin ang simbolo: isang $200-strike NVDA put na mag-e-expire sa June 29. Isang libong dolyar sa unang print ay bumili ng 1000 kontrata; sa huling print, ang posisyon ay nag-marka ng $495000. Ginugol ng NVDA ang ikalawang kalahati ng June sa pagbagsak — ang malalim nitong pagsisid ay may slide, session by session — at ang kontratang ito ay ang pagbagsak na iyon, na may leverage. Ang pag-alam nito nang maaga ay ang bahaging hindi kayang ibenta ng anumang table; ang unang print mismo ay may forensic section sa ibaba.

Sino pa ang nakapasok sa leaderboard

Lahat ng limang kontrata ay puts — ang is_put column ang resibo — at kahit ang pinakamaliit na multiple ay lumampas sa sampung beses. Row two, isang AAPL $240 put na mag-e-expire sa July 24, tumakbo mula $0.01 hanggang $0.34 para sa 34x at buhay pa rin sa katapusan ng buwan (isang July expiry ang nagpapangyari na ang huling presyo ay isang mark, hindi settlement). Row three, isang MU $100 put na mag-e-expire sa July 10, nag-print ng 20x at dinala rin ito sa July. Rows four at five, isang TSLA $397.50 put at isang QQQ $707 put na parehong mag-e-expire sa June 10, gumawa ng 12.5x at 11.7x sa opening slide ng buwan. Limang kontrata, limang taya sa isang bagay na babagsak.

Pagbebenta nito: paano ang isang libong dolyar ay nagiging minus kalahating milyon

Ang pagbili ng nanalo ay nag-risk ng eksaktong isang libong dolyar. Ang PAGBEBENTA nito — pagkolekta ng parehong isang libo bilang premium — ay nag-risk sa galaw. Ang sold_net_loss_usd column ay tumatakbo sa bawat row mula sa pananaw ng nagbebenta, hindi pinapansin ang margin, assignment, at forced buy-ins. Ang pagbebenta ng 1000 contracts sa $0.01 ay nakakolekta ng isang libong dolyar; ang huling print ay nag-marka ng posisyon sa $495000 laban sa nagbebenta — isang net loss na $494,000. Ang worst case ng bumibili ay ang presyo ng ticket; ang worst case ng nagbebenta ay ang galaw, at ang pinakamalaking galaw ng June ay limang daang tickets ang lalim.

Ang problema ng penny print

Saan nanggagaling ang 495x? Ang resibo sa ibaba ay pinipiga ang buong June tape ng nanalo sa isang forensic row: ang unang print nito, ang pangalawa, at isang census ng bawat penny print sa buhay nito.

SELECT
    toString(toDate(min(sip_timestamp))) AS first_print_date,
    formatDateTime(toTimeZone(min(sip_timestamp), 'America/New_York'), '%H:%i:%S') AS first_print_et,
    round(anyIf(price, rn = 1), 2) AS first_price,
    toUInt64(anyIf(size, rn = 1)) AS first_print_contracts,
    countIf(price <= 0.011) AS penny_prints_in_june,
    toUInt64(sumIf(size, price <= 0.011)) AS penny_contracts_in_june,
    round(anyIf(price, rn = 2), 2) AS second_price,
    toUInt32(dateDiff('second', min(sip_timestamp), anyIf(sip_timestamp, rn = 2))) AS seconds_to_second_print,
    round(argMax(price, (sip_timestamp, price)), 2) AS month_last_price,
    round(argMax(price, (sip_timestamp, price)) / anyIf(price, rn = 2), 1) AS second_print_multiple_to_last,
    round(floor(1000 / (anyIf(price, rn = 2) * 100)) * argMax(price, (sip_timestamp, price)) * 100, 0) AS thousand_at_second_print_end_usd
FROM (
    SELECT sip_timestamp, toFloat64(price) AS price, size,
        row_number() OVER (ORDER BY sip_timestamp, price) AS rn
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ticker = 'O:NVDA260629P00200000'
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
)

Ang kontrata ay wala sa June tape hanggang 2026-06-15. Ang unang print nito, noong 09:49:30 ET, ay 2 kontrata sa $0.01 — halos dalawang dolyar na premium. Ang susunod na print, 101 segundo pagkatapos, ay $2.44, at ang penny ay hindi na nag-print muli (1 penny print, 2 kontrata, buong buwan). Ang thousand-contract position na ipinapalagay ng headline ay limang daang beses ang laki kaysa sa anumang na-trade sa presyong iyon. Pumasok ka sa halip sa pangalawang print at ang isang libong dolyar ay nag-marka ng $1980 sa huling print ng buwan — isang 2x, hindi 495x. Ang biyahe mula sa pangalawang print — halos doble sa loob ng dalawang linggo, sa isang marahas na landas — ay totoo at pwedeng i-trade. Ang jackpot, tulad ng na-print, ay hindi.

Ang biyahe: sampung sesyon mula listing hanggang expiry

Ibigay na lang ang imposibleng fill, at hawakan hanggang dulo: bawat sesyon na nag-trade ang ticket — turnover, huling presyo, at ang mark ng posisyon.

WITH (
    SELECT (ticker, first_px)
    FROM (
    SELECT ticker,
        toFloat64(argMin(price, (sip_timestamp, price))) AS first_px,
        toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) AS last_px,
        count() AS trades
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ((startsWith(ticker, 'O:MU') AND length(ticker) = 19) OR (startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:SPY') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:QQQ') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21))
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY ticker
    HAVING count() >= 50 AND argMin(price, (sip_timestamp, price)) > 0
    )
    ORDER BY last_px / first_px DESC, ticker ASC
    LIMIT 1
) AS winner
SELECT toDate(sip_timestamp) AS date,
    toUInt64(sum(size)) AS contracts_traded,
    round(sum(toFloat64(price) * toFloat64(size)) * 100 / 1e6, 2) AS day_premium_usd_m,
    round(toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))), 2) AS day_last_price,
    round(floor(1000 / (winner.2 * 100)) * toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) * 100, 0) AS position_value_usd,
    round(100 * toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) / max(toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price)))) OVER (), 1) AS pct_of_peak
FROM global_markets.options_trades
WHERE ticker = winner.1
  AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
GROUP BY date
ORDER BY date ASC

Nag-print ang kontrata sa lahat ng 10 sesyon ng buhay nito, 2026-06-15 hanggang expiry noong 2026-06-29. Unang araw nagtapos sa $1.4, ang isang libong dolyar ay naka-mark na sa $140000 mula sa penny entry. Pagkatapos ay umikot ang biyahe: isang $287000 mark noong 2026-06-17 ay lumiit sa $106000 pagsapit ng 2026-06-22, isang drawdown na halos dalawang-katlo. Ang peak, $745000, ay dumating noong 2026-06-26, isang sesyon bago ang expiry; ang huling print ay naka-mark ng $495000 — 66.4% ng peak. Kahit ang pinakamagandang trade ng buwan ay natapos ng isang-katlo sa ibaba ng sarili nitong mataas. Turnover: unang araw ay nag-trade ng 385 kontrata sa buong sesyon — halos ang inaakalang posisyon sa unang tatlong sesyon na pinagsama — habang ang pinaka-abalang araw, 2026-06-23, ay nakagawa ng 9718 kontrata at $2.86 milyon sa premium. Dumating lang ang laki pagkatapos ng unang ilang sesyon.

Ang kabilang panig ng ledger

SELECT
    count() AS contracts_with_50_trades,
    countIf(substring(ticker, -9, 1) = 'P') AS put_contracts,
    countIf(last_px / first_px >= 100) AS up_100x_plus,
    countIf(last_px / first_px >= 10) AS up_10x_plus,
    countIf(last_px / first_px >= 10 AND substring(ticker, -9, 1) = 'P') AS up_10x_puts,
    countIf(last_px / first_px >= 10 AND substring(ticker, -9, 1) = 'C') AS up_10x_calls,
    countIf(last_px / first_px <= 0.1) AS down_90_pct_plus,
    countIf(last_px / first_px <= 0.1 AND substring(ticker, -9, 1) = 'C') AS down_90_calls,
    round(100.0 * countIf(last_px / first_px <= 0.1 AND substring(ticker, -9, 1) = 'C') / countIf(last_px / first_px <= 0.1), 1) AS down_90_call_share_pct,
    countIf(last_px <= 0.02) AS ended_at_two_cents_or_less
FROM (
    SELECT ticker,
        toFloat64(argMin(price, (sip_timestamp, price))) AS first_px,
        toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) AS last_px,
        count() AS trades
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ((startsWith(ticker, 'O:MU') AND length(ticker) = 19) OR (startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:SPY') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:QQQ') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21))
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY ticker
    HAVING count() >= 50 AND argMin(price, (sip_timestamp, price)) > 0
)

SELECT ticker AS contract,
    round(first_px, 2) AS first_price,
    round(last_px, 2) AS last_price,
    toUInt32(floor(1000 / (first_px * 100))) AS contracts_a_thousand_bought,
    round(floor(1000 / (first_px * 100)) * last_px * 100, 0) AS ending_value_usd
FROM (
    SELECT ticker,
        toFloat64(argMin(price, (sip_timestamp, price))) AS first_px,
        toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) AS last_px,
        count() AS trades
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ((startsWith(ticker, 'O:MU') AND length(ticker) = 19) OR (startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:SPY') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:QQQ') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21))
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY ticker
    HAVING count() >= 50 AND argMin(price, (sip_timestamp, price)) > 0
)
WHERE last_px <= 0.02 AND floor(1000 / (first_px * 100)) >= 1
ORDER BY first_px DESC, contract ASC
LIMIT 1

Ang numerong dapat katabi ng jackpot: sa 30951 liquid contracts, eksaktong 1 ang bumalik ng isandaang beses — at 9385 ang nawalan ng siyamnapung porsyento o higit pa, 8949 contracts sa buong universe na huling na-print sa dalawang sentimo o mas mababa. Kung random kang kukuha mula sa deck na ito, libu-libong beses lumabas ang ninety-percent-loss pile para sa bawat jackpot. Ang pinakamahal na ruta pababa: O:MU260612C01350000, isang $1,350-strike MU call na nag-expire noong June 12, nagbukas ng June sa $10 at natapos sa $0.01, ginawang $1 ang isang libong dolyar.

Calls o puts: aling panig ang nanalo?

Hindi magkatugma ang dalawang buntot. Ang panalong buntot ay puro put: bawat isa sa 14 ten-baggers ay isang put (14 puts, 0 calls) sa isang universe na may 14994 puts sa 30951 contracts. Ang talong buntot ay halos pantay: sa 9385 near-total losses, 4403 — 46.9% — ay calls, kung saan ang puts ang bahagyang mayorya. Pinili ng direksyon ang bawat malaking panalo, ngunit hindi nito nailigtas ang sinuman nang mag-isa: libu-libong puts ang napunta rin sa loss pile, mali sa strike, mali sa linggo, o pareho.

Kung saan naipon ang mga pagkalugi

Aling underlying ang nag-supply ng sementeryo? Hindi ang crash name.

SELECT
    multiIf(startsWith(ticker, 'O:NVDA'), 'NVDA', startsWith(ticker, 'O:TSLA'), 'TSLA', startsWith(ticker, 'O:AAPL'), 'AAPL', startsWith(ticker, 'O:SPY'), 'SPY', startsWith(ticker, 'O:QQQ'), 'QQQ', 'MU') AS root,
    count() AS contracts,
    countIf(last_px / first_px <= 0.1) AS down_90_pct_plus,
    round(100.0 * countIf(last_px / first_px <= 0.1) / count(), 1) AS pct_of_root_wiped,
    round(100.0 * countIf(last_px / first_px <= 0.1) / sum(countIf(last_px / first_px <= 0.1)) OVER (), 1) AS share_of_all_down_90_pct,
    countIf(last_px / first_px >= 10) AS up_10x_plus
FROM (
    SELECT ticker,
        toFloat64(argMin(price, (sip_timestamp, price))) AS first_px,
        toFloat64(argMax(price, (sip_timestamp, price))) AS last_px,
        count() AS trades
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE ((startsWith(ticker, 'O:MU') AND length(ticker) = 19) OR (startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21) OR (startsWith(ticker, 'O:SPY') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:QQQ') AND length(ticker) = 20) OR (startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21))
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY ticker
    HAVING count() >= 50 AND argMin(price, (sip_timestamp, price)) > 0
)
GROUP BY root
ORDER BY down_90_pct_plus DESC, root ASC

QQQ ang nag-supply ng pinakamalaking pile: 2923 near-total losses — 31.1% ng buong pile — kung saan 35.7% ng liquid contracts nito ang na-wipe. Idagdag ang 24.7% ng SPY at ang index roots ang may hawak ng mahigit kalahati ng sementeryo. Ang dalawang pinakamababang wipe rate ay pag-aari ng NVDA at AAPL (21.8% at 21.8%) — ang una sa mga ito ay NVDA, ang root sa ilalim ng pinakamalaking panalo ng buwan. Lumaki ang pile kung saan nanatiling tahimik ang premium. Ang kabilang panig, parehong table: QQQ ang gumawa ng 9 sa 14 ten-baggers ng buwan; SPY, na may 2319 contracts sa pile, ay gumawa ng 0.

Ano ang itinuturo ng talahanayang ito (at kung ano ang hindi nito kayang ituro)

Apat na aral. Totoong bagay ang convexity: ang isang murang out-of-the-money option ay lumalaki nang hindi katimbang kapag mabilis gumalaw ang pinagbabatayan — eksaktong dahilan kung bakit ang mga lottery ticket ay ipinagbibili sa halagang sentimo. Ang headline multiples ay nangangailangan ng pagsisiyasat: ang 495x ng Hunyo ay nakabatay sa isang dalawang-lot na print; ang aktwal na maaaring i-trade ay doble. Ang distribusyon ay ang presyo ng convexity: 14 ten-bagger ay nasa tabi ng 9385 halos-wipeout (ang paliwanag ng market makers ay sumasaklaw kung sino ang nagbebenta ng mga tiket). At ang hindsight ay hindi maaaring i-trade: ang panalong tiket ay hindi umiral noong Hunyo 1 — unang na-print ito noong Hunyo 15 — at ang pagbili nito ay nangangahulugang alam, nang umagang iyon, ang direksyon at timing ng dalawang linggong sumunod. Sinusukat ng pahinang ito kung ano ang nilalaman ng Hunyo. Hindi nito iminumungkahi kung ano ang magiging Hulyo.

FAQ

Ano ang pinakamagandang opsyon trade noong Hunyo 2026?

Mula sa unang print hanggang sa huli sa anim na likidong root, isang $200-strike na NVDA put na mag-e-expire sa Hunyo 29, 2026: $0.01 hanggang $4.95, isang 495x multiple — nakabatay sa dalawang-lot na penny first print (ang susunod na print ay $2.44).

Maaari ka bang mawalan ng higit pa sa iyong ipinuhunan sa pagte-trade ng options?

Sa pagbili ng options, hindi: ang isang buyer ay maaaring mawalan ng maximum na premium na binayad. Sa pagbebenta ng options, oo — ang resibo ng Hunyo ay nagpapakita ng isang seller na naka-collect ng isang libong dolyar na premium na natapos $494,000 sa ilalim ng tubig sa huling print.

Bakit karamihan sa murang options ay nag-e-expire na walang halaga?

Ang isang murang option ay nagpe-presyo ng isang kinalabasan na itinuturing ng merkado na hindi malamang: isang malaking paggalaw bago ang isang malapit na deadline. Karamihan sa mga buwan ay naghahatid ng kakaunting ganitong paggalaw, at karamihan sa mga ticket ay nabubulok. Noong Hunyo 2026, 9385 ng 30951 na aktibong na-trade na kontrata ay nawalan ng hindi bababa sa siyamnapung porsyento ng kanilang first-print value; 8949 ay huling nag-trade sa dalawang sentimo o mas mababa.

Maaari bang makuha ng isang tunay na trader ang 495x?

Halos tiyak na hindi sa naka-print na laki: 2 kontrata lamang ang nag-trade sa $0.01 entry, at ang presyo ay nasa $2.44 sa loob ng 101 segundo. Ang isang libong dolyar sa ikalawang print ay nag-marka ng humigit-kumulang $1980 sa huling print — isang malakas na trade, isang life-changing multiple lamang sa hindsight.

Mga tala sa datos

Pamamaraan

• Panahon: Hunyo 1–30, 2026; ang mga timestamp ay naka-imbak sa UTC, sinala gamit ang raw UTC bounds. Ang calibration panel ay ang baseline block at sadyang tumitingin pabalik sa kabuuan ng 2026, na kinukwenta nang magkapareho.
• Bawat kontrata: unang presyo = ang pinakamaagang trade ng June SIP timestamp, huli = ang pinakahuli; ang mga tie ay nareresolba nang deterministiko ayon sa presyo. Ang multiples ay huli sa una, kinukwenta sa query.
• Ang daily-path panel ay muling kumukuha ng winner mula sa parehong ranked scan sa bawat generation; ang entry receipt ay nagpi-pin nito ayon sa symbol, na may mga hangganan na humahawak sa post kung magkaiba ang dalawa.
• Ang generation ay batch-only sa pamamagitan ng gated read-only path; ang page ay hindi kailanman nag-query nang live. Estado ng warehouse noong Hulyo 12, 2026.

Ang bawat panel ay isang naka-imbak na bagay — chart, table, at SQL. Siyasatin ang ledger mismo sa Strasmore terminal.