Strasmore Research
Deep Dives · Matt ConnorBy Matt Connor · · Updated 2026-07-24

NVDA: NVIDIA 2026年6月

プレマーケットで$235を記録し、21セッションで7.4%の下落、fourthのドル建て出来高は米国最大級となりました。

NVIDIAは2026年6月を$215.77で開始し、同月は$199.76で取引を終了しました。これは21セッションにわたり-7.4%の下落となりました。株価は2026-06-02 04:00 ETのプレマーケットで$235のピークを記録し、2026-06-02 09:59 ETに取引時間中の高値$232.28を記録しました。また、2026-06-29 10:17 ETには$189.8まで下落しました。これらはすべて取引時間中の数値です。総出来高は2.75十億株、売買代金は$571.9十億ドルでした。これは、取引時間中のドル建て出来高において、米国市場でfourth番目に大きな銘柄です（基準：6月1日〜30日の取引時間。エンティティの確認待ちのため、重複銘柄の6月上場分を1件除外）。ここに記載されている数値はすべて、保存されたクエリの結果です。正確なSQLを確認するには、各パネルを展開してください。

クエリ月次スコアボード：始値、終値、高値・安値、出来高、および実績
各数値の背後にある正確なSQL
WITH
    (
        SELECT (toString(argMax(et_date, c)), max(c), argMax(c, et_date))
        FROM (
            SELECT
                toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS et_date,
                argMax(toFloat64(close), window_start) AS c
            FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
            WHERE ticker = 'NVDA'
              AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
              AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199
            GROUP BY et_date
        )
    ) AS closes,
    (
        SELECT max(toFloat64(high)) FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
    ) AS hi,
    (
        SELECT min(toFloat64(low)) FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
    ) AS lo,
    (
        SELECT maxIf(toFloat64(high), (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199)
        FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
    ) AS rth_hi,
    (
        SELECT minIf(toFloat64(low), (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199)
        FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
    ) AS rth_lo,
    (
        SELECT count() FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'SPY'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-19 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-06-20 00:00:00')
    ) AS spy_jun19
SELECT
    round(toFloat64(argMin(open, window_start)), 2) AS month_open,
    closes.3 AS month_close,
    round((closes.3 / toFloat64(argMin(open, window_start)) - 1) * 100, 1) AS month_change_pct,
    round((1 - closes.3 / toFloat64(argMin(open, window_start))) * 100, 1) AS month_decline_abs_pct,
    closes.1 AS peak_close_date,
    round(closes.2, 2) AS peak_close,
    round(hi, 2) AS month_high,
    formatDateTime(toTimeZone(minIf(window_start, toFloat64(high) >= hi - 0.011), 'America/New_York'), '%Y-%m-%d %H:%i') AS month_high_first_bar_et,
    countIf(toFloat64(high) >= hi - 0.011) AS bars_within_cent_of_high,
    argMinIf(transactions, window_start, toFloat64(high) >= hi - 0.011) AS high_minute_trades,
    round(rth_hi, 2) AS rth_month_high,
    formatDateTime(toTimeZone(minIf(window_start, toFloat64(high) >= rth_hi - 0.011 AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199), 'America/New_York'), '%Y-%m-%d %H:%i') AS rth_high_first_bar_et,
    countIf(toFloat64(high) >= rth_hi - 0.011 AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199) AS rth_bars_near_high,
    round(lo, 2) AS month_low,
    formatDateTime(toTimeZone(minIf(window_start, toFloat64(low) <= lo + 0.011), 'America/New_York'), '%Y-%m-%d %H:%i') AS month_low_bar_et,
    countIf(toFloat64(low) <= lo + 0.011) AS bars_within_cent_of_low,
    argMin(transactions, toFloat64(low)) AS low_minute_trades,
    round(rth_lo, 2) AS rth_month_low,
    round(rth_lo - lo, 2) AS rth_minus_extended_low,
    round(toFloat64(sum(volume)) / 1e9, 2) AS month_shares_bn,
    round(sum(toFloat64(close) * toFloat64(volume)) / 1e9, 1) AS month_dollar_bn,
    round(sumIf(toFloat64(close) * toFloat64(volume), (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199) / 1e9, 1) AS rth_dollar_bn,
    round(sumIf(toFloat64(volume), (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199) / 1e9, 2) AS rth_shares_bn,
    uniqExact(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) AS session_days_observed,
    spy_jun19 AS spy_bars_june19
FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
WHERE ticker = 'NVDA'
  AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')

チャートは、最終週に急激なギャップダウンを伴う、継続的な下落トレンドを示しています。NVDAが$224.43を上回って取引を終えたのは、最初のセッションである2026-06-01の1回のみでした。取引時間中の月間安値は2026-06-29 10:17 ETの$1で、その1分間に43131の取引がありました。2026-06-02 04:00 ETのプレマーケットにおける$235のピークは時間外取引の数値です。取引時間中の高値$232.28は2026-06-02 09:59 ETに記録されました。6月19日は市場全体が休場であったため（同日の0 SPYバー）、NVDAの取引セッション数は21でした。

セッション別推移

クエリ21セッション：取引時間内終値、前日比変化率、通算出来高
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    et_date,
    close_usd,
    round(if(prev_close = 0, NULL, (close_usd / prev_close - 1) * 100), 1) AS change_pct,
    shares_m,
    dollar_bn
FROM (
    SELECT et_date, close_usd, shares_m, dollar_bn,
           lagInFrame(close_usd) OVER (ORDER BY et_date ASC ROWS BETWEEN 1 PRECEDING AND CURRENT ROW) AS prev_close
    FROM (
        SELECT
            toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS et_date,
            round(argMaxIf(toFloat64(close), window_start, (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199), 2) AS close_usd,
            round(toFloat64(sum(volume)) / 1e6, 1) AS shares_m,
            round(sum(toFloat64(close) * toFloat64(volume)) / 1e9, 2) AS dollar_bn
        FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
        GROUP BY et_date
    )
)
ORDER BY et_date

セッションごとの推移は、継続的な下落傾向を示しています。最初に$224.43を上回って取引を終えたことで、2026-06-01に最高値を記録しました。単一セッションでの最大の落差は、2026-06-05（金曜日）の-6.2%でした。この日は月間最大の187.3百万株の出来高を記録しました。決定的な局面は、2026-06-22から2026-06-26にかけての5連続の下落であり、月間最安値となる$191.72で終了しました。直近の2セッションでは、1.7%および2.5%の回復が見られました。出来高は前半に集中しており、初日は185.5百万株、最終日は119.6百万株でした。

クエリ5セッションの騰落：各項目を列として表示
各数値の背後にある正確なSQL
WITH per_session AS (
    SELECT et_date, close_usd,
           lagInFrame(close_usd) OVER (ORDER BY et_date ASC ROWS BETWEEN 1 PRECEDING AND CURRENT ROW) AS prev_close
    FROM (
        SELECT
            toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS et_date,
            round(argMaxIf(toFloat64(close), window_start, (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199), 2) AS close_usd
        FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
        GROUP BY et_date
    )
)
SELECT
    toString(minIf(et_date, et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26'))) AS run_start,
    toString(maxIf(et_date, et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26'))) AS run_end,
    countIf(et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26')) AS sessions_in_run,
    countIf(et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26') AND close_usd < prev_close) AS declining_sessions,
    round(minIf(close_usd, et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26')), 2) AS run_low_close,
    toUInt8(min(close_usd) = minIf(close_usd, et_date >= toDate('2026-06-22') AND et_date <= toDate('2026-06-26'))) AS run_holds_month_low_close
FROM per_session

過去6ヶ月間における6月の推移

このような月はNVDAにとって異例でしょうか、それとも通常通りでしょうか。以下のパネルでは、過去6ヶ月間の同じ3つの指標を一度に再計算しています。6月の行は、生成時にデータウェアハウスから取得された、直前の5ヶ月間と全く同じクエリによって算出されています。

クエリ直近6ヶ月（リアルタイム更新）：売買代金、発行済株式数、月間リターン
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    toString(toStartOfMonth(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')))) AS period_start,
    round(sumIf(toFloat64(close) * toFloat64(volume), (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199) / 1e9, 1) AS rth_dollar_bn,
    round(toFloat64(sum(volume)) / 1e9, 2) AS shares_bn,
    round((argMaxIf(toFloat64(close), window_start, (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199)
           / argMinIf(toFloat64(open), window_start, (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199) - 1) * 100, 1) AS month_return_pct
FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
WHERE ticker = 'NVDA'
  AND window_start >= toDateTime('2026-01-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
GROUP BY period_start
ORDER BY period_start

売買代金で見ると、6月は平年並みでした。通常の取引時間における売買代金は523 billionであり、5月の557.5 billionや3月の572.5 billionを下回り、期間内では中程度でした。リターン（収益率）の列では、6月が際立っています。-7.4%は、2月の-4.8%や4月・5月のプラスに対し、過去6ヶ月間で最大の月間下落を記録しました。

fourth最大規模の銘柄

クエリ2026年6月取引時間内売買代金による全米市場ランキング
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    ticker,
    round(sum(toFloat64(volume) * toFloat64(close)) / 1e9, 1) AS regular_hours_dollar_bn,
    round(100 * sum(toFloat64(volume) * toFloat64(close)) / max(sum(toFloat64(volume) * toFloat64(close))) OVER (), 1) AS pct_of_leader,
    toUInt8(ticker = 'NVDA') AS is_nvda
FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
WHERE window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
  AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199
AND ticker NOT IN ('SPCX')
GROUP BY ticker
ORDER BY regular_hours_dollar_bn DESC
LIMIT 12

取引時間中のドル建て売買代金において、NVDAは米国市場全体でfourth位でした。売買代金は$523十億ドルで、下位のSNDKを$141.5十億ドル上回りました。NVDAに次ぐ銘柄は、MU（$995.7十億ドル）、SPY（$771.5十億ドル）、QQQ（$672.8十億ドル）の3銘柄のみです。算出期間は6月1日から30日の取引時間内とし、エンティティの確認待ちにより、シンボルが重複する6月の銘柄1つを除外しています。詳細はこちらの詳細レポートをご確認ください。NVDAより上位の3銘柄のうち、1は個別銘柄、MUは別の半導体銘柄であり、残りの2つは主要なインデックスETFです。

クエリ順位詳細：NVDAの順位、次位との差、および根拠
各数値の背後にある正確なSQL
WITH (
    SELECT sum(toFloat64(volume) * toFloat64(close))
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'NVDA'
      AND window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
      AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199
) AS nvda_d
SELECT
    countIf(d > nvda_d AND ticker != 'NVDA') + 1 AS nvda_rank,
    round(nvda_d / 1e9, 1) AS nvda_dollar_bn,
    round((nvda_d - maxIf(d, d < nvda_d AND ticker != 'NVDA')) / 1e9, 1) AS lead_over_next_bn,
    countIf(d > nvda_d AND ticker NOT IN ('SPY', 'QQQ', 'NVDA')) AS single_stocks_above_nvda,
    round(100 * nvda_d / max(d), 1) AS pct_of_leader
FROM (
    SELECT ticker, sum(toFloat64(volume) * toFloat64(close)) AS d
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE window_start >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00') AND window_start < toDateTime('2026-07-01 00:00:00')
      AND (toHour(window_start) * 60 + toMinute(window_start)) BETWEEN 810 AND 1199
      AND ticker NOT IN ('SPCX')
    GROUP BY ticker
)

取引内容の分析

クエリNVDAの取引詳細：約定、約定サイズ、および見積もり統計
各数値の背後にある正確なSQL
WITH
    (
        SELECT (round(count() / 1e6, 2),
                round(100.0 * countIf(bid_price > 0 AND ask_price > 0 AND ask_price > bid_price) / count(), 2),
                countIf(bid_price > 0 AND ask_price > 0 AND ask_price = bid_price),
                countIf(bid_price > 0 AND ask_price > 0 AND ask_price < bid_price),
                countIf(bid_price <= 0 OR ask_price <= 0))
        FROM global_markets.cache_stocks_quotes
        WHERE ticker = 'NVDA'
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    ) AS quote_census
SELECT
    round(count() / 1e6, 2) AS prints_m,
    quantileDeterministic(0.5)(toFloat64(size), toUInt64(abs(sequence_number))) AS median_print_shares,
    round(avg(toFloat64(size)), 1) AS avg_print_shares,
    round(100.0 * countIf(size < 100) / count(), 1) AS odd_lot_pct_of_prints,
    round(100.0 * countIf(toFloat64(size) != round(toFloat64(size))) / count(), 2) AS fractional_pct_of_prints,
    quote_census.1 AS nbbo_updates_m,
    quote_census.2 AS clean_two_sided_pct,
    quote_census.3 AS locked_updates,
    quote_census.4 AS crossed_updates,
    quote_census.5 AS one_sided_or_empty_updates
FROM global_markets.stocks_trades
WHERE ticker = 'NVDA'
  AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)

取引データは、小口かつ引用が密集した構成となっています。中央値は5株で、総取引数は55.64百万件です（平均は72.9株ですが、機関投資家のクロス取引により平均値が押し上げられています）。84.6%件の奇数ロット（100株未満）、32.91%件の端株（fractional）が含まれます。これは、注文をマーケットメーカーの在庫に分割するリテールアプリの傾向と一致しています。気配値（Quote）の内訳は、55.7百万件のNBBO更新のうち、99.35%件が両建て（two-sided）の正常な状態です。33941件は一時的なクロス（BidがAskを上回る）、329679件はロック（BidとAskが一致）、63件は片側のみ、または空の状態でした。メガキャップ銘柄は、多くの銘柄が10年かけて行うよりも多くの気配値を1ヶ月間に生成します。

スプレッドは低水準を維持

NVDAのような大型株は、構造的に狭い bid-ask spread を維持しています。焦点は、価格変動幅が20ポイントに及んだ1ヶ月間において、その狭さがどの程度安定していたかです。上記の引用調査は月間中央値を表しており、このパネルではセッションごとの値を測定しています。

クエリセッション別スプレッド：取引時間内中央値および時間加重平均 (bps)
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    session,
    round(quantileDeterministicIf(0.5)(toFloat64(ask_price) - toFloat64(bid_price), toUInt64(toUnixTimestamp64Micro(sip_timestamp)), bid_price > 0 AND ask_price >= bid_price) * 100, 1) AS med_spread_cents,
    round(quantileDeterministicIf(0.5)((toFloat64(ask_price) - toFloat64(bid_price)) / ((toFloat64(ask_price) + toFloat64(bid_price)) / 2) * 10000, toUInt64(toUnixTimestamp64Micro(sip_timestamp)), bid_price > 0 AND ask_price >= bid_price), 2) AS med_spread_bps,
    count() AS quote_updates,
    countIf(NOT (bid_price > 0 AND ask_price > 0 AND ask_price >= bid_price)) AS invalid_dropped
FROM global_markets.cache_stocks_quotes
WHERE ticker = 'NVDA'
  AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 13:30:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
  AND (toHour(sip_timestamp) * 60 + toMinute(sip_timestamp)) BETWEEN 810 AND 1199
GROUP BY toDate(toTimeZone(sip_timestamp, 'America/New_York')) AS session
ORDER BY session

スプレッドは月間を通じて狭い範囲内に収まりました。2026-06-01日には1.34 bps、2026-06-30日には1.01 bpsでした。価格が20ポイント下落した期間中、大型株のスプレッドはほとんど変化しませんでした。最も拡大したセッションは-6.2%日の0.97 bps（2026-06-05）で、最も狭かったのは0.95 bps（2026-06-15）でした。流動性の低い銘柄との比較については、同セッションの単一銘柄スプレッドパネルを掲載している 6月29日のマイクロストラクチャー詳細分析 を参照してください。

オプション: 64.64 百万枚、毎セッションでコールが取引される

クエリNVDAオプション市場：合計、満期構造、主要コントラクト
各数値の背後にある正確なSQL
WITH
    (
        SELECT (round(sum(toFloat64(price) * size) * 100 / 1e9, 2), round(sum(size) / 1e6, 1))
        FROM global_markets.options_trades
        WHERE startsWith(ticker, 'O:AAPL') AND length(ticker) = 21
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    ) AS aapl,
    (
        SELECT (round(sum(toFloat64(price) * size) * 100 / 1e9, 2), round(sum(size) / 1e6, 1))
        FROM global_markets.options_trades
        WHERE startsWith(ticker, 'O:TSLA') AND length(ticker) = 21
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    ) AS tsla,
    (
        SELECT concat('$', toString(round(toFloat64(toUInt32OrZero(substring(ticker, 14, 8))) / 1000, 2)),
               if(substring(ticker, 13, 1) = 'P', ' put', ' call'),
               ', expiry 20', substring(ticker, 7, 2), '-', substring(ticker, 9, 2), '-', substring(ticker, 11, 2))
        FROM global_markets.options_trades
        WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
        GROUP BY ticker ORDER BY sum(size) DESC LIMIT 1
    ) AS busiest_name,
    (
        SELECT concat('$', toString(round(toFloat64(toUInt32OrZero(substring(ticker, 14, 8))) / 1000, 2)),
               if(substring(ticker, 13, 1) = 'P', ' put', ' call'),
               ', expiry 20', substring(ticker, 7, 2), '-', substring(ticker, 9, 2), '-', substring(ticker, 11, 2))
        FROM global_markets.options_trades
        WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
        GROUP BY ticker ORDER BY sum(toFloat64(price) * size) DESC LIMIT 1
    ) AS premium_name,
    (
        SELECT round(toFloat64(toUInt32OrZero(substring(ticker, 14, 8))) / 1000, 2)
        FROM global_markets.options_trades
        WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
          AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
        GROUP BY ticker ORDER BY sum(toFloat64(price) * size) DESC LIMIT 1
    ) AS premium_strike,
    (
        SELECT max(pc)
        FROM (
            SELECT round(toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'P')) / toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'C')), 3) AS pc
            FROM global_markets.options_trades
            WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
              AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
            GROUP BY toDate(sip_timestamp)
        )
    ) AS max_daily_pc
SELECT
    formatDateTime(toTimeZone(min(sip_timestamp), 'America/New_York'), '%Y-%m-%d %H:%i:%S') AS first_print_et,
    uniqExact(toDate(sip_timestamp)) AS option_sessions,
    round(count() / 1e6, 2) AS prints_m,
    uniqExact(ticker) AS distinct_contracts,
    round(sum(size) / 1e6, 2) AS contracts_traded_m,
    round(sum(toFloat64(price) * size) * 100 / 1e9, 2) AS premium_notional_busd,
    round(toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'P')) / toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'C')), 2) AS month_put_call_ratio,
    max_daily_pc AS max_session_put_call_ratio,
    uniqExact(substring(ticker, 7, 6)) AS expiries_traded,
    concat('20', substring(max(substring(ticker, 7, 6)), 1, 2), '-', substring(max(substring(ticker, 7, 6)), 3, 2), '-', substring(max(substring(ticker, 7, 6)), 5, 2)) AS longest_expiry,
    round(100 * toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 7, 6) = '260618')) / toFloat64(sum(size)), 1) AS jun18_expiry_share_pct,
    busiest_name AS busiest_contract,
    premium_name AS top_premium_contract,
    premium_strike AS top_premium_strike_usd,
    aapl.1 AS aapl_premium_bn,
    aapl.2 AS aapl_contracts_m,
    tsla.1 AS tsla_premium_bn,
    tsla.2 AS tsla_contracts_m
FROM global_markets.options_trades
WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
  AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)

21 のオプションセッションにおいて、5163 の異なるコントラクトで 8.9 百万枚の取引がありました。内訳は 64.64 百万枚のコントラクト、および $24.43 十億ドルのプレミアム（価格に100株の乗数を乗じたもの）です。月間のプット/コール比率は 0.55 でした。毎セッションでコールの取引量がプットを上回りました。日次比率は最高で 0.782 に達しましたが、1.0 には一度も達しませんでした。38 の満期が取引されました。6月18日のウィークリーから 2028-12-15 のLEAPSまで含まれます。6月18日の満期だけで、月間ボリュームの 10.5% を占めました。最も取引が活発なコントラクトは $210 call, expiry 2026-06-18 でした。プレミアムの集中先は $0.5 call, expiry 2026-12-18 で、ディープ・イン・ザ・マネーの $0.5 ストライクです。比較として、6月の AAPL オプションは 27 百万枚のコントラクトで $8.84 十億ドルを記録しました。TSLA は 58 百万枚で $33.68 十億ドルでした。

クエリセッション別オプション：コントラクト数、Call/Put比率、Put/Call比率
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    toDate(sip_timestamp) AS session,
    count() AS prints,
    toUInt64(sum(size)) AS contracts_traded,
    toUInt64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'C')) AS call_contracts,
    toUInt64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'P')) AS put_contracts,
    round(toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'P')) / toFloat64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'C')), 2) AS put_call_ratio,
    round(100 * toFloat64(sum(size)) / max(toFloat64(sum(size))) OVER (), 1) AS pct_of_busiest_session
FROM global_markets.options_trades
WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
  AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
GROUP BY session
ORDER BY session

最も取引が活発だったオプションセッションは 2026-06-05 でした。5298529 枚のコントラクトが取引され、これは月間ピークの 100% に相当します。これは、株式の取引量が最大となった -6.2% の下落日と同じ日です。プット/コール比率は価格の下落とともに上昇しました。2026-06-02（価格のピーク付近）に 0.33 で底を打ち、2026-06-12（株価が初めて $205.14 を下回って引けたセッション）までに 0.61 まで上昇しました。価格の下落に伴いプットの取引量が増加しました。これはヘッジ活動か方向性への賭けによるものですが、データは意図ではなく相関関係を示しています。

クエリ権利行使価格別分布：行使価格帯別のCallおよびPut出来高
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    concat('$', toString(toUInt32(bucket))) AS strike_bucket,
    call_contracts,
    put_contracts,
    round(100.0 * put_contracts / (call_contracts + put_contracts), 1) AS put_share_pct,
    round(100 * (call_contracts + put_contracts) / max(call_contracts + put_contracts) OVER (), 1) AS pct_of_biggest_bucket
FROM (
    SELECT
        least(floor(toFloat64(toUInt32OrZero(substring(ticker, 14, 8))) / 1000 / 25) * 25, 450) AS bucket,
        toUInt64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'C')) AS call_contracts,
        toUInt64(sumIf(size, substring(ticker, 13, 1) = 'P')) AS put_contracts
    FROM global_markets.options_trades
    WHERE startsWith(ticker, 'O:NVDA') AND length(ticker) = 21
      AND sip_timestamp >= toDateTime64('2026-06-01 00:00:00', 9) AND sip_timestamp < toDateTime64('2026-07-01 00:00:00', 9)
    GROUP BY bucket
)
ORDER BY toUInt32OrZero(substring(strike_bucket, 2))

ストライク・マップは、$200 の取引レンジを中心としたバーベル型となっています。アット・ザ・マネーの $200 バケットが最も多くのボリュームを占め、32.7% はプット（双方向の取引）に分かれています。レンジより下ではプットが優勢であり（$150 バケットの 88.3%）、レンジより上ではコールが中心となっています（$225 に 6.3% のプット、$450 の上限に 120039 のコントラクト）。構造は典型的なものです。レンジの下にヘッジ用のプット、上に投機的なコール、そしてアット・ザ・マネーでは双方向の市場が存在しています。

ニュースフロー

クエリ情報フロー：出来高、構成、および関連銘柄
各数値の背後にある正確なSQL
WITH
    (
        SELECT (toString(d), n)
        FROM (
            SELECT toDate(toTimeZone(published_utc, 'America/New_York')) AS d, count() AS n
            FROM global_markets.stocks_news
            WHERE has(tickers, 'NVDA')
              AND published_utc >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00')
              AND published_utc < toDateTime('2026-07-01 04:00:00')
            GROUP BY d ORDER BY n DESC, d ASC LIMIT 1
        )
    ) AS peak_day,
    (
        SELECT (JSONExtractString(any(publisher), 'name'), count())
        FROM global_markets.stocks_news
        WHERE has(tickers, 'NVDA')
          AND published_utc >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00')
          AND published_utc < toDateTime('2026-07-01 04:00:00')
        GROUP BY JSONExtractString(publisher, 'name') ORDER BY count() DESC LIMIT 1
    ) AS top_pub
SELECT
    count() AS june_articles,
    uniqExact(JSONExtractString(publisher, 'name')) AS publishers,
    toString(min(toDate(toTimeZone(published_utc, 'America/New_York')))) AS first_tagged_day,
    peak_day.1 AS peak_day_date,
    peak_day.2 AS peak_day_articles,
    top_pub.1 AS top_publisher,
    top_pub.2 AS top_publisher_articles,
    round(100.0 * top_pub.2 / count(), 0) AS top_publisher_pct,
    countIf(has(tickers, 'TSLA')) AS tsla_co_articles,
    countIf(has(tickers, 'AMD')) AS amd_co_articles,
    countIf(has(tickers, 'MSFT')) AS msft_co_articles,
    countIf(has(tickers, 'AAPL')) AS aapl_co_articles
FROM global_markets.stocks_news
WHERE has(tickers, 'NVDA')
  AND published_utc >= toDateTime('2026-06-01 00:00:00')
  AND published_utc < toDateTime('2026-07-01 04:00:00')

642の4による6月のNVDAタグ付き記事。これらの数値は慎重に判断してください。The Motley Foolだけで63%の記事を執筆しています。これは世界的なメディアの関心ではなく、特定のフィードの傾向を示しています。記事数が最も多かった日は2026-06-01で、45件でした。共起タグから記事の傾向がわかります。169にMSFT、134にAAPL、101にAMD、69にTSLAが含まれています。このフィードは、NVDAを半導体銘柄としてではなく、メガキャップ・テック銘柄として報じていました。

空売り

クエリセッション別FINRA場外空売り：空売り株数および報告出来高
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    date,
    round(toFloat64(any(short_volume)) / 1e6, 2) AS short_shares_m,
    round(toFloat64(any(total_volume)) / 1e6, 2) AS offexchange_total_m,
    round(100 * toFloat64(any(short_volume)) / toFloat64(any(total_volume)), 1) AS short_pct_of_offexchange
FROM global_markets.stocks_short_volume
WHERE ticker = 'NVDA' AND date >= toDate('2026-06-01') AND date <= toDate('2026-06-30')
GROUP BY date
ORDER BY date

取引所外の空売りボリュームとは、FINRAが報告するボリュームのうち空売りとして記録された割合です。その多くは 顧客の買い注文を履行するためのマーケットメーカーによる空売り であり、空売り残高ではなく、通常の市場運営上の動きです。NVDAの空売り割合は、2026-06-01日の29.3%から2026-06-30日の48.1%の間で推移しました。取引所外の報告ボリュームは、記録されている20セッションにおいて、2026-06-02日の86.77百万株でピークに達し、2026-06-16日の43.31百万株で底を打ちました。

クエリ場外取引のピークと谷（セッションごとに重複排除）
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    toString(argMax(date, offex_m)) AS peak_date,
    max(offex_m) AS peak_offex_m,
    toString(argMin(date, offex_m)) AS trough_date,
    min(offex_m) AS trough_offex_m,
    round(max(offex_m) - min(offex_m), 2) AS peak_minus_trough_m,
    count() AS sessions_on_file
FROM (
    SELECT date, round(toFloat64(any(total_volume)) / 1e6, 2) AS offex_m
    FROM global_markets.stocks_short_volume
    WHERE ticker = 'NVDA' AND date >= toDate('2026-06-01') AND date <= toDate('2026-06-30')
    GROUP BY date
)
クエリ6月中旬の空売り残高
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    toString(max(settlement_date)) AS settlement,
    round(toFloat64(argMax(short_interest, settlement_date)) / 1e6, 2) AS shares_short_m,
    round(toFloat64(argMax(avg_daily_volume, settlement_date)) / 1e6, 2) AS avg_daily_volume_m,
    argMax(days_to_cover, settlement_date) AS reported_days_to_cover,
    round(toFloat64(argMax(short_interest, settlement_date)) / toFloat64(argMax(avg_daily_volume, settlement_date)), 2) AS implied_days_to_cover,
    count() AS june_settlements
FROM global_markets.stocks_short_interest
WHERE ticker = 'NVDA'
  AND settlement_date >= toDate('2026-06-01') AND settlement_date <= toDate('2026-06-30')

実際の空売り残高は2026-06-30でした。310.13百万株の空売りに対し、1日あたりの平均出来高は155.99百万株です。ベンダーによるDays-to-coverは1.99ですが、単純な比率は1.99です。空売りを解消するには、平均約two daysを要しました。今月の決済データは両方記録されています（2年6月の記録）。上記の数値は、6月30日の月末決済に基づいています。

Data notes

クエリNVDAファンダメンタルズ統計：貸借対照表、損益計算書、キャッシュフロー
各数値の背後にある正確なSQL
SELECT
    (SELECT count() FROM global_markets.stocks_balance_sheets WHERE has(tickers, 'NVDA')) AS balance_sheet_rows,
    (SELECT count() FROM global_markets.stocks_income_statements WHERE has(tickers, 'NVDA')) AS income_statement_rows,
    (SELECT count() FROM global_markets.stocks_cash_flow_statements WHERE has(tickers, 'NVDA')) AS cash_flow_rows
Full data notes
  • Entity. NVDA is NVIDIA Corporation, CIK 0001045810, listed on Nasdaq. No symbol-reuse ambiguity; no entity-boundary caveats apply. The warehouse carries 83 balance-sheet rows, 152 income-statement rows, and 152 cash-flow-statement rows for NVDA — the fundamentals exist, unlike the June 29 microstructure deep-dive case.
  • Month extremes. The $235 high printed at 2026-06-02 04:00 ET in pre-market (4:00 AM); the regular-hours high of $232.28 printed at 2026-06-02 09:59 ET. Both the month low and regular-hours low are $189.8 — the low was a regular-hours print.
  • June 19 closure. The warehouse carries 0 SPY bars for June 19 (Juneteenth), so NVDA's June spans 21 sessions. The holidays table does not extend back to June 2026 (it starts July 3 2026); the zero-bar observation is the receipt.
  • Dollar volume. Minute close times minute volume, summed — a close-weighted proxy for notional. The regular-hours figure ($523 billion) excludes pre-market and post-close bars; the full-day figure ($571.9 billion) includes them.
  • Options parsing. Expiry, type, and strike are re-parsed from the OCC ticker (the table's expiration_date column is unreliable); premium notional assumes the 100-share multiplier.
  • Per-update spread statistics weight each NBBO update equally; time-weighted statistics are in the panel. Medians use deterministic quantiles.
  • No tick-dump guard tripped. All tick-table queries are aggregated; the tape-texture query sums the full trade table into one row.
  • Short-volume gap on June 29. The FINRA off-exchange short-volume file for June 29 was truncated market-wide (the source file ends mid-alphabet); NVDA sorts before the cutoff so its row is absent. The short-volume panel carries 20 sessions; the June 29 row is missing (market-wide file truncation), not zero. The June 29 deep-dive carries the market-wide probe receipt.

手法

  • タイムスタンプはUTCで保存され、生のUTC範囲でフィルタリングされます。2026年6月はすべてEDT（米国東部夏時間）であるため、通常の取引時間は13:30–20:00 UTC（ET 9:30 am–4:00 pm）となります。toTimeZoneはSELECTリストにのみ使用されます。
  • セッションの終了は、通常の取引時間における最後の分足バーを指します。ドルボリュームは、分ごとの終値に分ごとの出来高を乗じたものの合計です。
  • オプションの満期日、タイプ、権利行使価格は、OCCティッカーから再解析されます。プレミアムの想定元本は、100株の乗数を前提としています。
  • 生成は、制限された読み取り専用パスによるバッチ処理のみで行われます。公開ページがライブデータを照会することはありません。ウェアハウスは、ローリング満期なしの完全なティック履歴を保持しているため、この分析はいつでも同じテーブルから再現可能です。ウェアハウスの状態は2026年7月4日時点のものです。

すべてのパネルは、チャート、テーブル、SQLからなる一つの保存されたオブジェクトです。詳細なクエリはStrasmoreターミナルで行ってください。

← All NVDA periods
#nvda#nvidia#deepdive#microstructure#options