Aktiensplit erklärt: Verhältnisse und Ablauf

Ein Aktiensplit verändert die Zahl der Aktien eines Unternehmens und den Preis je Aktie gleichzeitig in einem festen Verhältnis. Der Gesamtwert jedes Bestands bleibt dabei exakt unverändert. Bei einem four-to-one-Split wird aus jeder alten Aktie vier neue Aktien. Jede davon wird ungefähr mit einem Viertel des bisherigen Kurses bewertet. Am Unternehmen selbst ändert sich nichts. Umsatz, Gewinn und die Beteiligungsquote der einzelnen Aktionäre bleiben unverändert.

Dieser Leitfaden erläutert die Mechanik anhand tatsächlich ausgeführter Trades, nennt die Unternehmen mit den jüngsten Splits und zeigt, wie sich die Kurse anschließend entwickelt haben. Außerdem wird deutlich, was zehn Jahre an Daten zeigen: Die häufigsten Splits in den USA laufen in die entgegengesetzte Richtung.

Was ist ein Aktiensplit?

Ein Aktiensplit ist eine Kapitalmaßnahme, bei der ein Unternehmen die Zahl seiner Aktien im festgelegten Verhältnis erhöht und sich der Aktienkurs im selben Verhältnis verringert. Der Verwaltungsrat genehmigt das Verhältnis und einen Stichtag. Der Stichtag ist der erste Handelstag mit dem neuen Kurs und der neuen Aktienzahl. Ab diesem Morgen besitzt ein Anleger, der bei einem four-to-one-Split 100 Aktien hält, 400 Aktien zu etwa einem Viertel des vorherigen Kurses. Der Gesamtwert in Dollar und der prozentuale Anteil am Unternehmen bleiben unverändert.

Alle aktienbezogenen Größen verändern sich entsprechend. Die Zahl der ausstehenden Aktien und der Streubesitz vervielfachen sich um das jeweilige Verhältnis. Die Dividende je Aktie verringert sich im selben Verhältnis. Die gesamte Dividendensumme in Dollar bleibt dadurch unverändert. Börsennotierte Optionskontrakte werden von der Options Clearing Corporation angepasst, sodass die wirtschaftlichen Bedingungen bestehender Positionen erhalten bleiben. Die Marktkapitalisierung, also Aktienkurs mal Aktienzahl, verändert sich nicht.

Wie sieht ein Split im Kursverlauf aus?

Am klarsten lässt sich die Mechanik an einem realen Beispiel erkennen: dem zehn zu eins-Split von NVIDIA mit Wirkung zum 10. Juni 2024. Hier sehen Sie die Eröffnungs- und Schlusskurse der regulären Handelssitzung am letzten Tag vor dem Split und am ersten Tag danach – direkt aus dem minutenweisen Kursdatensatz:

SELECT toString(day) AS session,
       round(argMinIf(toFloat64(open), window_start, rth), 2) AS regular_open,
       round(argMaxIf(toFloat64(close), window_start, rth), 2) AS regular_close
FROM (
    SELECT toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS day,
           window_start, open, close,
           toTimeZone(window_start, 'America/New_York') >= toDateTime(concat(toString(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))), ' 09:30:00'), 'America/New_York')
           AND toTimeZone(window_start, 'America/New_York') < toDateTime(concat(toString(toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))), ' 16:00:00'), 'America/New_York') AS rth
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'NVDA'
      AND window_start >= '2024-06-07 04:00:00'
      AND window_start < '2024-06-11 04:00:00'
)
GROUP BY day
ORDER BY day

NVDA schloss die reguläre Sitzung bei $1208.65 am 2024-06-07 und eröffnete bei $120.37 am 2024-06-10 – ein Zehntel des Kurses, die zehnfache Aktienzahl, dasselbe Unternehmen mit derselben Bewertung. Auf einem nicht bereinigten Chart sieht dieser Morgen wie ein Kurssturz von 90 % aus. Das ist er nicht: Die meisten Charting-Tools schreiben die Kursgeschichte nach einem Split unbemerkt um, indem sie alle früheren Kurse durch das Split-Verhältnis teilen. Die oben aufgeführten Kurse entsprechen dagegen den tatsächlich gehandelten Preisen.

Welche Unternehmen haben ihre Aktien kürzlich gesplittet?

Die meisten Anleger interessieren sich für konkrete Namen, nicht für aggregierte Daten. Die folgende Tabelle führt alle seit 2020 durchgeführten Splits von dreizehn breit gehaltenen Unternehmen auf. Zusätzlich zeigt sie die Kursentwicklung der jeweiligen Aktie während der folgenden 21 Handelssitzungen (etwa einen Monat), gemessen ab dem Schlusskurs am Split-Tag, sowie die entsprechende Entwicklung von SPY, dem ETF auf den S&P 500.

SELECT ticker, executed_on, ratio, recorded_as, stock_21_sessions_pct, spy_21_sessions_pct
FROM (
    WITH events AS (
        SELECT ticker, execution_date,
               concat(toString(toInt32(split_to)), '-for-', toString(toInt32(split_from))) AS ratio,
               if(adjustment_type = 'stock_dividend', 'stock dividend', 'forward split') AS recorded_as
        FROM global_markets.stocks_splits
        WHERE ticker IN ('AAPL', 'TSLA', 'GOOGL', 'AMZN', 'NVDA', 'WMT', 'CMG', 'AVGO', 'SMCI', 'LRCX', 'DECK', 'ORLY', 'NFLX')
          AND execution_date >= '2020-01-01' AND execution_date <= '2026-06-30'
          AND split_to > split_from
    ),
    daily AS (
        SELECT ticker,
               toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS d,
               argMaxIf(toFloat64(close), window_start,
                        (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) AS close_rth
        FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
        WHERE ticker IN (SELECT ticker FROM events UNION ALL SELECT 'SPY')
          AND window_start >= '2020-08-01 00:00:00' AND window_start < '2026-01-15 00:00:00'
        GROUP BY ticker, d
        HAVING close_rth > 0
    ),
    series AS (
        SELECT ticker, arraySort(x -> x.1, groupArray((d, close_rth))) AS dc
        FROM daily
        GROUP BY ticker
    ),
    spy AS (
        SELECT dc AS spy_dc FROM series WHERE ticker = 'SPY'
    )
    SELECT e.ticker AS ticker,
           toString(e.execution_date) AS executed_on,
           e.ratio AS ratio,
           e.recorded_as AS recorded_as,
           arrayFirstIndex(x -> x.1 >= e.execution_date, s.dc) AS idx,
           arrayFirstIndex(x -> x.1 >= e.execution_date, spy_dc) AS sidx,
           round((s.dc[idx + 21].2 / s.dc[idx].2 - 1) * 100, 1) AS stock_21_sessions_pct,
           round((spy_dc[sidx + 21].2 / spy_dc[sidx].2 - 1) * 100, 1) AS spy_21_sessions_pct,
           e.execution_date AS ed
    FROM events e
    JOIN series s ON s.ticker = e.ticker
    CROSS JOIN spy
    ORDER BY ed DESC, ticker ASC
)

Der jüngste Name in dieser Übersicht ist NFLX, ein 10-for-1-Split mit Wirkung zum 2025-11-17. Der 50-for-1-Split von Chipotle (2024-06-26) weist in der Liste das größte Teilungsverhältnis auf. In den Mitteilungen dieser Unternehmensgruppe wird typischerweise die bessere Zugänglichkeit als Grund genannt: Ein niedrigerer Preis je Aktie macht Round Lots und Optionskontrakte über 100 Aktien zu Positionen mit geringerem Kapitaleinsatz.

Stock Split versus Aktiendividende

Die Spalte „Recorded as“ klärt eine häufige Verwechslung: Mehrere bekannte „Splits“ – Teslas 5-for-1 von 2020-08-31, Alphabets 20-for-1 von 2022-07-18 und NVIDIAs 4-for-1 von 2021-07-20 – waren als Aktiendividenden strukturiert und nicht als Splits. Eine Aktiendividende schüttet zusätzliche Aktien aus, so wie eine Bardividende Geld ausschüttet. Tesla gab je gehaltener Aktie vier zusätzliche Aktien aus. Für den Anleger ist die Rechnung identisch mit einem Forward Split: mehr Aktien, ein entsprechend niedrigerer Kurs, derselbe Gesamtwert in Dollar und im Regelfall keine Steuerzahlung. Deshalb werden solche Transaktionen in Schlagzeilen allesamt als Splits bezeichnet. Die Unterschiede liegen in der bilanziellen und rechtlichen Form: Eine Aktiendividende kapitalisiert einbehaltene Gewinne, während ein Split den Nennwert anpasst. Bei keiner der beiden Maßnahmen fließt Geld aus dem Unternehmen ab, anders als bei einer Bardividende.

Welche Split-Verhältnisse verwenden Unternehmen tatsächlich?

Split-Ankündigungen werden oft ungenau beschrieben; die Datensätze sind eindeutig. Betrachtet man alle ganzzahligen Aktiensplits bei in den USA gelisteten Wertpapieren über die vergangenen zwölf Monate:

SELECT concat(toString(toInt32(split_to)), '-for-1') AS ratio,
       count() AS splits
FROM global_markets.stocks_splits
WHERE execution_date >= '2025-07-01' AND execution_date <= '2026-06-30'
  AND split_from = 1 AND split_to >= 2 AND split_to = round(split_to)
GROUP BY ratio
ORDER BY splits DESC
LIMIT 6

Das häufigste Split-Verhältnis in diesem Zeitraum war 2-for-1 mit 76 Durchführungen, gefolgt von 3-for-1 (51). Einfache kleinere Verhältnisse dominieren. Zweistellige Verhältnisse, die wie der zehn zu eins-Split von NVIDIA Schlagzeilen machen, sind eine Minderheit.

Steigen Aktien nach einem Split?

Die meistgesuchte Anschlussfrage. Die Tabelle mit den bemerkenswerten Splits deutet die Antwort bereits an: NFLX bewegte sich in den 21 Handelssitzungen nach dem Split um -14.1%, während SPY um +0.8% zulegte. Chipotle verzeichnete nach seinem 50-for-1 einen Kursverlauf von -24.3%. Alphabet gewann 11.7%, während SPY in diesem Marktumfeld 12.5% zulegte. Um über einzelne Beispiele hinauszugehen: Jeder ganzzahlige Forward-Split eines an einer US-Börse notierten Wertpapiers im Jahr 2025 mit vollständiger Abdeckung durch Minuten-Bars in unserem Datenbestand wurde nach derselben Methode gemessen. Ausgangspunkt war jeweils der Schlusskurs am Split-Tag. Die Auswertung erfolgte vollständig auf Basis der Kurse nach dem Split:

WITH events AS (
    SELECT ticker, execution_date
    FROM global_markets.stocks_splits
    WHERE execution_date >= '2025-01-01' AND execution_date <= '2025-12-31'
      AND adjustment_type = 'forward_split' AND split_from = 1
      AND split_to >= 2 AND split_to = round(split_to)
),
daily AS (
    SELECT ticker,
           toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS d,
           argMaxIf(toFloat64(close), window_start,
                    (toHour(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) * 60 + toMinute(toTimeZone(window_start, 'America/New_York'))) BETWEEN 570 AND 959) AS close_rth
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker IN (SELECT ticker FROM events UNION ALL SELECT 'SPY')
      AND window_start >= '2025-01-01 00:00:00' AND window_start < '2026-03-01 00:00:00'
    GROUP BY ticker, d
    HAVING close_rth > 0
),
series AS (
    SELECT ticker, arraySort(x -> x.1, groupArray((d, close_rth))) AS dc
    FROM daily
    GROUP BY ticker
),
spy AS (
    SELECT dc AS spy_dc FROM series WHERE ticker = 'SPY'
),
per_event AS (
    SELECT e.ticker AS tkr,
           arrayFirstIndex(x -> x.1 >= e.execution_date, s.dc) AS idx,
           arrayFirstIndex(x -> x.1 >= e.execution_date, spy_dc) AS sidx,
           s.dc AS dc, spy_dc
    FROM events e
    JOIN series s ON s.ticker = e.ticker
    CROSS JOIN spy
),
measured AS (
    SELECT tkr,
           (dc[idx + 5].2 / dc[idx].2 - 1) * 100 AS r5,
           (dc[idx + 21].2 / dc[idx].2 - 1) * 100 AS r21,
           (spy_dc[sidx + 21].2 / spy_dc[sidx].2 - 1) * 100 AS spy21
    FROM per_event
    WHERE idx > 0 AND length(dc) >= idx + 21
      AND sidx > 0 AND length(spy_dc) >= sidx + 21
      AND dc[idx].2 > 0
)
SELECT count() AS splits_measured,
       round(quantileDeterministic(0.5)(r5, cityHash64(tkr)), 1) AS median_5_session_pct,
       round(quantileDeterministic(0.5)(r21, cityHash64(tkr)), 1) AS median_21_session_pct,
       round(100.0 * countIf(r21 > 0) / count(), 0) AS pct_up_after_21_sessions,
       round(quantileDeterministic(0.5)(spy21, cityHash64(tkr)), 1) AS median_spy_21_session_pct
FROM measured

Bei 44 Splits betrug die Medianbewegung fünf Sitzungen nach dem Split-Tag -0.9% und nach 21 Sitzungen -1.5%. Einen Monat später notierten nur 45% der Titel höher. Die Medianbewegung von SPY über dieselben Zeiträume lag bei +1.6%. Die Kursentwicklung eines einzigen Jahres ist kein allgemeingültiges Gesetz. Die obige Liste enthält zwar Titel mit Kursgewinnen nach dem Split. Sie widerspricht jedoch deutlich der verbreiteten Vorstellung, ein Split verleihe einer Aktie automatisch zusätzlichen Auftrieb. Die Mechanik liefert dafür keinen Grund: dieselbe Pizza, nur in mehr Stücke geschnitten.

Macht ein Split eine Aktie leichter handelbar?

Die These einer besseren Zugänglichkeit lässt sich überprüfen. Wenn ein niedrigerer Kurs je Aktie mehr Handel anzieht, muss sich das im Volumen zeigen. NVIDIA erneut mit dem zehn-zu-eins-Split, jeweils zwanzig Handelstage davor und danach:

WITH daily AS (
    SELECT toDate(toTimeZone(window_start, 'America/New_York')) AS d,
           sum(toFloat64(volume)) AS shares,
           sum(toFloat64(close) * toFloat64(volume)) AS dollars
    FROM global_markets.delayed_stocks_minute_aggs
    WHERE ticker = 'NVDA'
      AND window_start >= '2024-05-08 00:00:00' AND window_start < '2024-07-12 00:00:00'
    GROUP BY d
),
ranked AS (
    SELECT d, shares, dollars,
           d >= toDate('2024-06-10') AS post,
           row_number() OVER (PARTITION BY d >= toDate('2024-06-10')
                              ORDER BY if(d < toDate('2024-06-10'), -toUInt32(d), toUInt32(d))) AS rn
    FROM daily
)
SELECT if(post = 0, 'Last 20 sessions before the split', 'First 20 sessions from the split') AS phase,
       count() AS sessions,
       round(avg(shares) / 1e6, 1) AS avg_daily_shares_millions,
       round(avg(dollars) / 1e9, 1) AS avg_daily_dollars_billions
FROM ranked
WHERE rn <= 20
GROUP BY phase, post
ORDER BY post

Das Aktienvolumen stieg: Im Durchschnitt wurden zuvor täglich 44.1 Millionen Aktien gehandelt, ab dem Split 292.4 Millionen. Aktien sind jedoch die falsche Einheit, weil eine Aktie nach dem Split ein Zehntel des Dollarwerts repräsentiert. Betrachtet man stattdessen den Dollarumsatz, dreht sich der Vergleich um: $46.9 Milliarden pro Tag zuvor gegenüber $37.1 Milliarden ab dem Tag des Splits, also geringfügig weniger. Es wechselten mehr kleinere Positionen den Besitzer, die jeweils weiterhin den Bid-Ask-Spread überwanden; der eingesetzte Dollarbetrag nahm nicht zu.

Reverse Splits kommen häufiger vor als Forward Splits

Bei einem Reverse Split läuft die Rechnung umgekehrt: Die Zahl der Aktien wird geteilt, der Kurs wird multipliziert. Ein Reverse Stock Split im Verhältnis 1:10 macht aus 1.000 Aktien zu 0,50 Dollar 100 Aktien zu 5,00 Dollar. Börsen verlangen für gelistete Aktien einen Mindestkurs. Ein Reverse Split ist das gängige Instrument, um diesen wieder zu überschreiten. Die vollständige technische Erläuterung finden Sie im verlinkten Leitfaden.

Was in den meisten Erläuterungen fehlt, ist die Auswertung. Zählt man jeden Split, der in den vergangenen zehn vollständigen Jahren bei an US-Börsen gelisteten Wertpapieren durchgeführt wurde:

SELECT sum(forward_splits) AS forward_total,
       sum(reverse_splits) AS reverse_total,
       round(sum(reverse_splits) / sum(forward_splits), 2) AS reverse_per_forward,
       countIf(reverse_splits > forward_splits) AS years_reverse_ahead
FROM (
    SELECT toYear(execution_date) AS year,
           countIf(split_to > split_from) AS forward_splits,
           countIf(split_from > split_to) AS reverse_splits
    FROM global_markets.stocks_splits
    WHERE execution_date >= '2016-01-01' AND execution_date < '2026-01-01'
    GROUP BY year
)

Reverse Splits waren zwischen 2016 und 2025 mit 7109 zu 4122 häufiger als Forward Splits. Das entspricht etwa 1.72 Reverse Splits je Forward Split. In 9 der zehn Jahre lag die Zahl der Reverse Splits auch im Jahresvergleich vorn. Jahr für Jahr, einschließlich des ersten Halbjahrs 2026:

SELECT toYear(execution_date) AS year,
       countIf(split_to > split_from) AS forward_splits,
       countIf(split_from > split_to) AS reverse_splits
FROM global_markets.stocks_splits
WHERE execution_date >= '2016-01-01' AND execution_date <= '2026-06-30'
GROUP BY year
ORDER BY year

Im letzten vollständigen Jahr, 2025, entfielen 1038 Splits auf Reverse Splits und 429 auf Forward Splits. Im ersten Halbjahr 2026 setzte sich das Muster mit 597 Reverse Splits gegenüber 233 Forward Splits fort. Das einzige Jahr mit einem annähernd ausgeglichenen Verhältnis war 2018, mit 529 Forward Splits gegenüber 526 Reverse Splits. Forward Splits konzentrieren sich auf große Unternehmen, deren Kurse über Jahre gestiegen sind. Reverse Splits sind dagegen eine routinemäßige Maßnahme bei den vielen kleinen Aktien mit niedrigen Kursen am unteren Ende des Marktes. Dort gibt es mehr Titel als im Segment der großen Unternehmen.

Stichtag, Wirksamkeitstag und Ihre Anschaffungskosten

Eine Split-Ankündigung nennt drei Termine: den Ankündigungstag (an diesem Tag wird das Umtauschverhältnis festgelegt), den Record Date (zu diesem Stichtag wird in den Büchern des Unternehmens erfasst, welche Aktionäre anspruchsberechtigt sind) und den Wirksamkeitstag, an dessen Morgen die Aktie erstmals zum neuen Kurs eröffnet und Ihr Depot den neuen Aktienbestand ausweist. Häufig besteht die Sorge, man müsse die Aktie am Record Date besitzen, um „anspruchsberechtigt“ zu sein. Die Abwicklung erfolgt automatisch. Aktien, die zwischen Record Date und Wirksamkeitstag gekauft werden, übertragen den Anspruch mit (Broker führen dies über sogenannte Due Bills nach). Beim Verkauf geht der Anspruch auf den Käufer über. Eine Anmeldung oder ein Antrag ist nicht erforderlich.

Die Anschaffungskosten werden im selben Verhältnis angepasst wie der Kurs. Angenommen, Sie kaufen 100 Aktien zu $40, also eine Position im Wert von $4.000. Nach einem four-for-one-Split halten Sie 400 Aktien, und die unveränderten $4.000 verteilen sich auf $10 je Aktie. Verkaufen Sie später 100 Aktien, entfallen auf diesen Verkauf Anschaffungskosten von $1.000.

Bei ungewöhnlichen Umtauschverhältnissen entstehen Bruchteile. Ein three-for-two-Split macht aus 25 Aktien 37,5 Aktien. Unternehmen geben jedoch nur selten halbe Aktien aus. Der Broker liefert daher 37 ganze Aktien; der verbleibende halbe Anteil wird als Cash in lieu ausgezahlt. Bei einem angenommenen Kurs von $20 nach dem Split wären das $10. Dieser erzwungene Teilverkauf ist für den Bruchteil ein steuerpflichtiger Vorgang.

Wie sich ein Aktiensplit auf einen preisgewichteten Index auswirkt

In einem nach Marktkapitalisierung gewichteten Index wie dem S&P 500 ist ein Aktiensplit ein Nicht-Ereignis: Marktkapitalisierung und Indexgewicht verändern sich nicht. Bei einem preisgewichteten Index wie dem Dow Jones Industrial Average ist das anders. Das Gewicht jedes Indexmitglieds entspricht dort seinem Aktienkurs im Verhältnis zur Summe aller dreißig Kurse. Bei einem Split sinken beide Werte. Am Morgen des Inkrafttretens passt der Indexanbieter den Dow-Divisor an, also die Zahl, durch die die Kurssumme geteilt wird, damit der Indexstand ohne Sprung fortgeführt wird. Danach hat die gesplittete Aktie proportional weniger Gewicht. Ein four-to-one-Split reduziert ihren Einfluss auf den Dow auf ungefähr ein Viertel.

FAQ zu Aktiensplits

Verändert ein Aktiensplit den Wert meiner Anlage?

Nein. Die Zahl der Aktien vervielfacht sich entsprechend dem Splitverhältnis, während sich der Kurs im gleichen Verhältnis teilt. Das Produkt daraus, der Dollarwert Ihrer Position, bleibt ebenso unverändert wie Ihr prozentualer Eigentumsanteil. Nach US-Recht ist der Split kein steuerpflichtiges Ereignis. Die Kostenbasis verteilt sich lediglich auf die neue Aktienzahl.

Steigen Aktien nach einem Aktiensplit normalerweise?

Die Daten zeigen keinen automatischen Kurssprung. Bei den 44 gemessenen Forward-Splits im Jahr 2025 lag die Medianbewegung in den 21 Handelssitzungen ab dem Split-Tag bei -1.5%. Nur 45% notierten danach höher. Die Medianbewegung von SPY im selben Zeitraum betrug +1.6%.

Was ist der Unterschied zwischen einem Aktiensplit und einer Aktiendividende?

Bei beiden erhalten Anleger zusätzliche Aktien im Verhältnis zu ihrem bisherigen Bestand. Die Aktienzahl steigt, der Kurs sinkt proportional und der Wert bleibt unverändert. Der Unterschied liegt in der rechtlichen und bilanziellen Ausgestaltung. Mehrere bekannte „Splits“, darunter die Maßnahmen von Tesla im Jahr 2020 und von Alphabet im Jahr 2022, waren als Aktiendividenden strukturiert. Keine der beiden Maßnahmen ist eine Bardividende, bei der tatsächlich Geld ausgezahlt wird.

Was passiert bei einem Aktiensplit mit Dividenden und Optionen?

Beides wird automatisch angepasst. Die Dividende je Aktie wird durch das Splitverhältnis geteilt. Dadurch bleibt der gesamte Dividendendollarbetrag unverändert. Börsennotierte Optionen werden von der Options Clearing Corporation angepasst. Die Ausübungspreise werden durch das Verhältnis geteilt, und die Zahl der Kontrakte vervielfacht sich. Dadurch bleibt die wirtschaftliche Wirkung jeder Position erhalten.

Muss ich etwas tun, wenn eine Aktie in meinem Besitz gesplittet wird?

Nein. Broker führen Splits am Wirksamkeitstag automatisch durch. Die neue Aktienzahl und die angepasste Kostenbasis je Aktie erscheinen ohne weiteres Zutun im Depot. Bruchteile aus ungewöhnlichen Splitverhältnissen werden in der Regel als Barausgleich ausgezahlt.

Jede oben genannte Zahl stammt aus einer gespeicherten, versionierten Abfrage. Öffnen Sie unter einem beliebigen Panel die SQL-Abfrage, um genau zu sehen, was gemessen wurde, oder stellen Sie dieselben Fragen in Klartext auf dem Strasmore-Terminal.