TSLA implizite Volatilität Historie

Tesla besitzt eine der am aktivsten gehandelten Optionsketten am Markt. Diese Seite verfolgt die implizite Volatilität von TSLA – den aktuellen Marktpreis für die zukünftige Kursbewegung – auf drei Wegen: jede Sitzung der letzten drei Monate, die monatliche Historie im Vergleich zu den Index-Benchmarks und die Verlaufslinie über die verschiedenen Verfallsdaten hinweg. Jeder Wert basiert auf den tatsächlichen Schlusskursen der Optionen und wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

TSLA implizite Volatilität, die letzten 90 Tage

SELECT toString(date) AS session_date,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'TSLA'
  AND date >= (SELECT max(date) - 90 FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY date
HAVING count() >= 10
ORDER BY date

Jeder Punkt entspricht der medianen impliziten Volatilität einer Sitzung über die At-the-money-Kontrakte von TSLA (Strikes innerhalb von 5 % des Aktienkurses, mit einer Laufzeit von einer Woche bis zwei Monaten). Der aktuellste Wert beträgt 54.1%. Eine IV dieser Größe ist eine annualisierte Zahl: die jährliche prozentuale Kursbewegung, die die Optionspreise als typisch annehmen; dividiert durch etwa 16 ergibt dies die implizite Tagesbewegung.

TSLA IV-Historie vs. der Markt, Monat für Monat

SELECT toString(toStartOfMonth(date)) AS month,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'TSLA'), 1) AS tsla_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'SPY'), 1) AS spy_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'QQQ'), 1) AS qqq_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol IN ('TSLA', 'SPY', 'QQQ')
  AND date >= toDate('2022-07-01')
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY month
HAVING countIf(underlying_symbol = 'TSLA') >= 50
ORDER BY month

Das Diagramm stellt TSLA's Angstbarometer im Zeitverlauf dar, verglichen mit dem des Marktes. Die SPY- und QQQ-Linien nutzen dieselbe Messmethode für die Benchmark-Optionsketten des Marktes – der aktuellste Monat zeigt 47.8% für TSLA gegenüber 13.3% für SPY und 23.5% für QQQ. Ein diversifizierter Index weist fast immer eine geringere implizite Volatilität auf als eine einzelne Aktie in seinem Bestand – die Differenz zwischen den Linien stellt die Einzelwert-Prämie dar. Wie sich diese Lücke weitet oder verengt, beschreibt die Risikozyklen von TSLA. Die Spitzen markieren die Phasen, in denen Käufer von Optionen die höchsten Prämien zahlten; die Tiefpunkte sind Zeiträume, in denen der Markt die Aktie als ruhig einstufte.

Die Terminstruktur: TSLA IV nach Verfallsdatum

SELECT multiIf(days_to_expiry <= 14, 'Under 2 weeks', days_to_expiry <= 45, '2-6 weeks',
               days_to_expiry <= 120, '6 weeks - 4 months', 'Beyond 4 months') AS expiry_bucket,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct,
       count() AS contracts
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'TSLA'
  AND date = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
GROUP BY expiry_bucket
HAVING count() >= 5
ORDER BY min(days_to_expiry)

Die Betrachtung der verschiedenen Zeitabschnitte zeigt, WAS der Markt erwartet. Ein vorderer Bereich (Front End) über dem hinteren Bereich (Back End) bedeutet, dass kurzfristige Ereignisrisiken eingepreist werden – ein Bericht, eine Entscheidung oder ein Katalysator innerhalb des Zeitfensters. Eine flache oder ansteigende Kurve ist der Normalzustand: mehr Zeit bedeutet mehr Unsicherheit und somit leicht höhere IV.

FAQ

Wie hoch ist die implizite Volatilität von TSLA aktuell?

54.1% At-the-money zum letzten verfügbaren Sitzungsschluss, gemessen über At-the-money-Kontrakte mit einer Laufzeit von 7 bis 60 Tagen. Das obige 90-Tage-Diagramm zeigt den vollständigen jüngsten Verlauf; der Wert wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

Ist die IV von TSLA aktuell hoch oder niedrig?

Beurteilen Sie dies auf drei Wegen: im Vergleich zum eigenen jüngsten Verlauf (das 90-Tage-Diagramm), im Vergleich zur eigenen Historie (das monatliche Diagramm, in dem der letzte Monat 47.8% zeigt) und im Vergleich zu den auf denselben Achsen dargestellten Benchmarks. Um die Extremwerte des Marktes zu finden, verfolgt das High-IV-Board die Titel, die die größten Bewegungen einpreisen.

Wie wird dies gemessen?

Anhand der At-the-money-Kontrakte von TSLA (Strikes innerhalb von 5 % des Aktienkurses) zum jeweiligen Sitzungsschluss. Es werden nur Kontrakte berücksichtigt, bei denen die Volatilitätslösung konvergiert ist; jeder Wert ist der Median. Sitzungen und Monate mit geringer Liquidität werden durch die Kontrakt-Untergrenzen im SQL jedes Panels ausgeschlossen.

Was bewegt die implizite Volatilität von TSLA?

Geplante Ereignisse laden die IV im Vorfeld auf und lassen sie danach zusammenbrechen; reale Turbulenzen erhöhen sie; Ruhe reduziert sie. Die monatliche Historie oben ist das Protokoll genau dieser Zyklen.

Jedes Panel ist eine gespeicherte, versionierte Abfrage über das gesamte Options-Tape – erweitern Sie jedes Panel zur Überprüfung oder messen Sie jeden Strike der TSLA-Kette auf dem Strasmore-Terminal. Für das Konzept lesen Sie was implizite Volatilität ist; um zu verstehen, wie sich die Strikes bei derselben Aktie unterscheiden, sehen Sie sich Volatility Skew an.