AMD implizite Volatilität Historie

AMD ist ein Halbleiterwertpapier mit einer dauerhaft volatilen Kette. Diese Seite verfolgt die implizite Volatilität von AMD – den aktuellen Marktpreis für die zukünftige Kursbewegung – auf drei Wegen: jede Sitzung der letzten drei Monate, die monatliche Historie im Vergleich zu den Index-Benchmarks und die Steigung über die Verfallsdaten hinweg. Jeder Wert basiert auf den tatsächlichen Schlusskursen der Optionen und wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

AMD implizite Volatilität, die letzten 90 Tage

SELECT toString(date) AS session_date,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'AMD'
  AND date >= (SELECT max(date) - 90 FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY date
HAVING count() >= 10
ORDER BY date

Jeder Punkt entspricht der medianen impliziten Volatilität einer Sitzung über AMDs At-the-money-Kontrakte (Basispreise innerhalb von 5 % des Aktienkurses, mit einer Laufzeit von einer Woche bis zwei Monaten). Der letzte Wert beträgt 84.4%. Eine IV dieser Größenordnung ist eine annualisierte Zahl: die jährliche prozentuale Kursbewegung, die die Optionspreise als typisch ansehen; dividiert durch etwa 16 ergibt dies die implizite Tagesbewegung.

AMD IV-Historie vs. der Markt, Monat für Monat

SELECT toString(toStartOfMonth(date)) AS month,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'AMD'), 1) AS amd_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'SPY'), 1) AS spy_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'QQQ'), 1) AS qqq_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol IN ('AMD', 'SPY', 'QQQ')
  AND date >= toDate('2022-07-01')
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY month
HAVING countIf(underlying_symbol = 'AMD') >= 50
ORDER BY month

Das Diagramm stellt AMDs Angstbarometer im Zeitverlauf dar, verglichen mit dem des Marktes. Die SPY- und QQQ-Linien enthalten dieselbe Messung für die Benchmark-Ketten des Marktes – der letzte Monat zeigt 80.4% für AMD gegenüber 13.3% für SPY und 23.5% für QQQ. Ein diversifizierter Index weist fast immer eine geringere implizite Volatilität auf als ein einzelner Wert in ihm – die Lücke zwischen den Linien ist die Einzelwert-Prämie. Wie sich diese Lücke weitet oder verengt, beschreibt die Risikozyklen von AMD. Die Spitzen markieren die Phasen, in denen Käufer von Optionen die höchsten Prämien zahlten; die Tiefpunkte sind die Zeiträume, in denen der Markt den Wert als ruhig behandelte.

Die Terminstruktur: AMD IV nach Verfallsdatum

SELECT multiIf(days_to_expiry <= 14, 'Under 2 weeks', days_to_expiry <= 45, '2-6 weeks',
               days_to_expiry <= 120, '6 weeks - 4 months', 'Beyond 4 months') AS expiry_bucket,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct,
       count() AS contracts
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'AMD'
  AND date = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
GROUP BY expiry_bucket
HAVING count() >= 5
ORDER BY min(days_to_expiry)

Das Lesen über die Buckets hinweg zeigt, WAS der Markt erwartet. Ein vorderer Bereich (Front End) über dem hinteren Bereich (Back End) bedeutet, dass kurzfristige Ereignisrisiken eingepreist werden – ein Bericht, eine Entscheidung oder ein Katalysator innerhalb des Zeitfensters. Eine flache oder ansteigende Kurve ist der Normalzustand: mehr Zeit bedeutet mehr Unsicherheit und eine leicht höhere IV.

FAQ

Wie hoch ist die implizite Volatilität von AMD aktuell?

84.4% At-the-money zum letzten gespeicherten Sitzungsschluss, gemessen über At-the-money-Kontrakte mit einer Laufzeit von 7 bis 60 Tagen. Das obige 90-Tage-Diagramm zeigt den vollständigen jüngsten Verlauf; der Wert wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

Ist die IV von AMD aktuell hoch oder niedrig?

Beurteilen Sie dies auf drei Wegen: im Vergleich zum eigenen jüngsten Verlauf (das 90-Tage-Diagramm), im Vergleich zur eigenen Historie (das monatliche Diagramm, in dem der letzte Monat 80.4% zeigt) und im Vergleich zu den auf denselben Achsen dargestellten Benchmarks. Um die Extremwerte des Marktes zu finden, verfolgt das High-IV-Board die Werte, die die größten Bewegungen einpreisen.

Wie wird dies gemessen?

Anhand von AMDs At-the-money-Kontrakten (Basispreise innerhalb von 5 % des Aktienkurses) zum jeweiligen Sitzungsschluss, wobei nur Kontrakte berücksichtigt werden, bei denen die Volatilitätslösung konvergiert ist; jeder Wert ist der Median. Sitzungen und Monate mit geringer Liquidität werden durch die Kontrakt-Untergrenzen ignoriert, die im SQL jedes Panels sichtbar sind.

Was bewegt die implizite Volatilität von AMD?

Geplante Ereignisse erhöhen die IV im Voraus und senken sie danach drastisch; realisierte Turbulenzen erhöhen sie; Ruhe reduziert sie. Die obige monatliche Historie ist das Protokoll genau dieser Zyklen.

Jedes Panel ist eine gespeicherte, versionierte Abfrage über den vollständigen Options-Tape – erweitern Sie jedes Panel zur Überprüfung oder messen Sie jeden Basispreis der AMD-Kette auf dem Strasmore-Terminal. Für das Konzept lesen Sie was implizite Volatilität ist; um zu verstehen, wie sich die Basispreise bei derselben Aktie unterscheiden, sehen Sie sich Volatility Skew an.