AMZN Implied Volatility Historie

Amazon ist ein Mega-Cap-Unternehmen mit Volatilitätssprüngen aufgrund von Gewinnberichten. Diese Seite verfolgt die implizite Volatilität von AMZN – den aktuellen Marktpreis für die zukünftige Kursbewegung – auf drei Arten: jede Sitzung der letzten drei Monate, die monatliche Historie im Vergleich zu den Index-Benchmarks und die Verlaufslinie über die verschiedenen Verfallsdaten hinweg. Jeder Wert basiert auf den tatsächlichen Schlusskursen der Optionen und wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

AMZN implizite Volatilität, die letzten 90 Tage

SELECT toString(date) AS session_date,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'AMZN'
  AND date >= (SELECT max(date) - 90 FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY date
HAVING count() >= 10
ORDER BY date

Jeder Punkt entspricht der medianen impliziten Volatilität einer Sitzung über die At-the-money-Kontrakte von AMZN (Basispreise innerhalb von 5 % des Aktienkurses, mit einer Laufzeit von einer Woche bis zwei Monaten). Der aktuellste Wert beträgt 38.8%. Eine IV dieser Größenordnung ist eine annualisierte Zahl: die jährliche prozentuale Kursbewegung, die die Optionspreise als typisch ansehen; dividiert durch etwa 16 ergibt dies die implizite Tagesbewegung.

AMZN IV-Historie vs. Markt, Monat für Monat

SELECT toString(toStartOfMonth(date)) AS month,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'AMZN'), 1) AS amzn_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'SPY'), 1) AS spy_iv_pct,
       round(100 * quantileExactIf(0.5)(implied_volatility, underlying_symbol = 'QQQ'), 1) AS qqq_iv_pct
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol IN ('AMZN', 'SPY', 'QQQ')
  AND date >= toDate('2022-07-01')
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
  AND expiration_date BETWEEN date + 7 AND date + 60
GROUP BY month
HAVING countIf(underlying_symbol = 'AMZN') >= 50
ORDER BY month

Das Diagramm zeigt AMZNs Angstbarometer im Zeitverlauf, verglichen mit dem des Marktes. Die Linien für SPY und QQQ zeigen dieselbe Messung für die Benchmark-Indizes – der aktuellste Monat zeigt 36.9% für AMZN gegenüber 13.3% für SPY und 23.5% für QQQ. Ein diversifizierter Index weist fast immer eine geringere implizite Volatilität auf als eine einzelne Aktie in seinem Bestand – die Differenz zwischen den Linien stellt die Einzelwert-Prämie dar. Wie sich diese Lücke weitet oder verengt, beschreibt die Risikozyklen von AMZN. Die Spitzen markieren die Phasen, in denen Käufer von Optionen die höchsten Prämien zahlten; die Tiefpunkte sind Zeiträume, in denen der Markt den Wert als ruhig einstufte.

Die Terminstruktur: AMZN IV nach Verfallsdatum

SELECT multiIf(days_to_expiry <= 14, 'Under 2 weeks', days_to_expiry <= 45, '2-6 weeks',
               days_to_expiry <= 120, '6 weeks - 4 months', 'Beyond 4 months') AS expiry_bucket,
       round(100 * quantileExact(0.5)(implied_volatility), 1) AS atm_iv_pct,
       count() AS contracts
FROM global_markets.options_greeks
WHERE underlying_symbol = 'AMZN'
  AND date = (SELECT max(date) FROM global_markets.options_greeks)
  AND iv_converged AND implied_volatility BETWEEN 0.02 AND 5
  AND abs(strike_price / underlying_close - 1) <= 0.05
GROUP BY expiry_bucket
HAVING count() >= 5
ORDER BY min(days_to_expiry)

Ein Vergleich der verschiedenen Zeiträume zeigt, WANN der Markt eine Bewegung erwartet. Ein vorderer Bereich (Front End) über dem hinteren Bereich (Back End) bedeutet, dass kurzfristige Ereignisrisiken eingepreist werden – ein Bericht, eine Entscheidung oder ein Katalysator innerhalb des Zeitfensters. Eine flache oder ansteigende Kurve ist der Normalzustand: mehr Zeit bedeutet mehr Unsicherheit und somit leicht höhere IV.

FAQ

Wie hoch ist die implizite Volatilität von AMZN aktuell?

38.8% At-the-money zum letzten gespeicherten Sitzungsschluss, gemessen über At-the-money-Kontrakte mit einer Restlaufzeit von 7 bis 60 Tagen. Das obige 90-Tage-Diagramm zeigt den vollständigen jüngsten Verlauf; der Wert wird mit dem wöchentlichen Batch aktualisiert.

Ist die IV von AMZN aktuell hoch oder niedrig?

Beurteilen Sie dies auf drei Wegen: im Vergleich zum eigenen jüngsten Verlauf (das 90-Tage-Diagramm), im Vergleich zur eigenen Historie (das monatliche Diagramm, in dem der letzte Monat 36.9% zeigt) und im Vergleich zu den auf denselben Achsen dargestellten Benchmarks. Um die Extremwerte des Marktes zu finden, verfolgt das High-IV-Board die Namen, die die größten Bewegungen einpreisen.

Wie wird dies gemessen?

Anhand der At-the-money-Kontrakte von AMZN (Basispreise innerhalb von 5 % des Aktienkurses) zum jeweiligen Sitzungsschluss, wobei nur Kontrakte berücksichtigt werden, bei denen die Volatilitätslösung konvergiert; jeder Wert ist der Median. Sitzungen oder Monate mit geringer Liquidität werden aufgrund der in jedem Panel sichtbaren Kontrakt-Untergrenzen (SQL) ausgeschlossen.

Was bewegt die implizite Volatilität von AMZN?

Geplante Ereignisse erhöhen die IV im Vorfeld und lassen sie danach einbrechen; reale Turbulenzen erhöhen sie; Ruhe reduziert sie. Die obige monatliche Historie ist das Protokoll genau dieser Zyklen.

Jedes Panel ist eine gespeicherte, versionierte Abfrage über das gesamte Options-Tape – erweitern Sie jedes Panel zur Überprüfung oder messen Sie jeden Basispreis der AMZN-Chain am Strasmore-Terminal. Für das Konzept lesen Sie was implizite Volatilität ist; um zu verstehen, wie sich die Basispreise bei derselben Aktie unterscheiden, sehen Sie sich Volatility Skew an.